两套方案应对接下来的行情

持股焦虑，空仓也焦虑！

持仓，涨的不是自己的股，空仓，卖掉的股大涨！

这就是2会行情。

沪深两市成交量回落到了9300亿的水平，最近几天一直在缩量，只是今天缩量有点大，指数已经出现了滞涨信号，至少，说明一部分资金已经开始观望了。

从基本原理上讲，指数该跌不跌，必然大涨，但是，现在是2会的特殊时期，指数一直不跌跟某队维稳有多大关系，这个还真不好说，所以，现在只能做2套方案。

一，空仓出来，等待一波大跌；

二、拥抱核心题材，核心个股，抱团才能穿越。

所以，接下来，要么不做，要做就是硬着头皮干龙头。

其他杂毛，能不能就不碰，天天的，慌慌张张的，买来买去的，也不见得赚几个钱，还不如静等龙头出信号，猛干龙头来的快。

空仓冷静观察，全仓核心龙头，抱团取暖。

现在的盘面，大致有几个方向：

1、人形机器人，我们的持仓天奇股份，就是核心龙头，第一波我们吃了三十多个点利润，这一波，昨天大跌，清掉了大部分仓位，留了一成天奇股份，今天涨停，遗憾没有重仓，可惜了。

2、新质生产力，这一块还没有推出相关的指数，也没有新版块出来，所以，大家找股票的时候相对难一些。今天涨停的天元智能，艾艾精工，合力科技，华东重机，克来机电，泰尔股份，夏厦精密都算是新质生产力。

3、低空经济，这个也是写入了工作报告当中了，带动了题材股大涨，但，多少还是有点不及预期的，板块内的个股很多都是冲高回落的。

4、光伏、风电，炒的是人工智能带动算力增长，最终带动电力需求，然后转化成光伏风电的需求，这个我们先观察，目前还没走出来特别强势的个股。

明天的轮动很难说，这几天强势板块轮动都很快，例如AI手机，AIPC，这么强势的概念，也是一日游，所以，追涨不划算，挖掘核心，低吸才是最好的策略。

后面市场的波动会越来越大，不要清晰相信每一波拉升，可能都是再给你派发筹码。

市场永远都是对的，如果你觉得市场错了，那么，你还是要重新审视一下你自己。

就拿这一次的氢能源来说吧。

2会之前就开始炒作了，我当时复盘的时候就考虑，山东一个高速免费的区域性政策能有多大一点影响，这个题材级别不够，没有参与的必要。

但是，市场却不断地推高氢能源的股价。

加快氢能产业发展首次被写入工作报告，名列2024年重点工作之一。

其在“积极培育新兴产业和未来产业”部分提到：巩固扩大智能网联新能源汽车等产业领先优势，加快前沿新兴氢能、新材料、创新药等产业发展。

你看，这里为啥敢这么肆无忌惮的炒氢能源，就是因为人家早就知道了这个消息，所以，才敢无脑硬怼氢能源，等到消息真正出来了，落地了，他们再趁着一波情绪出货。

所以，有时候，不是咱们理解力不行，实在是有很多人力不可为的东西在里面。

祝好！

3.6周三盘前策略

隔夜，美股大跌，道指跌1.04%，纳指跌1.65%，标普跌1.02%，今年前六周iPhone在华销量暴跌24%，苹果大跌近3%，两日市值蒸发万亿元人民币，特斯拉三连跌，隔夜再跌近4%，德国工厂因火灾断电停产。

热门科技股普跌，英特尔跌超5%，特斯拉跌近4%，微软跌近3%，苹果跌2.84%，Meta跌1.6%，谷歌A跌0.5%，英伟达涨0.86%，亚马逊跌近2%。

热门中概股多数下跌，纳斯达克中国金龙指数跌1.49%。网易、百度、哔哩哔哩、京东跌超2%，拼多多小幅下跌。蔚来涨超3%，理想汽车、小鹏汽车、微博、阿里巴巴小幅上涨。

天风国际证券郭明錤表示，先前2024年iPhone出货的市场共识为2.2-2.25亿部，现在已经开始下修，并向他之前预测的2亿部靠拢。如果苹果今年无法推出优于市场预期的生成式AI服务，英伟达的市值将很有可能超越苹果。

“减肥神药”生产商诺和诺德宣布，在一项后期试验中，其被广泛使用的司美格鲁肽(semaglutide)在治疗肾病方面取得积极进展，可将肾脏疾病相关风险降低24%。

高盛认为，现在就下结论说电池原材料价格暴跌已经结束还为时过早。该机构警告称，供应严重过剩和西方电动汽车行业遭遇逆风，可能会使电池原材料价格在更长时间内保持低位。

国资委主任张玉卓表示，已淡化对央企规模的考核，现在要朝着做强做优的方向来努力；未来一定要更加强化自主创新，加大投入。

据市场调研公司Counterpoint Research统计，今年前六周，中国智能手机总销量同比下降7%。其中，苹果iPhone跌幅24%，华为销量暴增64%。

3月5日，北向资金净买入15.54亿元，贵州茅台、中际旭创、长江电力分别获净买入7.49亿元、5.25亿元、4.5亿元。

3月5日，三星SDI宣布，目标在2027年量产全固态电池，以满足电动汽车时代的需求。三星SDI去年已在水原市研发中心建立了一条全固态电池试验生产线，目前正在生产原型样品。

另外，辉能科技日前宣布全球首条固态电池生产线正式投产，充电12分钟可达80%的电量。在充满电状态下，可实现电动汽车超1000km的续航里程。

指数方面，个人认为有可能会跌，上涨现在有点举步维艰，外围的情况也不是很好，对于利好的各种消耗已经几乎差不多了，短期有回调风险。

板块和个股很难讲了，因为轮动太快，昨天盘面的焦灼状态可能会延续下去，而且本周属于会议周，本来就没有什么行情，再加上高位震荡，指数虽然被稳的很好，但实际上，板块和个股是比较拉胯的，这个时候多看看还是比较好的。

AIPC+AI手机全攻略，谁才是真正的王者

指数窄幅震荡，控制的很到位！

成交量继续保持一万亿水平，但已经连续三天小幅缩量了。

盘面给人的感觉就是很焦灼，东一榔头西一棒子，找不到核心的东西，资金也比较犹豫，应该封板的封不住，应该反包的却掉头向下。

高位连板晋级难度太大，低位板很难找到核心价值。

趋势大票尾盘回落，也预示着回调即将发生。

面对这样的盘面，减仓或许是最佳的选择。

今天做了大幅减仓，机器人留1成仓位，AIPC的亿道信息和减肥药的常山药业均止盈清仓。整体仓位只剩下一成，等待时机。

今天不做太多盘面解析，主要聊一聊AIPC和AI手机。

AIPC，智能笔记本电脑。

思泉新材：公司是业内为数不多能提供消费电子产品系统化散热解决方案的提供商，AI给消费电子终端带来了新的机遇，AI应用要求更高的算力性能支撑，将会对散热解决方案提出更高的要求，从而单机价值量进一步提高，AI手机、AIPC等电子产品的性能释放需要散热来保障，公司目前已拥有人工合成石墨散热膜、人工合成石墨散热片、均热板、热管、导热垫片、导热凝胶、导热脂等较为完整的导热材料产品，应用场景为手机（含AI手机）、平板、笔电（含AIPC）等消费电子、汽车电子、通信基站等领域，公司可以针对电子产品不同的散热需求提供系统化的散热解决方案，是行业内为数不多的能够提供消费电子产品系统化散热解决方案的提供商。

公司是去年10月份上市的次新股，最高价121.98元，强压力位在96.7元附近，目前股价92.98元，近5个交易日涨幅60.64%，总市值53.63亿，流通市值12.72亿元。

雷神科技：北交所的股，海尔集团旗下，电竞笔记本电脑及台式机市占率国内前四，总市值24.15亿，流通市值12.69亿元。

亿道信息：外销为主的笔记本、平板电脑等消费电子产品ODM厂商，目前正在研发专为生成式AI打造的PC平台，目前AI PC还处于项目硬件和底层软件研发阶段。

江波龙：公司旗下Lexar存储卡全球市场份额第二、Lexar闪存盘(U盘)全球市场份额第三，公司系目前国内较少能同时供应RDIMM服务器内存、eSSD服务器固态硬盘的综合型半导体品牌企业。同时，公司的DDR4、DDR5、SSD产品均广泛应用于AI PC等多种场景，公司与各大客户就AIPC，AI手机等人工智能轻量化本地化落地的关键趋势，保持着密切沟通以及深入合作。

C龙旗：今天是上市第三天，智能手机ODM/IDH出货量全球第一，平板电脑ODM出货量位居行业第三，龙旗成立于2002年，是全球领先的智能产品及服务提供商，专注于智能手机、平板电脑、AI PC、XR、AIOT产品及汽车电子等终端产品的设计、研发、制造与服务，业务覆盖全球多个国家和地区，为世界一流的客户提供专业的智能产品整体解决方案。

通富微电：国内规模最大、产品品种最多的集成电路封装测试企业之一，公司与AMD已形成“合资+合作”的强强联合模式，建立了紧密的战略合作伙伴关系，签订了长期业务协议。公司是AMD最大的封装测试供应商，AMD也成为公司大客户。公司有涉及AMD AI PC芯片的封测项目。

总市值378.5亿，全流通股，股价24.96元，历史最高价33.77，目前处于中高位区间，近5日涨幅11.68%，连续3天递进放量，今日巨量冲高回落收假阳线，显示上方压力很大。

华勤技术：全球智能硬件ODM行业第一，智能手机、笔记本电脑、平板电脑出货量超全球的10%，在AI服务器上，近年来公司AI 服务器等服务器 ODM 业务大幅增长，成功导入顶尖中国互联网客户并形成AI服务器的批量发货供应；笔电业务上已经量产AIPC产品并导入多个客户。公司持续在多品类智能终端产品上以及以AI服务器、数通交换机为基础的底座产品服务，通过人工智能生态为客户提供千行百业应用场景下的人工智能硬件产品和服务。

总市值564.5亿，流通市值47.76亿，23年8月8日上市的次新股，历史最高股价85.25，目前股价77.77，处于历史高位区间，近5日涨幅13.45%。

鹏鼎控股：全球最大PCB生产企业，公司为行业领先客户提供全方位PCB产品及服务，包括以AI PC为代表的AI终端消费电子产品。

公司总市值518.2亿，流通市值517亿，历史最高股价59.87元，目前股价22.33元，处于中位，近5日涨幅8.77%。

中科创达：全球领先的智能操作系统产品和技术提供商，公司发布了AI大模型在产品和应用领域的一系列新品, 包括生成式AI赋能的智能座舱-魔方汽车产品; 生成式AI赋能的PC-魔方AI PC产品。

总市值282.7亿，流通市值225.4亿，历史最高股价167.34元，目前股价61.45元，处于历史中低位，近5日涨幅1.04%。

个人认为，以上9家企业中，有实际业务的只有亿道信息，华勤技术，中科创达。其他的公司的服务或者产品，都是普适性的，也就是说不管你是不是AI产品，它都能用，没有亮点。

AI手机：

思泉新材：参考AIPC部分。

诚迈科技：全球领先的智能科技专家，2024年1月15日荣耀发布了自研操作系统MagicOS 8.0（魔法OS 8.0），行业首发新一代人机交互——平台级AI使能的意图识别人机交互。此外，荣耀在Magic6系列上发布自研70亿参数大模型——“魔法大模型”，加持操作系统“新内核”——平台级AI，进一步打造个人化操作系统。诚迈科技作为荣耀的核心合作伙伴，参与并推进了魔法大模型的互联、智慧互联、智慧语音和智慧搜索等能力的研发与测试。

总市值76.64亿，流通市值76.62亿，历史最高价180.96元，目前股价45.91元，股价处于历史中低位，5日涨幅14.98%。

道明光学：全球领先的反光材料及延伸产品的一站式安全防护解决方案供应商，公司石墨烯散热膜已应用于OPPO Find N3 Flip折叠屏手机及努比亚红魔8S Pro、8/8pro/8pro+、红魔9Pro、Z50型号手机、HW品牌手表watch4 系列、Robo & Kala、联想等品牌产品。 根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

公司的石墨烯散热膜是一个亮点，AI手机对散热会有更高的要求，石墨烯是一个不错的选项。

总市值49.97亿，流通市值46.46亿，历史最高股价11.67元，现价8元，处于历史中高位，近5日上涨20.12%。

福蓉科技：四川省消费电子产品铝制结构件材料的研发、生产及销售优质企业，公司供货的三星S24系列手机、谷歌Pixel8系列手机等产品都具有AI功能。公司一直是三星、谷歌等终端客户的主力供应商。未来，随着AI技术不断应用，公司供货的具有AI功能的产品将越来越多。

这一轮AI手机的炒作起源就来自三星的AI手机，所以，福蓉科技作为三星的供货商，吃到了第一波红利。

总市值103.4亿，全流通股，历史最高股价21.07元，现价15.26元，处于历史中高位，近5日涨幅42.62%。

希荻微：公司在手机非平台厂集成DC/DC芯片领域市场占有率行业前三，希狄微推出业界领先的硅阳极锂离子电池专用DC-DC芯片HL7603,为AI手机等设备长续航加持。

总市值65.36亿，流通市值38.06亿，近5日涨幅27.6%。

南芯科技：电源及电池管理领域少数能与国际大厂直接竞争并实现高端产品国产替代的公司之一。南芯科技完善的快充方案为OPPO 系列产品提供全系列充电方案，助力产品真正实现快速、安全、秒冲。本年度发布的Find N3系列、Find X6系列、Reno10系列、一加11系列、一加Ace2系列、OPPO Pad2系列等热门产品中均有南芯科技电源管理方案保驾护航。根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值141.2亿，流通市值19.68亿，近5日涨幅4.32%。

天音控股：具有强大销售网络的手机分销商，移动转售业务牌照齐全，公司持有武汉星纪魅族科技有限公司 1.6658%股权，截至报告期末，累计交易金额为209,441.18 万元。根据魅族官网：魅族21PRO机型拥有开放式AI终端。

总市值98.51亿，流通市值98.42亿，历史最高价27.76元，近5日涨幅11.87%。

江波龙：参考AIPC部分。

长信科技：国内重要的平板显示关键基础材料生产基地，公司在UTG领域技术储备充分，2023年4月20日，搭载公司子公司东信光电UTG产品的vivo x flip已经上市发布，2023年8月29日上市发布的OPPO Find N3 Flip使用的UTG产品为东信光电独供，公司与OPPO、VIVO在内的国内主流手机客户均有量产合作。根据oppo官网显示：OPPO Find N3 Flip属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值135.5亿，流通市值134.8亿，近5日涨幅2.03%。

汇顶科技：全球安卓手机市场出货量排名第一的指纹芯片供应商，公司创新方案组合应用于OPPO Find X7系列机型。根据oppo官网显示：OPPO Find X7属于AI手机，并标志着oppo正式进入AI手机时代。

总市值298.2亿，全流通股，近5日涨幅3.55%。

传音控股：全球新兴市场消费者最喜爱的智能终端产品和移动互联服务提供者，传音控股旗下创新科技品牌TECNO于MVC 2024宣布推出AIOS,用AI革新致力于全方位提升全球用户AI移动体验。TECNO AI致力于在从智能手机操作、信息获取、内容创作到服务获取方面，让移动生活变得更简单高效。TECNO AI能力的核心之一是Ella，新近全面升级的个人AI助手。多年来，支持全球市场多种语言的Ella不断进化，逐步改变用户交互方式。如今的Ella配备了最先进的生成性AI技术，包括网页搜索、笔记生成之类的日常任务处理，为不同语言和区域的全球用户提供了高效及个性化的服务。

传音控股看着才更像是一家真正的AI公司，有真正的AI技术。

总市值1349亿，全流通股，历史最高价254.56元，目前价格167.27元，处于历史中高位，近5日涨幅10.77%。

鹏鼎控股：参考AIPC部分。

中兴通讯：全球领先的综合性通信制造商、通信解决方案提供商之一，公司坚持将人工智能作为推动创新和提高用户体验的重要引擎之一。目前，公司努比亚Z60 Ultra和红魔9 Pro两款旗舰手机已先后上市，分别在影像和游戏领域打造业界首个垂直AI大模型。

总市值1392亿，流通市值1172亿，历史最高价55.6元，目前价格29.1元，处于历史中位，近5日涨幅3.34%。

好了，梳理完了，谁强谁弱，谁是蹭WIFI的，谁有核心技术，一目了然。

祝好！

3.5周二盘前策略

隔夜，美股小幅回落，道指跌0.25%，纳指跌0.41%，标普跌0.12%，欧洲市场涨跌不一。

美股大型科技股涨跌不一，英特尔涨超4%，英伟达涨超3%续创历史新高，市值达到2.13万亿美元，苹果、谷歌跌超2%，特斯拉跌超7%。贵金属、半导体、区块链板块涨幅居前，超微电脑涨近19%。

热门中概股中，阿里巴巴跌3.51%，拼多多跌3.73%，网易跌1.46%，百度跌3.17%，京东跌4.87%，新东方涨0.27%，哔哩哔哩涨3.18%，爱奇艺跌4.71%。造车新势力全跌，理想汽车跌13.64%，蔚来跌7.79%，小鹏汽车跌8.04%。理想新车买噶到底好不好，股票市场已经给了答案！

自3月4日24时起，国内汽、柴油价格每吨分别提高125元、120元。此次上调落实之后，今年以来汽油、柴油分别累计上涨475元/吨、460元/吨。

据乘联会预估，2月份全国新能源乘用车厂商批发销量45万辆，同比下降9%，环比下降34%。

据EToday的一份报告称，三星将开始测试英伟达Omniverse平台的“数字孪生”技术，以提高芯片制造过程的良品率，缩小与台积电的差距。“数字孪生”技术可以创建真实世界的虚拟副本，然后利用人工智能 (AI) 和大数据分析预测潜在问题。如果这项技术应用于芯片工厂，可以显著减少产品缺陷。

全球最强AI模型一夜易主，GPT-4被拉下神坛。Anthropic发布了最新的Claude 3系列模型，一句话评价：真全面碾压GPT-4！多模态和语言能力指标上，Claude 3都赢麻了。用Anthropic的话说，Claude 3系列模型在推理、数学、编码、多语言理解和视觉方面，都树立了新的行业基准！

Anthropic，就是曾因安全理念不合，而从OpenAI离职出的员工组成的初创公司，他们的产品一再给OpenAI暴击。这次的Claude 3，更是整了个大的，一次就发了三个模型——Claude 3 Haiku、Claude 3 Sonnet与Claude 3 Opus，能力依次从低到高。据Anthropic声称，最强大的Opus在行业基准测试中表现优于OpenAI的GPT-4和谷歌的Gemini Ultra，比如在知识水平、演绎推理和基础数学等方面。

指数方面，这几天应该没有什么预期了，大概率就是弱势震荡，或者下跌，这是惯例，以往都是这样。

板块和个股也没啥好说的，就是泛科技线持续轮动，机器人，AI手机，AIPC，液冷服务器，还有创新药，轮动行情，操作上就是潜伏耐心等待，追涨难度较大。

题材混乱发散，接下来怎么做？

每年一到这个特殊时间点，行情就这样！

回顾起来，今年的第一天算是比较强的了。

指数全部收红，两市成交额继续维持1万亿以上的水平，市场热点表现也还可以，整体来说，不错了！

不过，北向资金今天再次净卖出，不得不重视一下，盘中随时观察盘面信号。

今天的市场，给人的感觉就是乱！

千亿级大票能狂拉涨停，几十亿的小票却一动不动。

你认为很不错的核心票，反而没什么动静，选股难度很大。

例如，AI手机，同花顺新组成的板块里面7只票，我只蒙对了一只，福蓉科技，还是一字板。

板块都猜对了，就是涨的不是自己的票。

再例如，液冷服务器，我盘前还专门增加了一只液冷服务器：

但是，欧陆通开盘看了5分钟，就知道他今天不行了，果断放弃。

现在市场的主线，毫无疑问就是人工智能，但是，分支太多了，眼花缭乱。

HBM线的通富微电，宏昌电子。

光芯片的罗博特科。

算力的高新发展，安奈儿，美格智能，中贝通信。

CPO的光迅科技。

Sora概念的中广天择，安诺其。

市场上，还有超级大票争夺资金。

4368亿市值的大票工业富联涨停，后面还有一堆趋势性大票，寒武纪，紫光股份，浪潮信息，卓胜微，新易盛，也是嗷嗷叫的涨。

医药股今天也是难得的大涨，药明康德差点涨停，但是，涨停和没涨停的预期差还是很大的，没涨停就差了点意思。

医药股的上涨一般都是出现在市场回调阶段，那么，如果明天指数开始调整，依然可以继续关注医药股。

总之，现在的盘面，看似热闹，但是，赚钱难度加剧，轮动加速，分歧很大。

面对这种盘面，要么，你就停下来，看一看，等一等，不赚至少也不会亏，也不会焦虑。

要么，你就围绕核心股，有实际的，能拿得出手的产品的公司做，核心股调整的时间一般不会长，涨起来的时间也很快，潜伏价值比较高。

今天我们的持仓表现，其实还是可以的，新开的AIPC涨了4个多点，虽然没涨停，也有一点小肉。持仓的医药股大涨5个多点，周五低吸的机器人，今天再次绿盘低吸加仓，明天会出一个比较明确的信号。

如果明天持仓表现不及预期的话，我们则会往会议议题这个方向去切，做潜伏，等爆发。

祝好！

3.4周一盘前策略

上周五，美股三大指数集体上涨，欧洲市场除指数外全部上涨，美股的科技股大幅上扬，带动纳指大涨1.14%，标普大涨0.8%。其中，戴尔科技更是大涨31.62%领涨PC板块，并且带出来一个新概念AIPC，迈威尔科技，博通跟涨。此外，芯片概念，固态硬盘，先进封装等板块均有大涨。

英伟达CEO黄仁勋表示，能够通过人类测试的通用人工智能（AGI）可能会在五年内出现。

2会从今天下午就开始了，下午3点开幕式，进入2会时间，指数大多数容易震荡。

3月1日，国常会有序推进重点行业设备、建筑和市政基础设施领域设备、交通运输设备和老旧农业机械、教育医疗设备等更新改造，积极开展汽车、家电等消费品以旧换新。

农业农村部宣布，将全国能繁母猪正常保有量目标从4100万头调整为3900万头。截至1月末，能繁母猪存栏4067万头，环比下降1.8%。

人行指导支付宝、财付通等主要支付机构，将外籍来华人员使用移动支付的单笔交易限额由1000美元提高到5000美元、年累计交易限额由1万美元提高到5万美元。

网联清算公司表示，将持续优化来华人员支付服务水平，支持更多境内主流钱包上线“外卡内绑”，持续扩大“外包内用”的国家和地区覆盖面。

上海市商务委发布汽车、绿色智能家电最新促消费政策。其中，置换纯电动小客车新车，可申请一次性1万元购车补贴。

多家造车新势力企业公布2月份交付信息，AITO问界全系交付2.11万辆，理想汽车交付2.03万辆，分别位居前两位，环比均下降约35%。

一天内9家车企接连宣布降价促销，最高优惠4.7万，专家：更激烈的在后头。吉利、上汽大众、飞凡、奇瑞、智己、现代、比亚迪、长安、特斯拉均在3月1日宣布降价，降幅从5%至15%不等，价格下降从几千元到上万元不等。

华为近期表示，鸿蒙生态设备数量历时仅5个月即从7亿台增长至8亿台，已有超200家头部应用加速鸿蒙原生开发，预计到今年年终将有5000款应用完成原生鸿蒙开发。

板块上看，人工智能还是核心，但是，已经开始分散了。大方向看是，硬件和软件齐头并进，硬件是从芯片，存储，散热，机器人及相关配件设备等几个方向，叠加手机，PC，机器人进行扩散。软件是从生成视频，算力，大模型等方向演化，整个盘子足够大，就能容纳足够多的资金反复炒作。

汽车降价最近打的火热，可以关注汽车配件，氢能源方向已经炒了几天，个人认为这个方向继续下去的概率不大，主要还是围绕人工智能来做，目标已经选好，坐等开盘看竞价，择机上车。

周末重磅！OPenAI又有新动作

周末的利好还是不少的！

指数方面，周五该跌不跌，超预期走强，那么，接下来可能就要继续向上挑战了。

之前我预判3025附近有压力，指数第一波冲到这里要展开震荡，周五创近段时间新高，收盘价3027.

再向上的话，上面压力位分别在3097和3161,3161将会成为一个重要分水岭，如果能突破的话，今年估计至少是一个小牛行情。

周末重要消息

一、国常会通过《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升，抓紧完善方案，精心组织实施，推动先进产能比重持续提升，高质量耐用消费品更多进入居民生活，让这项工作更多惠及广大企业和消费者。

个人就不评论了，看一下网友的评论。

消息对工业母机，汽车，家电等板块还是有一定利好的。个人认为机械设备有可能成为上半年的趋势主线，特别是做机床的企业，可以持续关注。

二、当地时间周四，人形机器人企业Figure AI宣布，已于近日完成新一笔融资，金额为6.75亿美元（约48.5亿元人民币），投资方包括英伟达、OpenAI、微软等科技巨头及亚马逊创始人贝索斯。本次融资完成后，Figure AI最新估值为26亿美元（约186亿元人民币）。

作为协议的一部分，Figure AI将与OpenAI合作，开发下一代人形机器人的人工智能模型。此外，Figure AI还将使用微软的Azure云服务进行人工智能基础设施、培训和存储。

Figure AI的创始人兼首席执行官Brett Adcock称，对于此次与OpenAI的合作是“机器人技术的一个里程碑”。他希望，此次合作最终能让机器人与人类并肩工作，完成任务并进行对话。从理论上讲，理解语言并据此采取行动的能力，可以让机器人更好地与仓库工人一起工作或接受口头命令。

优必选相关负责人表示，人形机器人和大模型相结合，可以将人形机器人推向一个新高度——具身智能。人形机器人和大模型结合之后，能大大延伸其工作价值，不仅有更多劳动力价值，也有更多情感交互价值。

正如英伟达创始人、CEO黄仁勋所言：“下一次人工智能浪潮将是一种被称为‘具身智能’的新型人工智能，即能够理解、推理并与物理世界互动的智能系统。”

机器人肯定是本轮行情的主线，2月份，市场在消化春节期间各种的新消息，所以，轮动非常快，这种大浪淘沙之下，谁都有机会，但是，谁也无法一直持续。但是，进入3月份，市场已经有了很清晰的判断，推理有了路径依据，那么，主线必然越来越清晰。

我们可以把人形机器人定义为AI+机器人，除了AI+机器人，还有AI+手机，还有AI+PC。

近期，三星，荣耀，OPPO，小米等厂家纷纷推出了AI智能手机，上周，AI手机也成了股市的热门赛道，关于AI手机，

关于AI手机，我在2月27日就给大家分享过：

另外，AI+PC也是上周的热点。

戴尔科技集团（纽约证券交易所代码：DELL）公布了2024财年第四财季及全年业绩报告。第四季度公司营业收入为223.2亿美元，同比下降11%，市场预期为221.6亿美元；第四季度净利润为11.6亿美元，同比增长91%。

戴尔商用电脑和软件副总裁Meghana Patwardhan在一次新闻发布会上透露，从短期来看，市场上存在着配备AI硬件和未配备AI硬件的两种PC，但从长期来看，所有的个人电脑都将成为AI电脑。

AI手机、AI电脑，会推动芯片、内存、散热的升级，这三个细分领域确实值得研究。

相关个股我从几十家里面筛选出来3只作为明天的备选股，竞价过滤之后，择机上车。

三、《关于进一步优化支付服务 提升支付便利性的意见》，强调要聚焦老年人、外籍来华人员等群体支付不便问题，加强协同配合，加大必要的资源投入，多措并举打通支付服务堵点，推动移动支付、银行卡、现金等多种支付方式并行发展、相互补充。

下一步可能采取的措施包括：推动POS机等机具受理境外卡；推动降低万事达卡和维萨卡的收费；在重点口岸增设和恢复外币兑换设施；鼓励商业银行提供标准化的“零钱包”产品；推动小面额现金在重点城市投放。

这个消息，我只想到一只股票：拉卡拉，不过，公司业绩比较差，而且近期刚刚受到处罚。

其他消息影响不大。

整体上看，下周一如果不跌的话，那么，下周就将继续向上挑战，目标3097,3161.

板块和个股方面，继续关注机器人，AI+手机，AI+PC，汽车零部件等，汽车零部件这一块简单说两句，最近吉利和小米吵得比较凶，具体为啥大家自己去看看，老赵不方便评论。用网友的话讲，就是，小弟去大哥家里请教问题，临走时把嫂子拐走了，然后，大哥开始对小弟一顿猛揍。车圈各种大降价，各种口水仗，包括某想的新车看着像灵车，这些消息虽然不是什么好消息，但是，只要吸引眼球，吸引注意力，汽车以及配件就有资金来做，可以关注。

操作上，目前5成仓位，周一如果不大跌，目标股也符合预期，大概率会再次推满。

祝好！

3.1周五盘前策略

隔夜，美股三大指数集体收涨，道指小幅上涨0.12%，纳指上涨0.90%，标普500指数小幅上涨0.52%。美国商务部公布的美联储首选通胀目标、剔除食物和能源后的1月核心PCE物价指数同比增速回落至2.8%，较前月的2.9%略有降低，与市场预期一致，为2021年3月以来最小增幅。核心PCE物价指数靴子落地，并未超预期增长，市场悬着的心落下。

中概股方面，纳斯达克中国金龙指数跌0.22%，整个二月上涨12.34%。阿里巴巴跌0.76%、百度跌1.92%、拼多多跌0.38%、京东跌0.83%、网易跌3.88%、蔚来涨5.89%、理想汽车涨1.3%、小鹏汽车涨8.02%。

人形机器人初创公司Figure宣布，已从亚马逊创始人贝索斯、英伟达、OpenAI和微软等巨头那里筹集了约6.75亿美元的资金，使其公司估值达到了26亿美元。此外，作为协议的一部分，Figure还将与OpenAI合作，开发下一代人形机器人的人工智能(AI)模型，还将使用微软的Azure云服务搭建人工智能基础设施和存储数据等。

交通运输部表示，今年将持续推动公路沿线充电基础设施建设，计划新增公路服务区充电桩3000个、充电停车位5000个，鼓励在服务区建设超快充、大功率充电设施。

29日，阿里云发布“立即生效”降价通知，涉及100多款产品、500多个产品规格，平均降幅达20%，这是其史上最大力度的一次降价。

据兴业证券测算，外资配置盘已经连续加仓三周，1月26日至2月27日累计加仓超270亿元。从结构上看，主要加仓银行、食品饮料和非银金融等顺经济周期板块。

29日，北向资金大幅净买入166.03亿元。宁德时代、北方华创、药明康德分别获净买入5.75亿元、4.26亿元、4.14亿元。

指数昨天大幅反弹，北向资金继续大买，那么，今天指数有希望再次冲高，从技术指标看，目前指数已经到了超买的区间，适合高抛操作。

板块上，昨天的5纳米芯片和山东高速免征氢能车通行费都是短线刺激行业带来的大涨，持续性比较差，不属于核心题材，核心仍然是人工智能，机器人。等这波调整完毕继续围绕核心操作。

个股上，老赵今天的操作以出为主，大概率不会开新仓，现在这个位置，即便低吸也相对属于高位低吸，不划算，先观察一下市场是否会有一波回落迹象，如果盘口强势没有回落迹象，那么，就去围绕强者恒强来做，因为最强的股票在下跌中才能最抗揍。

强势反包，燃爆了！

直接反包，燃爆了！

指数是反包回来了，但是，有多少人把昨天亏得钱赚回来了？

太少了！

甚至，很多人早上就跑路了，完美错过今天的反弹！

也有一些同学，今天又感觉自己行了，牛市又回来了，量化卖完了，又到了自己大显身手的时候了。

那么，老赵想问一句，高位剧烈震荡的时候，你确定买在大涨时是正确的决策么？

股市里，最难战胜的就是自己！

自己的恐惧，大跌的时候，不敢抄底。

自己的贪婪，大涨的时候，管不住手。

在恐惧与贪婪中，反复挣扎，反复被收割！

当你真正克服贪婪与恐惧，能够理性看待市场，能够按照市场运行的规律去选择买卖时机的时候，才能算是一个合格的交易者。

剩下的，就要看理解力，时代背景，以及运气了。

两市今天成交了1.05万亿，北向买了200多亿，今天的早评里面，我给大家讲过，万亿成交量，可能是后面的常态，只要行情稳步震荡上涨，每天都上万亿一点都不难！

今天领涨的是半导体芯片，锂电池等这些科技权重。

对于半导体，我个人不看好它的中长线价值，因为现在一眼就能看到半导体的尽头，无非就是3纳米，1纳米而已。没有光芯片的突破，老的芯片路径已经走到了尽头，一个一眼就能看到底的行业，还有什么可以炒作的价值？

而且，国内的芯片和美日韩还有几个代差，处于追赶的过程，更加没有什么研究价值了。

所以，从硬件上，已经看不到什么预期了，唯一有希望的是，人工智能所涉及的软件以及机器人生产制造环节，也就是高端装备，工业母机这些。

按照这个逻辑，等这一波再次大跌后，我们还是要继续紧紧围绕AI、机器人，Sora等人工智能来做文章。

其他的一些概念股看看就完了，没必要太过当真，都是轮动而已。

例如，氢能源。

山东免了氢能车的高速费，这是好事，消息刺激导致今天氢能板块大涨，但是，持续性仍不看好。国家为什么像推动电动车一样推动氢能车发展？因为氢能车的大部分专利都在小日子手里，而且，氢能并不是可以直接来用的东西，还是需要用电解氢，多一道程序，就多一层能源损失。

最近大家关注度最多的微盘股，今天的表现不尽人意，仅仅反弹了3.7%，勉强跑赢大盘指数而已，可见，今天的微盘股反弹的并不好，反应在我们的持股上就能看出，我们手里持有的微盘股表现也不好。

不过，也没有必要恐惧，今天不涨明天涨，明天再不涨就该换股了，至少我手里持有的这两只医药股今天表现都不行，一只涨3个点，一只涨1个点，少的可怜，昨天的抄底动作是做对了，但是，股票没选好。

今天明天这两天，都不打算开仓新目标，个人认为，未来2个交易日还会有一轮下跌，过了下周一如果市场还是平稳的，那么，就没问题了，其实，明天只要不出现新的下跌信号，市场就算度过了危险期了。如果真的出现了新的下跌信号，空仓就行了。

2月份，截止到今天收盘29.93%的收益，本来是三十多个点的收益，昨天抄底之后回撤了一部分，30个点收益，勉强算是及格了吧。

祝好！

2.29周四盘前策略

隔夜美股三大指数小幅收跌，道指跌0.06%，纳指跌0.55%，标普跌0.17%，科技股及中概股多数下跌，Arm跌近3%，谷歌跌近2%，英伟达、英特尔跌超1%，百度跌8%，小鹏汽车、哔哩哔哩跌超6%，蔚来、微博、京东跌超5%，阿里巴巴跌超4%，唯品会绩后涨超12%；数字货币概念继续活跃上涨，MicroStrategy涨超10%，嘉楠科技涨近6%，Coinbase涨0.8%。

美股Vivani Medical一度暴涨672%报7.8美元。消息面上，公司发布新闻声明，强调其创新减肥药物NPM-115令人鼓舞的临床前研究结果。这种药物是一种用于慢性体重管理的半年一次的植入物，可能会改变医疗保健行业的游戏规则。

证监会新闻发言人就私募基金DMA业务有关情况答记者问时表示，DMA业务平稳降杠杆，有助于市场风险防控，有利于市场的平稳健康运行。

中国信通院数据显示，2024年1月，国内市场手机出货量3177.8万部，同比增长68.1%。

2023年百度实现净利润（non-GAAP）287亿元，同比增长39%。飞桨星河社区中，基于文心一言的创新应用已超过4000个。

北向资金28日净买入13.4亿元，为连续第二日净买入。贵州茅台、赛力斯、中际旭创分别获净买入7.05亿元、6.84亿元、3.97亿元。

指数昨天放量大跌，两市成交额超1.3万亿，有很多人恐惧，放量太大了，可能要见顶，老赵认为，这里即便见顶，也不会一下子直接熄火，而是高位运行几天在逐渐跌下来。另外，如果市场进入强势通道，每年过万亿成交可能将会是常态，过去的两三年基本上都是震荡下跌行情，过万亿的时间段也是常有的事情。

另外，就是关于机构，量化卖出这件事情，金融市场怎么可能只让机构买不让他们卖呢？鸡民们要赎回，不卖拿什么给应对赎回压力？机构卖出也无可厚非，短期波动不能完全都说是机构的错，哪些微盘股大幅下跌，难道也是机构的错？理性看待！

今天指数大概率会进行修复，修复的程度很难说，修复之后，后面大概率还是震荡下跌的行情。

板块方向，个人认为后面还是人工智能，医药，创新药这些有预期的方向，人工智能被称为第四次工业革1命，从去年到今年的走势可以看到当年炒5G，炒锂电池的模样，个人认为现在仍然是人工智能的大主场，所以，本轮调整之后，仍然是核心主流题材。医药方向，隔夜，外围的减肥药和基因编辑再次大涨，对国内医药股特别是减肥药股还是会有带动作用的。

个股方面，中高位连板股就不要想了，一旦炸板下跌，修复难度就很大，反而是低位的首板，或者还没涨多少的个股，大概率会有高低切换。特别是那些还没有修复年前下跌的个股，继续耐心等待就是了。

知行合一，逆势抄底

慌了么？

指数大跌，个股大跌！

老赵不仅没慌，反而趁着大跌，反手抄底！

当然，前提是早盘的时候，止盈了3连板的天奇股份，20厘米的领湃科技，有足够的利润打底！

天奇股份是分2批挂了涨停价清仓，领湃科技是老早就挂好了涨停价。

领湃科技为什么直接挂涨停价出货？早盘的形势不是挺好的么？

领湃科技又不是什么龙头，它只值这个价啊！即便今天封死涨停，明天大概率也是低开，所以，没必要等，直接挂涨停价出货，能涨停已经阿弥陀了个佛了。

天奇股份本来还是继续看涨的，虽然已经到了前期下跌口压力位了，但是，一字板，能过去就过去了，可惜，炸板放量太大，前途有点迷茫了，所以，果断板上清仓。

3连板，爽歪歪！

指数暴跌，个股暴跌之后，你就能看清楚市场百态了！

踏空的人，在他的复盘里面写到：

你看，我就说要调整吧！肯定得跌！得大跌！我一直跟你们说，如果观望就一直观望到底。

这种，一看就是踏空狗！

满仓追涨的人在叫骂：

量化狗，都是量化狗惹的祸，量化的小道消息，机构的小道消息满天飞，都是机构和量化干的，就应该取缔他们！

不明真相的人：

完了，完了，又回到年前了！

那么，到底是不是完了？到底有没有阴谋？

其实，大多数人的猜测都是自己心里的一厢情愿。

任何一波急涨行情，涨到阻力位附近，都会出现暴涨暴跌，有这种心理准备，你就不会慌了。

昨天的暴涨，今天的暴跌，都是正常的行情，诚如昨天的暴涨，很多人追涨一样，今天的暴跌，也让很多人无奈割肉离场。

下午的下跌，让大家回忆起了年前的行情，直接激发了大家的心理阴影。

巨大的心理阴影和不适感，让大多数人来不及思考，本能的做出了错误的判断！

上涨过程中的首次大分歧，首次大跌，一般情况下，都会有反弹修复，甚至是反包！

所以，空仓的我，开始动手了，分批减仓抄底，直到收盘最后一分钟，再次把仓位推满。

知行合一，对与错，交给市场，判断错了，止损就是了，判断对了，明天继续吃大肉！

祝好！

2.28周三盘前策略

隔夜美股指数涨跌不一，道指跌0.25%，纳指涨0.37%，标普涨0.17%，中概股方面，纳斯达克中国金龙指数涨2.1%，阿里巴巴涨1.53%、百度涨1.6%、拼多多涨1.46%、京东涨1.6%、网易涨5.27%、蔚来涨2.3%、理想汽车涨11.78%、小鹏汽车涨1.74%。

减肥药新贵――Viking Therapeutics(以下简称Viking)。当地时间周二，该公司宣布其减肥药VK2735的二期试验取得积极结果。股价爆拉121%。

苹果已经放弃造车项目，估计大家伙听了挺震撼，就连苹果内部员工也愣了几秒。这条消息是苹果爆料王，马克.古尔曼发布的据其表示，苹果公司首席运营官Jeff Williams和分管造车项目的副总裁Kevin Lynch已经于周二在内部宣布了这一决定，知情人士称这个消息令该项目近2000名员工感到惊讶。苹果放弃造车是对的，看看小米现在的情况，估计雷军也挺尴尬的，压力山大！

美国“人造肉第一股”Beyond Meat周二盘后一度暴涨逾100%，目前涨幅收窄至74%左右，因第四季度营收好于预期，国际市场表现强劲，部分抵消了美国业绩的低迷。

全球首条跨城跨海电动载人飞行器eVTOL峰飞盛世龙成功降落珠海九州港，一次充电可飞行250公里，最大载人数为5人。在获取适航证后，预计于2026年开启载人。

我国科研团队研制出将半导体颗粒嵌入液态金属实现规模化成膜的新技术，构建出的“人工树叶”具有类似树叶的功能，可实现太阳能到化学能的转化。

27日，北向资金净买入122.48亿元，本月以来第三次出现单日净买入超百亿元。比亚迪、格力电器、中际旭创分别获净买入5.65亿元、2.5亿元、2.31亿元。

指数再次超预期，继续维持强势震荡，周五之前大概率不会出现大幅度的调整，只要市场做多氛围依然浓厚，日内的震荡不用担心。

板块方面，昨天很多热点版块都出现了爆量，每次爆量都意味着炒作过热，可能进入短期顶部，对于爆量的板块应该逢高离场，尚未出现爆量的，继续看好做多，今天看好人形机器人，汽车零部件，储能，减肥药等题材，教育板块我们仍然要继续保持关注。

个股操作方面，继续高抛低吸，随时保持机动性，大家也能发现，除了人工智能，人形机器人，其他板块轮动都比较快，例如昨天的6G，可能就是这种轮动的产物，今天大概率又要轮动，可能是减肥药，也可能是汽车配件，或者其他，所以，个股的操作上，哪里有趋势就去哪里进行低吸埋伏，都有吃肉的机会。

预判风险，坚定做多，继续吃肉

反包了！大涨反包！

前面2篇复盘给大家深入分析过，今天如果反包，那么，说明市场处于强势环境，无脑推仓位就行了，闭眼买，也要把仓位全部打完。

今天两市成交9900亿，差100亿就破万亿了，和预期的一样，成交量上万亿只是时间问题，面对万亿成交量，策略只有一条，继续做多。

指数会涨到让你惊掉下巴，等你按耐不住的时候，也就是下一次深度调整的时候。

什么时间，大概率本周五，下周一。

猜测先放在这，等市场验证，所以，本周五，继续秉承不开新仓的原则。

大涨，普涨的环境下，怎么买？买谁才是关键！

我们先看一下板块的表现情况：

今天很多板块都爆量了，而且是高位爆量，说明交投十分活跃，也说明，有主力跑了！

PEEK材料，6G概念，通信设备，液冷服务器，CPO，算力板块，今天都是高位爆量。

我们可以往前看一看历史情况，每次爆量之后，都是见顶或者即将见顶的特征，所以，接下来这几个热点板块需要当心调整了。

当然，满仓的人，也不要悲观，毕竟老赵我也是满仓的，而且买的是市场最热的机器人板块。

爆量是见顶特征，并不是说明天就必然要跌。只是需要当心这些爆量板块，大家可以翻一翻自己的股票所属板块的指数，是不是出现了爆量的情况。

没有出现爆量的板块中，我个人比较看好汽车零部件，逻辑有以下几点：

一、2月26日理想公布业绩，2023年实现净利润达到118.1亿元，首次实现全年扭亏为盈，昨晚美股理想股票大涨18%，今天港股理想股票大涨25%。理想春季发布会将于3月1日举行，预计将发布理想首款MPV车型MEGA。

二、3月起，进入密集新车发布期，理想，长城，小米，比亚迪等均有新车陆续上市。

三、据AITO汽车官方，问界M9于2月26日正式大规模开启转运交付，目前累计大定已经突破4万台。

四、无论是Sora，还是人形机器人，都是国外的，A股炒的都是概念。但是，电动车就不一样，国内才是主场，资金也熟悉每个公司的情况，炒作可能更持久。

这里面，真正有价值的，还是理想的业绩大爆炸，它会抬升市场对汽车以及汽车零部件市场的预期，所以，个人看好未来几天汽车零部件的行情。

机器人板块仍然继续看好，特别是人形机器人的炒作，越来越回归核心。前天，我选的3只机器人股，今天2只都涨停了，天奇股份，鸣志电器。

今天涨停的4只人形机器人都是有实锤的，天奇股份，德昌股份，鸣志电器，泰晶科技，这几个都不是炒概念，每一只都是有技术或者产品的。他们的炒作类似Sora概念股，涨的你目瞪口呆，所以，持股尽量多一些耐心。

教育板块昨天复盘时已经早评都讲过，大概就是2个交易日，今天冲高回落，后面还是需要回归震荡了。

持仓今天表现还可以，3只机器人表现都不错，4成仓的天奇股份2连板涨停，继续吃大肉，拓斯达下午冲高离场，换入了汽车零部件，收盘涨6个多点，明天有20厘米预期。

操作上，我的思路是，预判风险，坚定做多，我们不能因为涨了，赚钱了，就忽视了风险，随时要做好调整的心理准备。但是，在市场上出现大规模的亏钱效应之前，继续保持做多逻辑。

祝好！

2.27周二盘前策略

隔夜，美股冲高回落，小幅收阴，AI龙头英伟达逆势上涨0.35%，续创收盘历史新高。说明AI热度并未完全消退，英伟达、软银持仓概念股SoundHound AI大涨46.68%，美光科技涨超4%。

减肥药方面也有新消息。丹麦制药公司Zealand股价大涨30%，该公司此前公布的一项中期试验结果显示，其研发的减肥药在治疗脂肪性肝炎方面取得了突破性的效果。

中概股方面，纳斯达克中国金龙指数涨0.74%，阿里巴巴涨0.72%、百度跌0.69%、拼多多跌0.95%、京东跌0.84%、网易跌1.08%、蔚来涨4.63%、理想汽车涨18.79%、小鹏汽车涨6.84%。理想汽车Q4营收翻番，首次年度盈利，股价收涨近20%。

中信建投表示，近日，人形机器人行业中事件催化不断。英伟达宣布将于3月18日至21日召开GTC2024大会，Agility Robotics、波士顿动力等公司将在现场展出25款机器人(包括人形机器人)；优必选展示Walker S在新能源车厂首训视频；马斯克发布Optimus最新进展视频，机器人腿部运控能力以及运动算法迭代提升明显。看好后续AI进展持续取得突破、机器人应用场景有望进一步拓展，叠加GTC大会、特斯拉视频更新、量产准备等催化，机器人行业板块具备修复可能。

26日，2024年世界移动通信大会在西班牙巴塞罗那开幕。中国移动董事长杨杰在主旨演讲中表示，将拥抱“AI+”时代，共创新未来。推进“数网融合”，构建以数联网为代表的数据流通基础设施；推进“算网融合”，深化算力网络产业实践；推进“智网融合”，体系化布局5G-A和6G研发。

指数方面，沪指今天迎来关键一战，今天反弹收红，指数继续维持强势震荡，指数今天再次收阴，则进入弱势通道。

板块方面，本周主要的方向就是机器人，工业母机，设备更新这个大方向了，这里面有很多重叠的个股，毕竟都是机械设备类的生产厂家，通过昨天复盘我们可以看到，很多看似不是很靠谱的涨停了，一些核心票反而没涨停，现在市场炒的就是微盘股，盘子特别小的很受市场欢迎，容易涨停，所以，选股的时候可以多看一下盘子相对小一些的作为一个加分项，当然，当情绪回落的时候，微盘股的踩踏也会非常严重。

个股的选择，还是尽量看尚未大涨的机器人，潜伏等待补涨，或者围绕行业核心个股，有确定性的个股，不管是大票也好还是小盘股也好都要炒作预期。持仓可多一些耐心，能涨停就继续持股，不能涨停或者不能继续上涨再考虑换票。

调整后，明天迎来关键一战

终于调整了，沪指止步8连阳。

今天的调整，我已经在昨晚的复盘里面给大家做了预判：

连跌幅都给大家预判到了，1%左右。

今天，沪指跌了0.93%！

明天是关键的一天，决定市场强弱状态。

明天直接反包，说明市场非常强，那么，真正的调整要后移到下周了，本周继续逢低干。

明天继续收阴则需要停下脚步，减仓清仓，观望几天。

板块方面：

一、人形机器人+新质生产力+设备替换板块如期发酵。

三个板块的逻辑昨晚复盘已经给大家详细讲过了，有不清楚的，再去翻看一下昨天的复盘。

华中数控，恒而达，宏德股份，纽威数控，迈赫股份，兰剑智能，信邦智能，东杰智能，天准科技，中威电子，华研精机，捷强装备，中亚股份，亚华电子，丰立智能，德尔玛16只个股20厘米涨停。

华东重机，合力泰，东方精工，克劳斯，南方精工，奇精机械，音飞储存，联诚精密，日海智能，精伦电子，宝塔实业，天奇股份，汇洲智能，华东数控，日发精机，宁波精达，亚威股份，山东威达，合锻智能，海天精工，环宇数控，博杰股份，睿能科技，秦川机床，科力尔，思进智能，沈阳机场，渤海汽车等大几十个涨停，我就不一一列举了。

机器人板块今天这么猛，明天大概率继续分歧向上，做多热情很高，大概率是本周的主题，继续重点关注和参与。

今天我们新开的2只也是机器人概念股，一只是天奇股份，天奇股份是国内为数不多的，已经和优必选合作的企业。另一只是拓斯达，拓斯达的机器视觉处于领先地位，英伟达黄总讲的由视频生成行动，就是机器视觉的直接应用，这一块后面肯定会炒。

二，教育

近日，教育部公布了中小学人工智能教育基地名单，184所学校入选，潍坊1个。

本次中小学人工智能教育基地推荐旨在通过基地试点，进一步探索人工智能教育的新理念、新模式和新方案，形成可推广的优秀案例和先进经验，推动中小学人工智能教育深入开展。

这个消息是早盘前9点11分才推送出来的，当时，只顾着盯竞价了，没注意会有这么劲爆一个消息出来。

所以，我早盘竞价就把持仓的教育股抛售了，错过了今天的这个涨停，非常遗憾！

不过，个人认为，教育和人形机器人还是有一定的差距的，本周的重点就是机器人，教育可能也就2个交易日。

三、权重板块

上周吹权重的人还很多，说银行是现在最好的板块，煤炭，电力这些高股息板块将会是今年的主流，但是，指数刚一调整，他们就成了下跌的重灾区。

银行板块指数跌2.35%，煤炭板块指数跌1.72%，中特估板块指数跌1.5%，证券板块跌0.81%，电力跌0.64%。

从年前开始，我也一直关注的有这些高股息的板块，但是，一直没参与过，因为大盘稍有风吹草动，最先死的就是跑的慢的板块。而且，现在这个经济状况，目前市场的成交量，都不足以持续维持指数大牛。

如果能通过一年的震荡上涨，早就一批又一批的新大户，参与者有钱了，参与资金多了，或许才有可能引发高成长，高股息，高市值个股的行情，否则，还是以炒题材为主。

目前，手里三只全是机器人股，明天去弱留强，如果有必要继续调仓换股，本周重点就是干机器人，思路不一定正确，欢迎跟踪验证。

祝好！

2.26周一盘前策略

上周五，美股弱势震荡，道指小幅收涨0.16%，纳指收跌0.28%，标普小幅收涨0.03%。

因会冲咖啡机器人Figure 01出圈的初创Figure AI新一轮融资约6.75亿美元，投前估值约20亿美元，本轮微软、英伟达将分别投资9500万美元和5000万美元，贝佐斯旗下公司将投资1亿美元，OpenAI、三星和LG旗下公司、多家风投和“木头姐”旗下基金也将参投。

特斯拉公司于周六通过其社交媒体账号分享了一段视频，展示了人形机器人Optimus在测试场地内行走，并配有诙谐的标题“完成每日步数目标”。相比几周前发布的视频，此次展示的擎天巨臂似乎是更新或更加完善的版本，其在行走过程中步伐更稳健，动作也更加流畅。

我国科研团队在脑机接口领域取得新突破，利用微创脑机接口技术，首次成功帮助高位截瘫患者实现意念控制光标移动。

中国载人月球探测任务新飞行器名称已经确定，新一代载人飞船命名为“梦舟”，月面着陆器命名为“揽月”，并计划在2030年前实现中国人首次登陆月球。

英伟达指出，华为在供应GPU、CPU等用于AI的芯片领域都可与业界竞争。英伟达已在多个类别中首度将华为认定为“最大竞争对手”。

2月23日，中国首部文生视频AI系列动画片《千秋诗颂》启播暨广播电视总台人工智能工作室揭牌仪式举行。《千秋诗颂》聚焦国家统编语文教材200多首诗词，依托“央视听媒体大模型”，运用AI人工智能技术将诗词转化制作为唯美的国风动画，将于2月26日起在CCTV-1综合频道播出。

三星电子25日表示，计划在巴塞罗那举行的世界移动通信大会上公开展示其首款可穿戴智能戒指Galaxy Ring。在先进人工智能技术的支持下，Galaxy Ring将为用户提供更加个性和丝滑的体验。Galaxy Ring预计将于2024年晚些时候正式发布。

智能戒指可实现健康监测、运动监测、消息提醒、NFC等功能，并且相较于腕上设备，戒指形态测量的健康数据更为精准，且更适用于全天佩戴，实现24小时无间断数据监测。

指数方面，本周上半周有望迎来春节后的第一次调整，调整后的次日强弱是判断本轮级别的重要依据，指数目前仍然以乐观看多为主。

板块方面，Sora概念大概率会继续保持强势，人形机器人周末发酵，大概率加速机器人板块的炒作，重点关注。教育板块本轮炒作低于预期，后面仍有空间，继续重点关注。新质生产力方面周末又有新消息，预计会继续挖掘炒作。大方向就是这几个反复轮动，跟随炒作。

个股方面，在没有出现大面积退潮迹象前，继续保持积极做多的思路，选股上尽量选择持续放量后，缩量震荡的个股，等待下一波的爆发。老持仓看竞价是否需要调整，新目标股已经准备后，开盘后看竞价，择优上车。

新题材发酵，下周面临重大选择

指数8连阳，但很多人并没有赚到钱！

下周会更难做！

因为，指数已经出现了放量滞涨的迹象。

放量滞涨说明什么，说明资金即便是加大买入，依然无法推动指数上涨，那么，下周，势必要有一次调整。

调整的级别，很难说。

老赵认为，应该是急跌，中阴，1%左右的跌幅。

如果次日能够快速修复，说明市场非常强，后面可以逢调整就上仓位。

如果走出连阴，说明市场快速转弱，需要再次降低仓位。

市场拐点，时间还不好确定，可能是周一，也可能是周二，周三之前大概率是要进行一次调整的。

板块方面，周末有几个比较重要的消息：

一、第四次会议强调，研究大规模设备更新、消费品以旧换新、有效降低社会物流成本问题。

设备更新：利好工业自动化、智能制造等设备制造商。这个方向相对好一些，毕竟最近一直在炒新质生产力，有叠加属性，就是炒作的加分项，其他的都不是很好，以旧换新，主要还是汽车，家电下乡的逻辑，这个逻辑从来就没有炒起来过，所以，老赵不看好。

物流这一块，年年有消息，年年都炒不动，因为物流这一块太难讲故事了，除了顺丰有点故事性，其他都是底层的小蚂蚁，挣得都是力气钱。

二、人形机器人，英伟达、OpenAI、特斯拉持续加码人形机器人；英伟达将于3月18-21日举办GTC 2024大会。

英伟达CEO黄仁勋在最新专访中表示：机器人基础模型可能即将出现，新一代GPU性能将超乎想象。他表示：“如果你可以生成文本，如果你可以生成图像，你也可以生成运动吗？答案可能是肯定的。然后，如果您可以生成动作，您就可以理解意图并生成通用版本的清晰度。因此，人形机器人技术应该指日可待。”为此，这些应用场景将不断呈现：机器人复兴、医疗天赐物（medical godsends）、自动驾驶汽车、有记忆的聊天机器人。预计机器人与智能汽车将是后市热点。

从开年的Sora，人工智能这一块不断地发酵，逻辑是机器可以生产视频，就可以生成动作，这个技术嫁接到机器人身上，就是从机器人的视觉，直接转换成机器人的动作，这是一个飞跃式的跨越，当然，目前还没实现，但，也只是时间问题了。

所以，人形机器人属于Sora的延伸，后面大概率会成为重点炒作的方向，高度关注，这一块我已经准备了2只备选，明天开盘看竞价情况，有机会有预期，咱们也要开干机器人了。其实，我们手里本来也有机器人股，但是，不是人形机器人。

其他的题材预期相对弱一点，有合适的票可以看看，没合适的，还是主抓主线。

个股方面，现在有一个选择，就是干主板票，还是创业板票。创业板票太火了，上周20厘米的又多又猛，下周，这个方向肯定很拥挤，所以，个人认为还是围绕主板做相对好一些，10厘米的虽然涨幅小一些，但是，风险也小一些，下周又是风险时间点，所以，谨慎一点错不了。

持仓方面，我们的主仓教育股，下周一就到了拐点，竞价是否成功直接决定了我们是否继续持股，竞价情况好，继续持股，竞价差了，竞价直接就清仓，然后在9:30之前换入新目标，另一只机器人股估计下周会有不错的表现，连续7连阳上涨之后，也该进入加速了，不加速也就该走了。

祝好！

2.23周五盘前策略

隔夜，美股集体大涨，道指大涨1.18%，纳指大涨2.96%，标普大涨2.11%，道指，标普集体再创历史新高。英伟达为市场注入强心针，AI概念股掀起股市狂欢！热门科技股普涨，半导体、区块链、机器人板块涨幅居前，超微电脑涨超32%，英伟达涨超16%，公司市值增加2770亿美元为市场史上最大增长，总市值逼近2万亿美元，为微软、苹果之后第三高，AMD涨超10%，博通涨超6%，Meta涨近4%，亚马逊涨超3%，微软涨超2%。AI概念股反弹，超微电脑涨32.9%，BigBear.ai涨超7%，第一财季盈利和第二财季指引均高于预期的Synopsys涨近6.9%。

路透社报道称，据两名知情人士透露，2023年年底，美国商务部向中芯国际的多家美国供货商发出数十封信函，暂停这些企业向中芯国际出口商品的许可。其中一名知情人士说，尽管当时很多公司已经停止向中芯国际出售产品，但这些信函至少阻止了一家供应商，即英特格（Entegris）公司向中芯国际出口芯片制造材料与零部件。(环球网)

当地时间2月21日，英特尔CEO帕特·基辛格和OpenAI CEO山姆·奥特曼在美国加利福尼亚州圣何塞会议中心进行了对话，在对谈中，基辛格也向奥特曼问出了这个备受关注的问题：“7万亿（美元）是怎么想的？”奥特曼并未正面回答这一问题，而是表示，“事实的核心在于，我们认为世界将需要更多的人工智能计算（芯片），这将需要全球大量的投入，超出我们的想象。我们现在还没有一个具体数字”。

维海德（20cm）公告，公司在2023年半年度报告中提到的多模态白平衡算法，是指在摄像机领域的传统白平衡算法的基础上，增加了AI白平衡算法和辅助色温传感器，即通过整合多种信息而达到更好白平衡效果的算法，并非是当前市场关注的与OpenAI相关的多模态AI大模型。多模态白平衡算法与多模态AI大模型存在本质区别。请投资者予以甄别，避免产生误导。

指数继续一路狂飙，3000点今天有望拿下，如果3000点下方来一个调整，这个调整仍然是上车的最佳机会，突破3025才有可能出现大幅回踩，届时，指数大概率维持在3000点附近震荡。

板块上，美股人工智能方向再收追捧，A股的人工智能昨天也是最火的板块，今天有望继续加速，今天加速就很难追了，下周一必然分化，所以，人工智能不是今天最好的选项。教育板块调整一个交易日后昨天再次出现启动迹象，关注龙头个股的动向。

个股上，权重大票高股息票被吹的太狠了，今天如有冲高可以短线减仓，题材股仍然关注核心方向人工智能和教育，新质生产力方向关注机电股，其他根据个股技术面，叠加热点题材优选。

谜底即将揭晓，过于一致则退

涨麻了！

很多人都瞠目结舌，不敢相信！

但事实就是如此：

新春开始第一天，我就给大家打鸡血，不要怂，就是干！

有仓位的持仓，没仓位的推满，直接梭哈！不管买啥，就是个买买买。

因为都在底部，这一波反弹是对年前恐慌性，不理性下跌的修正，绝大多数股票都会出现大幅反弹。

事实和我预判的完全一致。

指数7连阳，个股普涨，大涨，很多人都蒙圈了，不少老股民连指数都没跑赢。

但是，敢于满仓的，现在至少都有20%的收益了，我们接近30%的收益，在整个市场中不算特别突出，但也算是及格了。

那么，什么时候要开始注意风险？

现在场外的人已经开始坐不住了，7连阳，个股普涨，买了就能赚，啥概念？

这是捡钱啊！100万你存银行一年才几个钱，买了股票，一个涨停板就是10万，能不心动么？

但是，目前的极端行情不会成为常态。

昨天我在复盘里面给大家提到了一个沪指点数：3025，明天如果到这里，大概率就需要注意了，非牛逼个股要撤退。

牛逼的个股，加速涨停，非牛逼个股，将开始大退潮。

退潮是必然的，只有退潮才能看出什么是核心题材，才能看出是谁在裸泳，才能看出来妖股有多么妖！

那么，当退潮出现时，核心题材才能真正出现！

而不是像现在这样，天天轮动！

今天最火的板块是英伟达带动起来的大算力板块，隔夜，英伟达公布了财报：

英伟达Q4营收创纪录地达到了221亿美元，同比增长265%；全年营收也创历史新高，为609亿美元，增长126%。英伟达当季调整后每股收益为5.16美元，同比增长486%。与之相比，华尔街先前预期的是4.64美元的EPS和221亿美元的营收。另外，英伟达还预计本季度的营收将进一步走高至240亿美元。

盘后，又有机构和交易员不断调高英伟达的股价预期：

伯恩斯坦将英伟达目标价从700美元上调至1000美元。（新浪财经）

在英伟达公布财报前，期权交易升温，许多人押注英伟达股价将出现大幅波动。在财报出炉前几个小时，一些交易最活跃的押注是与股价飙升至1300美元挂钩的看涨期权，这一目标水平大约是当前股价的两倍。如果股价飙升至1300美元，英伟达的市值将达到3.2万亿美元。

不难看出，市场对英伟达的预期越来越高，那么，这是一个信号，我们需要继续高度重视英伟达概念股。

从5日涨幅榜来看：

维海德大涨148.76%，多模态概念；

因赛集团大涨102.67%，Sora概念股；

会畅通讯大涨95.04%，Sora概念股；

当虹科技大涨91.24%，Sora概念股；

开源教育大涨71.63%，教育股。

5日涨幅榜的前5名，有4个都是人工智能，一个是教育股，这和我在周初时的预判是一致的，后面这两个板块仍然是核心方向。

另外，主板持续连板的克来机电5日涨幅61.08%，为主板龙头，炒的是新质生产力，新质生产力的范围非常广，它是一个宏观概念，所以，目前也没有单独的板块，所以，挖掘的时候比较困难，但是，我们可以简单地按图索骥。

例如，克来机电大涨，我们就去找有希望补涨的机电股，神驰机电，康尼机电，金龙机电等等。

大致就是这个思路，不是荐股，举例而已，买股还是要自己深入研究。

今天的操作：止盈实丰文化，5个多点肉，下午加仓教育股，机器人股继续持股不动，每天都能涨，还没有开始加速，就继续持股。

祝好！

2.22周四盘前策略

隔夜，美股小幅震荡收涨，无论是经济数据、美联储官员讲话或者是会议纪要，均暗示不会过快降息，投资者需要将3月甚至上半年的降息预期下调一些，做好应对市场波动的准备。

隔夜市场乃至全球的目光更加集中在AI龙头，英伟达的财报。AI时代，好像从来没有一份财报能够在全世界范围内引起如此重要的关注。

英伟达Q4营收创纪录地达到了221亿美元，同比增长265%；全年营收也创历史新高，为609亿美元，增长126%。英伟达当季调整后每股收益为5.16美元，同比增长486%。与之相比，华尔街先前预期的是4.64美元的EPS和221亿美元的营收。另外，英伟达还预计本季度的营收将进一步走高至240亿美元。

CEO黄仁勋称生成式人工智能已触及“引爆点”，而CFO则称下一代产品的市场需求远超过供给。

可以看出，无论从营收、利润还是一季度指引，英伟达的财报都无懈可击。以至于其股价盘后一度大涨超10%，市值直接增加超千亿美元。

英伟达的大涨将再次点燃A股人工智能的做多热情，预计今天AI相关板块仍将继续上涨。

中概股方面，纳斯达克中国金龙指数涨0.97%，报6,063.51点。热门中概股多数走高，理想汽车涨4.09%，阿里巴巴涨3.34%，京东涨2.41%，腾讯音乐涨2.22%，百度涨1.59%，小鹏汽车涨0.89%，蔚来涨0.17%拼多多跌1.17%。

IDC发布的中国平板电脑报告显示，2023年第四季度，华为首度超过苹果拿下中国平板电脑市场出货量第一，市场份额达30.8%。

21日，北向资金大幅净买入135.95亿元。贵州茅台、招商银行、五粮液分别获净买入13.86亿元、7.71亿元、4.36亿元。

国资委会议强调，央企要把发展人工智能放在全局工作中统筹谋划，深入推进产业焕新，加快布局和发展智能产业，加快重点行业赋能，构建一批产业多模态优质数据集，打造从基础设施、算法工具、智能平台到解决方案的大模型赋能产业生态。

网信办等四部门联合印发《2024年提升全民数字素养与技能工作要点》，其中提出：培育高水平复合型数字人才，包括全面提升师生数字素养与技能、提高干部和公务员数字化履职能力、培育高水平数字工匠、培育乡村数字人才、壮大行业数字人才队伍；支撑做强做优做大数字经济，包括加快企业数字化转型升级、扩展数字消费需求空间。

指数方面，继续看震荡上涨，沪指上方目标3025附近，昨天两市成交量明显回升，外资大买135亿，为最近半年单日流入最多，多家公司昨日发布增持计划，当下，多数个股仍未走出年前恐慌下跌的深坑，所以，继续看涨做多。

板块方面，轮动的很快，央企国资改革，AI，医药，汽车，教育等板块反复轮动，但，核心方向大致就是3个，AI，教育，新质生产力。围绕大方向做，大概率是不会错的。

个股方面，昨天连板晋级率还可以，高位板晋级率非常高，可以继续围绕连板股挖掘。操作上，今天目标已经确定，按照计划今天不涨停的个股就要换入新目标，保持机动性和主动性。