奥密克戎强势来袭，全球资本市场振动，A股再次勇立潮头，挽狂澜于既倒。每每指着看A股笑话的人，最终总是被A股所嘲笑，当你觉得3600点压力重重必然会再次向下寻底时，A股就用不服输的韧劲告诉你，任何人也阻挡不住跨年行情的脚步。突然而至的变异毒株对全球经济复苏的前景带来了不确定性，但中国当前的抗疫模式下，疫情恐慌对中国市场的冲击还相对可控。从11月27日开始，先后有硕世生物、热景生物、之江生物、东方生物四家A股公司称旗下新冠检测试剂可有效检出“奥密克戎”变异株。但从今日市场表现来看，几家公司均呈现高开低走态势，这也表明目前新毒株的各方面研究尚在开展，而各个维度的指标还有待进一步研究确认，对于奥密克戎的影响同样需要理性看待。参考上一轮Delta变种所带来的冲击，若本次变种强于Delta，预计2022年初欧美发达地区或开始出现新一轮恶化，持续时间或缩至1个月内，但反复频率将提高。风险资产短期或释放一定前期上涨积累的压力，但疫情、经济、政策尚不明朗，预计持续下跌概率较低。盘面看，锂电、汽配板块活跃，个股掀起涨停潮，鹏辉能源、德迈仕、京泉华等约20股涨停。市场热点继续轮动，电子烟、军工、特高压、风电等多个板块均表现不俗，沪深两市成交额连续第27个交易日突破万亿，而北向资金，全天净买入超30亿元。

受新冠变异毒株奥密克戎影响，新冠检测、生物疫苗等抗疫概念板块开盘大涨，但随后逐步回落。天瑞仪器20CM涨停，硕世生物、之江生物涨超10%，热景生物、东方生物、康希诺、凯普生物、复星医药等纷纷跟涨。新冠变异株扰动海外市场，严防新冠病毒变异毒株奥密克戎的扩散成为全球防疫新目标。由于市场担忧病毒扩散，机场航运、景点旅游等板块集体下挫，个股纷纷飘绿，相反，消费板块中的白酒股却再次企稳向上，临近年底白酒迎来估值切换，12月行业或提前进入春节备货阶段、龙头年底召开经销商大会等因素，可能会对股价形成催化，对这一板块的态度还是需要重视起来。

毫无疑问，市场最热的赛道仍然聚焦在新能源上，其中，新能源车概念股掀起了涨停潮，储能、锂电、汽配等相关板块也集体上涨。盐湖提锂板块表现抢眼，金圆股份涨停，华友钴业、藏格控股等涨幅居前，锂电概念的鹏辉能源、丰元股份、融捷股份、常铝股份等多股涨停。今年以来，新能源汽车市场持续增长，在需求端对锂电池价格形成了重要支撑。近日，锂电池产业链开始新一轮价格调涨，在上游锂盐价格持续攀升的推动下，锂电池厂商近日纷纷上调产品价格。国泰君安研报测算，锂的供需短缺格局将延续，到春节前甚至12月底，电池级碳酸锂价格或达到25万元/吨，2022年锂盐价格或继续上行。

此外，逆变器迎来政策利好，光伏设备板块走强，近日，国家能源局综合司发布《关于加强分布式光伏发电安全工作的通知（征求意见稿）》意见的公告，要求严格落实主体责任。文件指出，分布式发电项目的光伏组件、逆变器、并网开关（断路器）、汇流箱、连接线、接插件等电气部件应通过国家相关认证机构的认证，其中光伏组件技术指标应满足《光伏制造行业规范条件（2021年本）》相关规定。若此项征求意见稿落地，则关断器、优化器、微逆市场将迎来快速发展，逆变器企业可以通过组串式+关断器或优化器达到微逆的效果。这意味着，产品质量低的小企业将出清，国内分布式逆变器核心企业将进一步提高市占率。从此前公布的三季报数据来看，光伏设备企业的业绩仍保持高速增长。光伏逆变器需求主要来自新增装机及存量替换，光伏行业需求增长及存量替换需求加速促进下，据测算2025年光伏逆变器市场空间约1090亿元。凭快速技术迭代与成本优势，国产逆变器全球市占率不断提升，中国企业市占率在2020全球出货量前十中合计约59%。逆变器行业在规模效应叠加核心元器件的国产驱使下，成本有望持续下降，行业盈利有望维持较为稳定水平。

对大盘来说，几个指数运行都没有什么问题，低开高走，创业板指数再创近期新高，这说明市场的节奏还是成长股在主导，而沪指的3550点得而复失也说明向上的趋势没有任何变化，宽信用的预期下，新基建稳增长还是市场的主流。特别是风电、光伏-电站/组件、新能源汽车及零部件仍然属于成长主线中的佼佼者；此外，景气预期与基金配置双双触底下的提价线索，例如白酒和食品加工板块也仍然是消费板块的领头羊。