朱啸虎找不到AI里的「共享单车」

提及朱啸虎，我们就不得不将他和共享单车联系在一起。

正是因为共享单车，才让朱啸虎一战成名。

如果我们将共享单车看成是移动互联网行业的发展进入到巅峰时刻的标志的话，那么，朱啸虎投资的高光时刻，同样出现在这个时候。

那个时候，移动互联网项目层出不穷，朱啸虎们的投资标的，同样如同雨后春笋般地开始出现。

尽管诸多以共享单车为代表的移动互联网的项目，最终难以为继，要么烂尾，要么投向了美团这样的新生独角兽的怀抱。

但是，对于朱啸虎这样的投资人来讲，其对于共享单车的投资，同样可以看成是一种成功案例。

于是，当朱啸虎不再寻找下一个「共享单车」，让我们看到了移动互联网的浪潮一去不复还。

然而，今天这样一句，朱啸虎不再寻找下一个「共享单车」，似乎具有了别样的内涵和意义。

原因在于，非但共享单车不再是行业的热点，纵然是那些在后共享单车时代出现的概念，同样沦为了过去式。

区块链的热度早已退却，元宇宙的狂热业已熄灭，纵然是被众多大厂和投资机构看好的社区团购，同样开始了深度洗牌。

然而，这似乎无法抵挡新的概念的崛起，这似乎无法抵挡新的赛道的出现。

大模型的兴盛、AI的火爆，无一不再向我们展示这一点。

文心一言的日渐成熟、ChatGPT的持续进化、Sora的石破天惊，无一不再展示这一点。

从表面上来看，行业的发展似乎已经来到了一个临界点，新的「共享单车」投资案例，似乎快要出现了。

事实情况却是，距离出现下一个「共享单车」，或许还有很长一段路要走。

透过朱啸虎的最新表态，「我信仰AGI，但我信仰应用啊，我信仰马上商业化的」。

不难看出，事实确实如此。

朱啸虎的这一表态，向我们传递出来的是，AI大模型远未达到相当成熟的阶段。

在这样一个阶段，寻找下一个「共享单车」，更像是一种天方夜谭。

当朱啸虎不再将关注的焦点，聚焦在寻找AI赛道上的下一个「共享单车」的身上，我们需要看到的，并不仅仅只有以共享单车为代表的移动互联网的落幕，还需要看到更多当下AI行业正在发生着的潜移默化的变化以及冷冰冰的现实。

一

没错，经历了后互联网时代的洗礼与调整之后，行业的发展，似乎已经进入到了临界点。

如果对这样一个临界点进行总结和定义的话，从互联网时代进入到AI时代，无疑是再合适不过的了。

然而，我们同样要看到的是，AI时代欲要达成互联网时代那样的普及，依然还需要很长的路要走。

在很多情况下，现在的AI应用，更多地扮演的是，辅助和赋能互联网的角色，而并未成为一个独立行走的主流行业，更无法谈及对互联网的颠覆。

在这样一个阶段，AI应用的变现能力较差，自然是不必说的。

除此之外，互联网依然是主流，同样是不可被忽视的重要方面。

如果对现在的AI项目投资进行总结的话，它更多地是在为别人做嫁衣，更多地是在做孵化。

很显然，这是与朱啸虎投资「共享单车」的逻辑相违背的。

要知道，朱啸虎投资共享单车的时候，是一个互联网技术业已相当成熟，并且业已成为了人们的一种生活方式的大背景下才出现的。

简单来讲，朱啸虎投资了共享单车之后，马上就可以有收益，马上就可以快速商业变现。

观察现在的AI行业，不难看出，行业的主流，依然还处于摸索阶段。

纵然是处于AI行业头部的OpenAI以及百度来讲，我们都很难说，它们业已找到了一条相对成熟且可持续的变现方式。

因此，如果我们将现在的AI和彼时的共享单车相提并论的话，未免有些太过武断了。

当AI不如共享单车般成熟，特别是当AI无法给朱啸虎这样的投资人带来肉眼可见的投资回报的时候，一个几乎可以确定的现象便会出现——朱啸虎不会在当下的AI赛道上找到下一个「共享单车」。

二

如果说，AI行业的成熟度远不及以往的共享单车，才让朱啸虎对于在AI市场上寻找下一个共享单车望而却步的话。

那么，行业进化路径的趋同，才最终让朱啸虎现在放弃了在AI行业寻找下一个「共享单车」的机会，转而投身到了更加现实，且可以商业化的方面。

回顾互联网行业的发展路径，我们可以非常清晰地看出这一点。

如果我们将PC时代看成是互联网行业真正影响和改变B端用户的时代的话，那么，等到了移动互联网时代，则是一个深度影响和改变C端用户的时代。

在PC时代，真正能快速变现的是TO B的项目，我们看到的以阿里、京东、百度为代表的玩家们的崛起，无一不是这样一种现象的直接体现；

在移动互联网时代，真正能快速变现的是TO C的项目，我们看到了以TMD、共享单车为代表的玩家们的出现，无一不是这样一种现象的直接体现。

更为确切地说，经历了移动互联网的洗礼之后，无论是在B端来看，还是在C端来看，互联网都成为了一种生活方式。

对于朱啸虎这样的投资玩家们来讲，在这样一个时刻进场，可以快速地实现变现和离场。

共享单车，自然成为了他的绝佳选择。

三

现在的AI，正在遵循着和互联网同样的路径发展和演进。

如果我们对当下的AI进行总结和定义的话，它更多像是处在一个类似于「PC互联网时代」的发展阶段。

在这样一个阶段，真正能够给AI带来收益，真正能够让AI进行商业化变现的，依然还是那些TO B的业务。

对于朱啸虎这样的投资人来讲，自然会将关注的焦点聚焦在离钱更近的AI项目上。

于是，他才会更加关注于AI大模型是否真正可以快速实现商业化，快速变现。

这才是他更加关注TO B类型的AI项目的关键原因所在。

同样地，如果我们用互联网的发展路径来观察AI的发展的话，那么，经历了TO B 的阶段之后，AI行业的发展，同样会进入到TO C的发展阶段。

AI应用，将会在这个阶段大爆发。

如果对这样一个阶段的发展进行总结和定义的话，这更像是朱啸虎投中共享单车的移动互联网时代。

在这样一个阶段，朱啸虎或许将会在AI赛道上去寻找下一个「共享单车」，并且有可能会找到。

同样地，此刻，真正能够给朱啸虎带来直接收益并且快速离场的，将会是那些TO C的AI项目，而不再是现在他关注的TO B的项目。

结语

当朱啸虎在当下的AIGC赛道上找不到下一个「共享单车」，它更多地为我们传递出来的是，AI行业的发展，远未达到移动互联网般成熟的程度。

对于朱啸虎来讲，投资现在的AIGC，无异于在给别人做嫁衣。

因此，当下的AIGC赛道，不应当仅仅只是一味地去卷技术，而是更多地去思考和探索普适化的应用，不断地去丰富行业和场景。

当AI像移动互联网般普及，特别是当它不再是互联网的附庸和点缀，而是成为了一个主流，朱啸虎或许才能在这样一个全新的赛道上，找到属于他的下一个「共享单车」。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

蚂蚁金服隐身、京东科技崛起的深意

金融科技的发展，正在驶入到一片全新的蓝海之中。

透过以阿里、京东为代表的金融科技先行者们的探索与实践，我们可以非常清晰地看到这一点。

如果对这样一种发展趋势进行总结的话，蚂蚁金服隐身、京东科技崛起，无疑是再明显不过的了。

从表面上来看，金融科技的声量，可能不及互联网时代那样强大，但是，金融科技对于产业的赋能和改造，金融科技对于自身功能和属性的发挥，丝毫不比互联网时代减弱多少。

事实上，透过以阿里、京东为代表的金融科技玩家们的这样一种蜕变，我们需要看到的，并不仅仅只是以收割流量为主导的发展模式的退场，而是需要更多地看到的是，一场金融科技的嬗变，开始上演。

如果对这样一种嬗变进行总结和定义的话，我更加愿意将其看成是金融科技的本质的回归。

换句话说，这才是金融科技本该有的样子。

当金融科技以这样一种姿态发展，它才不会沦为将互联网模式发挥到极致的棋子，而是成为了新模式的孵化器和试验场。

可以确定的是，当蚂蚁金服隐身、京东崛起的浪头，开始在金融科技的新蓝海里上演，一场有关金融科技的新变革，必然会开始和出现。

当金融科技的新变革不断地为自身的发展找到新方向，它推开的，将不仅仅只是金融科技未来发展的大门，同样将会推开互联网玩家们未来发展的大门。

因此，认识到蚂蚁金服隐身、京东科技崛起在金融科技的新蓝海里的背后逻辑，或许可以让我们窥探到金融科技，乃至互联网行业的发展新方向。

金融科技，正在成为虚实结合的连接器

当平台经济的发展陷入到死胡同，人们开始思考与审视其弊端和痛点所在。

说到底，平台经济之所以会陷入到困局之中，其中一个很重要的原因在于，它仅仅只是建立了一个虚拟的平台，而并未真正实现自身与实体经济的深度融合。

因此，弥补平台经济的短板的关键在于，找到虚拟平台与实体产业结合的方式和方法。

我们看到的以头部的互联网平台为主导的，对于实体经济的深度赋能，正是这样一种现象的直接体现。

无论是对实体经济进行数字化的改造，还是主动承担起实体经济的一部分职能和角色，无一不是这样一种现象的直接体现。

当虚拟经济开启一场对于实体经济的赋能和融合，仅仅只是一厢情愿是不够的，它必然需要一个桥梁和纽带。

金融科技，正是扮演了这样一种「连接器」的角色。

一方面，金融科技可以将以平台经济为代表的虚拟经济的一系列的能力进行集成，并且形成一系列的产品；

另一方面，金融科技可以将虚拟经济体的产品以新型基础设施的方式落地和应用到实体经济体的行业与场景之中。

在金融科技的连接之下，虚拟经济和实体经济不再是二元对立的状态，而是成为了彼此协同，互为支撑的存在。

由此，虚实融合不再是一句口号，而是成为了一个可以真实落地，并且可以商业化的存在。

当蚂蚁金服隐身、京东科技崛起开始在金融科技的新蓝海里出现，它更多地传递出来的是，金融科技的角色的嬗变与升级——从虚拟经济与实体经济对立的主战场，蜕变成为了虚拟经济与实体经济连接的新纽带。

金融科技，正在成为新质物种的试验场

当互联网的浪潮开始平复，特别是当新技术、新模式开始出现，以新质生产力为代表的一系列的新物种开始出现。

在这样一个过程当中，我们看到的是，一系列的新质物种开始出现。

无论是AI的风靡，还是虚拟现实（AR）的成熟，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以肯定的是，越来越多的新质物种将会衍生和出现，从而将会把我们带入到一个全新的发展周期里。

如果对新质物种进行总结和定义的话，它不仅包含了以AI、AR为代表的新技术，而且还包含了以去中心化、去平台化为主导的新模式。

无论是新技术，还是新模式，它们最为关键的一点，还是要落地到行业和场景之中，并以此来建立起与用户之间的联系。

这个时候，我们就需要一种能够与行业和场景之间建立无缝联系的存在，并以此来实现行业和场景的更新与嬗变。

从某种意义上来讲，金融科技开始扮演起新质物种的试验场的角色。

无论是以AI为代表的一系列的科技元素，开始在金融科技上的应用，还是以供应链金融、智慧金融为代表的一系列的金融新物种的衍生，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以肯定的是，以金融科技作为新质物种的试验场，不仅可以检验新质技术和新质模式的成色，同样可以减少盲目和激进式发展带来的风险，从而真正让玩家们更加稳妥地享受到新质生产力时代来临带来的发展新机会。

透过阿里、京东在金融科技上的探索和实践，我们可以非常明显地看到这一点。

因此，当蚂蚁金服隐身、京东科技崛起在金融科技的新蓝海里出现，它更多地为我们传递出来的是，新质物种的孕育以及大时代来临之前的沉寂与酝酿。

金融科技，正在建构起产业上下游的新联系

在互联网时代，产业上下游的供需关系的建立、交易的达成，基本上都是在互联网平台的撮合和中介的情况下实现的。

我们看到的那么多的互联网玩家们的崛起，正是在这样一种大背景下产生的。

然而，这样一种联系，虽然带来了效率的提升，但是，同样让上游产业与下游用户的需求，开始出现诸多的不对等。

当流量的红利开始见顶，特别是当下游C端用户的需求开始发生嬗变，产业上下游的不对等、不平衡开始越来越多地开始出现。

摆脱互联网时代的撮合和中介的模式，让产业上下游建立一种全新的联系，成为了开启未来新发展的关键一着。

说到底，还是要改变产业上下游的对接模式，让两者之间的信息交流更加快速和高效。

正是在这样一个大背景下，我们看到的是，金融科技开始越来越多地扮演起建构起产业上下游的新联系的角色。

同互联网时代的撮合和中介不同，金融科技借助的是，它与产业上游和下游之间的无缝联系，实现的是供给与需求的高效对接。

这是一种有别于互联网式的由外而内的联系方式，而是一种由内而外的新联系。

无论是金融科技本身所携带着的数据流，还是金融科技本身所涵盖的场景和应用，它都可以以一种完全有别于传统意义上的平台和中心的模式，来建构其产业上下游之间的新联系。

从这样一个角度来看，当蚂蚁金服隐身、京东科技崛起在金融科技的新蓝海里出现，它更多地为我们传递出来的是，金融科技的角色和功能的嬗变以及互联网的平台和中介角色的进化。

有了这样一种改变之后，金融科技将不再是互联网的代名词，而是开始成为了新物种的孵化器，并真正将产业的发展和进化带入到了全新的发展阶段。

结语

当蚂蚁金服隐身、京东科技崛起在金融科技的新蓝海里，它更多地为我们传递出来的是，互联网的发展，进入到新周期里。

在这样一个新的周期里，金融科技所承担的，不再是收割流量的终极工具的角色，而是成为了开拓互联网的新发展，打开互联网的新天窗的新破局点的角色。

认识到这一点，我们才能真正领会与把握阿里、京东们隐身背后的发展逻辑，我们才能真正找到金融科技在新蓝海里的全新航向，并且将会把自身，乃至互联网行业的发展引入到新大陆。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

雷军撕开了一道口子

如果找一个词来形容当下的造车市场的话，「分水岭」，无疑是再合适不过的了。

无论是资本市场对于造车的关注度日渐减少，还是从以蔚小理为代表的造车三剑客的市场格局的形成，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以肯定的是，想要在这样一个市场大背景下在造车赛道上占据一席之地，必然是需要一定的实力的。

然而，正是在这样一个时刻，雷军却赌上了全部的声誉，投身到了造车的行列里。

按照雷军的话说，他是在用自己过往的一切，为小米赌一个未来。

透过雷军的表态，不难看出，雷军造车的决心，是多么的坚决。

尽管如此，小米造车之路，依然充满了非议和猜疑。

无论是对于小米汽车技术的质疑上，还是有关小米价格的调侃上，我们都可以非常明显地看到这一点。

当小米汽车正式上市的日期临近，当小米汽车的最后一层面纱即将被揭晓的时候，有关雷军，有关小米汽车的非议和猜疑，或许将会烟消云散。

由此，人们将会发现：

所谓的造车，或许并不是雷军的「滑铁卢」，而是雷军撕开行业口子的另一得意之作。

一

尽管外界总是以造车行业的格局业已确定，造车赛道的红利期已过来审视和评判小米造车，但是，如果我们将其和小米投身到手机赛道的时间节点联系起来的话，便会发现：

小米造车，其实，是和小米造手机，有着同样一种发展脉络的。

当雷军带领小米宣布进军手机行业的时候，人们同样曾经一度认为，手机市场的格局，已经确定。

然而，雷军和小米用自己的实际行动证明，他们非但在手机行业上撕开了一道口子，同样将自身的发展，带入到了一个远比先到者要高得多的层级上。

时至今日，当我们再谈及手机行业，小米已然成为了一个不可被忽视的存在。

当雷军带领小米开始宣布投身到造车的赛道上，其实是和当初投身到手机赛道上有着相似之处的。

纵观当下的造车行业，不难看出：

造车行业，非但没有了小米投身手机赛道上的流量红利、资本红利，就连曾经支撑小米发展的米粉们，同样被其他的造车玩家们瓜分殆尽。

或许，正是因为如此，人们才会对小米造车，如此地怀疑和不看好。

如果仅仅只是以这样一种传统的眼光和固定的思维来看待小米造车的话，未免有些太多简单和武断了。

这是一种将造车看成是造手机的延续的做法，这同样是一种将互联网思维延续到造车行业的做法。

这样一种做法，非但无法完整窥探到小米造车的全貌，甚至还将会对当下的造车行业有一个偏颇的认识。

二

不可否认的是，从资本和流量的角度，造车赛道的黄金红利期，业已过去。

无论是新能源汽车保有量的接近饱和，还是资本市场对于造车赛道兴趣的降低，无一不是这样一种现象的直接体现。

然而，正是在这样一个时刻，造车行业，正在发生着一场深刻而彻底的洗牌。

在我看来，这样一种洗牌，不仅将会改变造车行业的格局，甚至还将会释放出造车行业的新红利。

回顾以往的造车，不难看出，所谓的造车，更多地是讲求的是一种概念。

我们经常看到的PPT造车，便是在这样一个大背景下衍生和出现的。

尽管这样一种造车模式，的确可以凭借市场的红利期来收割一部分的红利，但是，等到红利期已过，特别是当造车行业的发展，开始比拼硬实力的时候，仅仅只是以PPT造车的方式来进行造车，开始面临越来越多的困境和难题。

我们看到的恒大造车的泡沫，我们看到的高合汽车的停摆，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以说，现在的造车，到了比拼硬实力的时刻。

对于造车玩家们的考验，早已不再是简单意义上的营销和概念，而是更多地考验造车玩家们的硬实力。

对于小米来讲，有了其以往在手机市场上的积累和沉淀，特别是有了它业已构建起来的庞大的生态，完全可以避免仅仅只是以PPT造车带来的问题和尴尬，真正将造车变成一个全新的释放自我的平台。

有了手机的支撑，小米造车，不再是一个仅仅只是讲给资本市场听的美好的故事，而更像是一个为手机业务打开新的想象空间的突破口。

另外，以往的造车，与其说是造车，不如说以一个汽车零部件的再组装和再拼接。

从表面上来看，造车行业是一个技术含量很高的存在，实际上，造车行业只不过是一个大杂烩。

如果造车仅仅只是汽车零部件的再组装，那么，这样的造车，其实是没有任何意义的。

欲要让造车有新意，欲要让造车有新内涵，必然需要抛弃以往仅仅只是拼凑和组装的做法，真正赋予造车以新的内涵和意义，才能真正将造车行业的发展带入到一个全新的发展阶段。

正是因为如此，造车行业，正在进入到分水岭的发展阶段。

正是在这样一个时刻，雷军带领小米杀入到了造车的赛道上。

可以肯定的是，如果雷军带领小米能够跳出以往仅仅只是以拼装为主导的造车逻辑，真正让造车变成一个有技术含量的存在，那么，他同样可以在造车行业进入到分水岭的时刻，找到新的发展机会。

三

如果说，造车行业的主流以及造车逻辑的改变，为雷军和小米撕开造车行业的一道口子提供了新机会的话。

那么，造车行业本身的功能和属性的深刻改变，则开始释放出新一轮的红利。

可以肯定的是：

在这样一个阶段，造车行业所释放出来的红利，远比以往我们所看到的互联网时代，为小米造手机释放出来的红利，要多得多。

我们都知道，当下一场以AI为主导的新技术革命，正在各行各业，各种场景当中上演着。

无论是传统意义上的科技硬件玩家，抑或是互联网时代崛起的科技软件玩家，无一不在将关注的焦点，聚焦在AI带来的这样一场全新的革命上。

对于造车行业来讲，AI为其带来的改变，丝毫不亚于以往互联网时代的来临对于手机行业带来的改变上。

从表面上来看，互联网时代的渐行渐远，让雷军和小米失去了收割造车行业的第一波红利的机会。

然而，如果雷军能够率领小米把握住AI时代的来临，给造车行业带来的新红利，那么，他必然会给业已成为铁板一块的造车行业，撕开一道口子。

如果我们将手机看成是人类进入到互联网时代的一个入口的话，那么，我们完全有理由相信，汽车，特别是新型汽车，将会是人类进入到AI时代的一个入口。

未来的造车，真正比拼的，将不仅仅只是在造车过程当中的AI的应用，更加考验的是，玩家们如何将造车与AI结合，并且真正用新型汽车给人们带来一种AI时代的全新生活方式的能力。

对于雷军和小米来讲，这不得不说是一次绝佳的机会。

如果雷军能够带领小米把握AI时代的来临给造车和汽车本身带来的新红利和新机会，并且能够让造车不再是传统意义上的造车，汽车不再是传统意义上的汽车。

那么，雷军和小米无疑将会再度复刻他们在互联网时代的荣耀，真正将自身的发展带入到一个全新的周期。

结语

如果仅仅只是以以往的眼光来看待雷军以及小米造车的话，必然是无法完整理解雷军赌上全部的身家投身到造车行业的悲壮的。

当我们看清了造车行业进入到分水岭的现实，当我们认识到了AI为造车以及汽车带来的新改变，我们就会发现，雷军和小米投身到造车的行列里，远比以往他们投身到手机行业带来的想象空间要广阔得多。

在造车行业业已陷入到一潭死水的当下，雷军带领小米杀入其中，无疑将会给造车行业撕开一道口子。

这，不仅将会改变造车的底层逻辑，而且将会把AI时代的瑰丽以「新汽车」的方式，呈现在人们面前。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

雷军用造车复刻小米

在经历了漫长的等待之后，雷军终于在3月28日公布了小米SU7的价格。

小米SU7 21.59万元，小米SU7 Pro 24.59万元，小米SU7 Max29.99万元。

虽然小米SU7的最终定价，多多少少和外界预测有些出入，但是，整体来看，这样一个价格，还是符合外界对于小米SU7的价格预期的。

或许正是因为如此，小米SU7在价格正式发布后4分钟大定就突破了10000台，27分钟就突破了50000台，81分钟就突破了90000台。

单纯地从大定数据来看，小米SU7作为小米推出的第一款，已经是成功了的。

贯穿于小米汽车发布会的始终，外界似乎早已对雷军有关小米SU7的设计、功能等方面的领先之处失去了兴趣。

他们更多地关注的是，小米SU7的最终价格，正如他们当初关注的小米手机的价格一样。

不得不说，透过小米SU7的发布会，我们还是闻到了熟悉的味道的。

这样一种味道，在以往小米手机的发布会上，我们曾经也遇到过。

伴随着外界对于雷军以及小米的营销方面的赞叹，我们看到的是，曾经刘强东对于「千万不要和雷军比营销」的说法和评价，以及雷军何时进军房地产的调侃之词。

种种迹象表明，小米SU7的发布是成功的，它至少以一种雷军以及外界都熟悉的方式将人们对于小米的关注吸引到了小米汽车的身上。

然而，如果一定要对雷军带领小米造车进行一次总结和定义的话，「雷军正在用造车复刻小米」，无疑是再合适不过的了。

一

早在雷军开始宣布进军造车的第一天开始，他已经对外宣称将会赌上以往所有的身家和声誉，再一次投身到小米造车的新战役里。

透过小米SU7的发布会，我们完全有理由相信，雷军的确在将以往他在做手机上所积累下来的经验，全部都复刻在了造车上。

可以预见的是，我们在未来小米的造车过程当中，必然将会看到与小米造手机一样的场景，不断地复刻。

事实上，造车与造手机本身，的确是有几分相似之处的。

这才是我们看到的，苹果之所以会早早地秘密布局造车，以及国内的手机制造商们同样会将关注的焦点，聚焦在造车上的根本原因。

透过小米SU7的发布会，我们的确看到了这样一种发展脉络。

无论是小米SU7的部件组成，还是小米SU7的外观设计，乃至是小米SU7的营销打法，我们都可以看出非常明显的小米手机的痕迹。

小米SU7的配件全部都与类似小米手机的供应商合作，小米的外观设计对标保时捷的设计外观，小米的营销打法延续小米手机的基因，几乎都是这样一种现象的直接体现。

我们都知道，雷军之所以会创立小米，其中一个很重要的原因在于，他看了一本叫做《硅谷之火》的书籍，受到了乔布斯的启发，并由此开始萌发创立一个「中国的苹果」的想法。

于是，我们在小米造手机的过程当中，始终都是以苹果和乔布斯为样板的，无论是小米生态的打造，还是小米产品系列的完善，无一不是如此。

就连小米之所以会投身到造车的行列里，或许，其中很大一部分原因，同样是因为苹果方面对于造车的秘密布局。

虽然苹果最终放弃了造车，并且这一决定让雷军感到非常震惊，但是，这丝毫无法否认苹果之于小米的关键意义。

如果说，苹果对于造车的率先布局，让雷军看到了造手机与造车之间的内在逻辑的话，那么，国内众多的手机制造厂商们投身到造车的行列里，同样是他笃定用造手机的方式来参与造车的关键原因。

无论是华为，还是VO，无一不以这样那样的方式投身到了造车的行列里。

然而，深入分析这些玩家们的造车逻辑，不能看出，几乎都将造手机的一套逻辑在造车的新赛道上进行复刻。

于是，透过小米造车，我们同样看到了这样一种相似的发展路径和脉络。

无论是小米SU7所采用的一系列的零配件都与国内顶尖的供应商联系，还是小米邀请宝马的设计师来进行小米SU7的外观设计，我们几乎都可以看出这样一种思路。

如果一定要找到雷军用造车的方式复刻小米的表现的话，小米SU7的最终定价，同样有着浓厚的小米手机的味道。

无论是基础版的21.59万的定价，还是中配版的24.59万的定价，乃至是顶配版的29.99万的定价，无一不是雷军将其在手机上的定价完美复刻在了小米汽车的身上。

当雷军开始在造车的赛道上吹响号角，我们将会在未来的造车新路程上看到更多类似小米手机的场景出现。

由此，一个全新的，以造车为主要驱动力的新小米，或许将会出现在人们面前。

二

如果说，雷军以及他所带领下的小米在造车的实际打法上，完美复刻了小米手机的话，那么，小米对于造车的定位以及它对于小米生态的作用，同样投射出来了满满的小米手机的味道。

小米对于造车功能和意义的诠释，更多地传递出来的是，他们想要通过造车打造一个涵盖人-车-家的全生态的体系。

如果我们将小米手机看成是小米涵盖「人」这一环节的产品系列，如果我们将小米智家看成是小米涵盖「家」这一环节的产品系列的话，那么，小米汽车，则是小米涵盖「车」这一环节的产品形态。

通过小米汽车，小米这样一套涵盖了人车家的全生态链路才算是最终打通。

然而，如果我们分析小米在人-车-家这样一个全生态下的打法的内在逻辑的话，它无一不再复刻小米手机的内在逻辑，无一不是再将小米手机的策略和打法，应用到了小米造车的过程当中。

我们都知道，通过小米手机，小米实现了个人与家庭这样两个空间的完美融合。

然而，在个人和家庭之外，还有另外一个空间。这样一个空间，便是由新型汽车所营造的「第三空间」。

在这样一个空间内，小米可以将它在手机和家庭里所有的需求全部都囊括到新型汽车上。

更为确切地说，通过小米汽车，我们可以实现小米手机和小米智家的产品和服务的全部打通。

有了这样的打通之后，小米才能真正将它在互联网时代所构建起来的生态实现完美融合。

有了这样一种完美融合之后，小米生态所产生的化学反应丝毫不比手机所带来的化学反应小多少。

对于小米来讲，它投身到造车赛道上的意义，丝毫不亚于当初它投身到造手机的赛道上。

如果我们将小米造手机看成是小米的启程之地的话，那么，小米造车，则是小米迈向新的发展阶段的关键节点。

因此，除了从小米造车的内在细节上，我们可以嗅到似曾相似的小米造手机的味道的话，那么，小米造车在小米整体大的生态以及大的战略上的作用，同样有着与造手机相类似的地方。

正是基于这样一种原因，我们才可以说，雷军正在用造车复刻小米，而小米的发展开启「第二春」。

三

提及小米的造车，我们不得不将其与米粉联系在一起。

可以说，真正为小米汽车买单的，依然是那些曾经助推小米手机从萌芽到发展壮大的米粉们。

当雷军在小米SU7的发布会上宣布价格的时候，很多人发出了「米粉们不仅长大了，而且还变有钱了」的感慨。

如果我们要找到雷军用造车复刻小米的另外一个表现的话，其对于米粉们的极致洞察以及其对于造车行业的深刻理解，同样是值得我们去关注的另外一个方面。

我们都知道，经历了早期的野蛮生长，资本的跑马圈地之后，造车赛道业已进入到深度洗牌的发展阶段。

无论是以恒大、高合为代表的造车玩家们的停摆，还是以蔚小理为代表的造车玩家们开始迈向纵深化的发展阶段，我们都可以看出，现在的造车赛道，正在经历一场全新的洗牌。

在这样一个阶段，仅仅只是像以往那样关注流量和市场的红利，肯定是不行的。

如何找到一条更加适合当下的造车赛道的新模式，如何让造车可以在以往的打法之外找到新的突破口，才是决定雷军以及他所带领下的小米，能否在造车的赛道上取得胜利的关键所在。

对于小米来讲，如何找到突破口呢？

我认为，最为重要的一点，还是要从米粉们身上着手。

只有真正了解米粉们的需求，只有真正从米粉们的用户思维来出发，造出一款真正能够让米粉买单的汽车，才是确保小米造车可以打响第一炮的关键所在。

正是因为如此，我们才看到了小米SU7并不是将关注的焦点聚焦在外部的竞争对手上，而是将关注的焦点聚焦在了米粉们的身上。

我们都知道，以往小米是「为发烧而生」的，说到底，它的定位，依然是在于那些年轻的用户群体。

当小米开始投身到造车的赛道上，我们同样可以非常明显地看出，它对于年轻用户的关注。

如果我们对小米SU7进行一个总结和定义的话，同其他的造车玩家们将造车产品定位为家庭轿车不同，小米SU7的定价，更多地是倾向于新型跑车。

可以说，小米SU7试图通过复刻雷军和他所带领下的小米在小米手机上的做法，通过俘获米粉们的心来实现自我在造车赛道上的突破。

站在这样一个角度，我们就不难理解，雷军缘何会在小米SU7的发布会将蔚来的李斌、小鹏的何小鹏、理想的李想邀请到现场了。

说到底，小米汽车是和他们的用户群体有着不同的产品设计和用户群体的，小米汽车是和他们并不存在严格意义上的竞争关系的。

正如雷军以及他所带领下的小米在手机赛道几成定局的情况下，通过俘获米粉们的心撕开了一个口子一样。

现在，雷军再一次通过俘获米粉们的心，试图在业已成为定局的造车赛道上，同样撕开一个口子。

从这样一个逻辑来看，雷军同样正在用造车复刻一个全新的小米。

结语

透过小米SU7的发布会，我们可以非常明显地感受到，雷军正在用造车复刻小米。

这一点，并不仅仅只是体现在小米SU7的组成、设计以及营销上，同样还体现在了小米汽车在小米人车家的全生态上，乃至还体现在了小米手机的崛起的内在逻辑上。

可以肯定的是，当雷军以及他所带领下的小米试图通过造车复刻一个全新的小米，小米的发展必然会进入到一个全新的阶段。

在这样一个全新的阶段，「小米汽车」将取代「小米手机」成为新引擎，一系列的新化学反应将会衍生和出现。

而，「雷军用造车来复刻小米」的内在逻辑，却是最值得我们去关注的重要方面。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

有赞重启，微盟当归

谈及数字零售，我们首先想到的是，诸多与流量有着密切联系的词汇。

无论是私域也好，无论是留量也罢，几乎都是如此。

从某种程度上来讲，数字零售，成为了一个与流量有着密切联系的存在。

不得不说，在流量依然充沛的年代里，特别是在互联网红利依然存在的时刻，仅仅只是以流量来诠释数字零售的功能和意义，的确是有一定的效果的。

然而，等到互联网的红利不再，如果依然还在用流量的方式来诠释和定义数字零售，所谓的数字零售，必然会陷入到全新的困境之中。

在这样一种情况下，我们需要对数字零售进行一次升级。

让数字零售从流量的泥潭之中挣脱出来，找到新的发展突破口。

只有这样，数字零售的发展才能摆脱对于互联网的依赖，才能在整个消费零售行业业已发生一场深刻而又全面的转型之下，找到新的发展新机会。

只有这样，有赞、微盟们的数字零售之道，才能真正实现回归。

只有这样，有赞、微盟们才能得到重启。

事实上，跳出流量的牵绊，本来就是数字零售的根本内涵和原始奥义所在。

因此，与其说，这是对数字零售进行的一次升级，不如说，这是对数字零售的一次回归。

数字零售的重心，需要回归「数字」

自从数字零售诞生的第一天开始，它就注定了与互联网之间是存在着本质区别的。

然而，在玩家们实际落地和实践数字零售的过程当中，却总是会将数字零售与互联网联系在一起，甚至还有人将数字零售当成了互联网的代名词。

后来的发展，告诉我们，仅仅只是以这样一种方式和方法来看待和落地数字零售的做法，并不能够给数字零售的发展带来长足的发展，甚至还将数字零售的发展带入到互联网的死胡同里。

当互联网的红利被消耗殆尽，特别是当数字化的浪潮开始风靡的大背景下，数字零售，需要一场升级。

说到底，数字零售的这样一种升级，更多地体现出来的是，回归「数字」。

因为数字零售的重心，本身就是「数字」，而非「互联网」。

只有真正将数字零售的重心回归到「数字」身上，它的发展才能真正进入到一个全新的发展阶段。

笔者认为，数字零售的重心，回归「数字」，最为重要的一点，就是要告别互联网式的，以流量为重心的做法，转而通过新的方式来寻找激活零售行业的方式和方法。

在这样一种情况下，我们可以实现零售行业的上游与下游的打通与连接，从而实现零售行业的再一次的发展和进化。

因此，如果寻找数字零售行业的下一个发展方向的话，用数字化的方式和方法来激活零售行业，而非是用互联网化的方式和方法来驱动零售行业的发展，或许才是最为主要的方面。

数字零售的落脚点，需要回归「零售」

以往，我们在看待数字零售的时候，通常会将它看成是一个赋能品牌商家的过程。

说到底，数字零售真正要做的，就是让品牌商家更好地互联网化的问题，就是让品牌商家可以将电商做得更好的问题。

从本质上来看，所谓的数字零售的落脚点，其实依然是以电商为代表的互联网物种的身上。

不得不说，乘着电商的东风，数字零售的玩家们，的确是满足了品牌商家们从线下转移到线上的需求的。

然而，仅仅只是将以电商为代表的互联网物种，看成是数字零售的落脚点，仅仅只是在互联网的机制之下，来提升零售的效率，而没有去改造零售行业本身。

那么，这样的数字零售，与其说是一种零售新物种，不如说是一种电商的衍生品。

当互联网时代渐行渐远，特别是当电商行业开始发生一场深刻而又彻底的改变，我们需要将数字零售的落脚点，从以电商为代表的线上物种身上转移开去，转而去寻找新的落脚点。

在这样一个过程当中，我们需要将数字零售的落脚点，回归到「零售」本身，真正用「零售」的进化来诠释数字零售，真正用「零售」来填充和支撑其数字零售的发展。

只有这样，数字零售的发展，才不会仅仅只是一个有着华丽的外衣，而没有实际「骨骼」支撑的存在；

只有这样，数字零售的发展，才能真正回归本源与初心。

数字零售的模式，需要回归「去中心化」

对于每一个数字零售的玩家们来讲，如果依然还在用平台和中心的模式来定义自身，依然还将自身看成是一个游离于零售行业之外的存在，那么，它的发展必然会面临越来越多的发展困境的。

在去平台化和去中心化逐渐成为一种潮流和趋势的大背景下，我们同样需要一场对于数字零售的模式进行一次升级和改造。

对于每一个数字零售的玩家们来讲，它们在这样一场「去中心化」的新潮流之下，不再是一个独立于零售行业之外的存在，不再是一个对商家们进行赋能的存在，而是一个融入到零售行业之中的存在，而是一个与商家们实现了深度融合的存在。

因此，如果对数字零售玩家们的「去中心化」进行一次总结的话，笔者更多地认为，它更像是一个数字零售的玩家们，与以往它们所赋能的品牌商家们，深度融合的过程。

经历了这样一个过程之后，数字零售的玩家们和品牌商家们不再是两个独立的存在，不再是一个彼此分割的存在，而是成为了一个深度融合在一起的存在。

在这样一个过程当中，数字零售的玩家们，贯穿在了零售行业的每一个流程和环节当中，它们成为了零售行业的一份子。

借助品牌商家为它们提供的「躯体」，数字零售玩家们，可以实现对于品牌商家的再造和重塑。

当数字零售与品牌商家们实现了深度的融合之后，所谓的「数字化」才能真正实现，零售行业本身才能发生一场深度而又彻底的改变。

这个时候，零售行业，不再是一个传统意义上的仅仅只是以线下为主体的存在，不再是一个以实体店为主导的存在，而是成为了一个虚实结合，线上和线下完美融通的存在。

这个时候，零售行业的发展，才能真正进入到一个全新的阶段。

结语

当互联网所留下的那一丁点的流量红利被消耗殆尽，我们看到的是，数字零售，需要一场升级。

与其说，这是一次升级，还不如说，这本来就是数字零售本该有的样子。

简单来讲，有赞、微盟「当归」，回归到数字零售本身。

认识到数字零售这样一场升级背后的内在逻辑和本质内涵，我们才能真正让数字零售不再是一个互联网的代名词，而是成为了一个有着自身鲜明特色的存在。

数字零售的扛旗者——有赞、微盟，才能真正实现重启。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，行业研究专家，知名KOL。长期专注行业研究，提供深度思考与行业观察信息。支持保留作者来源的分享，转载请保留作者版权信息，违者必究。

菜鸟，不再「先飞」

如果一定要找到阿里生态下依然具有想象力的业务线的话，菜鸟网络，无疑是最不可被忽视的那一个。

无论是在马云治下的阿里巴巴，还是在张勇治下的阿里巴巴，乃至是蔡崇信、吴泳铭开始掌舵阿里巴巴，菜鸟网络总是被给予厚望。

然而，或许正是因为如此，当阿里巴巴的战略开始收缩，特别是当它开始越来越多地聚焦到自身的电商业务时，菜鸟不再通过IPO「先飞」，而是开始回归到电商之中，同样成为了一件顺理成章的事情。

这一点，我们可以从菜鸟撤回IPO的申请，看出一丝端倪。

事实上，有关菜鸟网络撤回IPO，早已不是什么新鲜的事情。

早在蔡崇信、吴泳铭开始执掌阿里巴巴以来，一场以收缩、聚焦和年轻化为主导的全新改革，正在阿里巴巴的各个领域之中上演着。

从某种意义上来讲，菜鸟网络撤回上市申请，正是这样一种思路的发展和延续。

它可以和张勇的离开、侯毅的退休、戴珊的下课一样，看成是阿里巴巴开启新的发展的标志。

可以预见的是，随着阿里巴巴的改革的深入，我们还将会看到更多相似的事件发生和出现，直到阿里巴巴将互联网时代的泡沫回吐完毕。

当菜鸟撤回IPO，或许，并不仅仅只是菜鸟本身打法的改变，这么简单，它更多地为我们折射出来的是，阿里巴巴本身，正在发生着的深刻变化。

认识到这样一种变化背后的逻辑，不仅让我们对于认识一个全新的阿里巴巴有利，甚至是让我们对于当下的互联网行业的发展，同样是有利的。

阿里巴巴，正在做回阿里巴巴

阿里巴巴，究竟是一家怎样的公司呢？

我认为，最为重要的一点在于，阿里巴巴是一家电商公司，它的最为核心的业务，依然是电商。

然而，经历了移动互联网时代的发展，特别是经历了上市的高光时刻之后，我们看到的是，阿里巴巴开始一点一点地在电商领域里失焦，取而代之的是，自身边界和生态的不断拓展和扩大。

阿里巴巴早已不再是一家电商平台，而是变成了一家综合型、多元化的公司。

说到底，阿里巴巴用自己的实际行动，为我们完美地诠释了资本驱动下的规模发展模式。

然而，仅仅只是一味拓展边界，仅仅只是一味地壮大生态，虽然带来了规模上的扩张，但是，它同样让自身的发展开始失焦。

如果一定要找到这样一种发展过程中最具代表性的标志的话，那就是阿里巴巴在电商领域里的节节败退。

无论是阿里巴巴与京东在传统电商领域里的竞争的节节败退，还是阿里巴巴与拼多多在新电商领域里的竞争的节节败退，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以肯定的是，当阿里巴巴仅仅只是一味地强调规模，当阿里巴巴仅仅只是一味地注重边界，而不再将关注的焦点聚焦在自身最为核心，最为精髓的电商业务的时候，它的发展必然会失去最强有力的支撑。

当资本的输血难以持续，阿里巴巴的发展，必然会遭遇这样那样的困境和难题。

过去几年，我们所看到的阿里巴巴出现的一系列的问题和挑战，无一不是这样一种现象的直接体现。

如何让阿里巴巴挣脱出泥淖，如何让阿里巴巴告别颓废呢？

其中一个最为重要的方面，便是让阿里巴巴做回电商，做回阿里巴巴，让阿里巴巴真正实现聚焦，再聚焦。

正是在这样一种情况之下，我们才看到了菜鸟不再「先飞」，而是开始回归到电商的体系之下。

因此，透过菜鸟撤回IPO的申请，我们首先应当看到的是，阿里巴巴开始做回阿里巴巴，而不再是一个四处出击，什么都要做，什么都想做的「吞金巨兽」。

互联网，正在告别互联网

提及互联网，

我们首先想到的是，平台和中心；

我们首先想到的是，资本和流量。

可以说，阿里巴巴的发展和壮大，正是互联网发展和壮大的真实写照。

然而，互联网的发展，同样需要一个适合它的时代背景和行业环境，一旦这些要素不再，它的发展，必然会开始遭遇越来越多新的困境和难题。

如果一定要为当下的互联网进行总结和定义的话，互联网，正在告别互联网，无疑是再合适不过了。

以AI为代表的新技术革命的崛起，自然是不必说的。

互联网逐渐失去它的功能和作用，同样是一个不争的事实。

对于阿里巴巴来讲，同样正在面临着这样一种困境和难题。

无论是阿里巴巴核心的电商业务来讲，还是由电商业务衍生出来的阿里云、菜鸟网络、本地生活等诸多业务也罢，无一不在面临着「互联网正在告别互联网」之下的困境和尴尬。

对于阿里巴巴来讲，一味地依赖互联网，一味地死守着互联网不放，一味地用互联网的模式来发展，必然是无法适应当下的市场环境的。

对于阿里巴巴来讲，告别以往的互联网，真正张开怀抱，转过身去拥抱AI，真正让自身摆脱对于经典互联网模式的依赖，才是真正让它找到新的发展突破口的关键所在。

正是因为如此，我们才看到了当蔡崇信、吴泳铭上任之后，阿里巴巴便开始了一场以AI为主导的全新革命。

越来越多的阿里业务线开始渐入到AI的元素，越来越多的阿里场景开始出现了AI的元素。

可以说，阿里巴巴，正在用自己的实际行动向互联网告别，转过身去开始拥抱业已到来的AI时代。

对于菜鸟来讲，同样如此。

如果它想要在新的AI时代获得发展的话，必然需要跳出以往的互联网式的发展模式，真正找到适合当下的AI时代的发展新模式。

正是在这样一个大背景下，我们才看到了菜鸟开始回归到阿里，不再「先飞」。

从这样一个角度来看，如果我们要找到菜鸟撤回IPO的背后逻辑的话，告别以往互联网的模式和打法，不断地找到与AI时代相契合的发展模式，才是真正原因所在。

资本，正在告别资本

菜鸟网络上市的最大的意义在于，它可以在资本市场上赢得资本的青睐，并以此来延续以往的发展模式和打法。

然而，我们同样要看到的是，现在距离菜鸟网络真正所期望的资本环境，越来越远。

换句话说，菜鸟网络通过上市已经无法获得它自己所期望的资本的关注和垂青。

正是在这样一种情况下，我们才看到了菜鸟网络撤回上市申请。

从这个角度来看，如果我们一定要找到菜鸟撤回上市申请的背后逻辑的话，资本正在告别以往的资本运作模式，无疑是最值得我们去关注的那一个。

同互联网时代的资本玩家们，仅仅只是做投资，进而来做大估值，从而实现资本的获利不同，现在的资本，更多地开始寻求长期主义，更多地开始寻求与产业结合的新方式和新方法。

很显然，这是与菜鸟网络本身所期望的资本有很大的区别的。

对于菜鸟网络来讲，如果无法通过上市获得与之匹配的资本的关注，那么，这样一场上市，非但无法促进自身的发展，甚至还将会成为「鸡肋」。

正是在这样一种情况下，我们才看到了菜鸟网络开始撤回上市申请，并且开始将自身回归到阿里巴巴的体系之下，以助力阿里巴巴自身核心业务的发展。

因此，如果我们一定要找到菜鸟撤回IPO申请的内在原因的话，资本，正在告别资本，无疑是其中一个很重要的原因。

需要明确的是，这里的「资本，告别资本」，更多地代表的是，资本开始告别以往互联网式的运行逻辑，更多地代表的是，资本开始抛弃以往的价值评估方式，更多地代表的是，资本开始寻求新的盈利模式。

当菜鸟网络实现了与当下的资本同频共振的方式和方法，它的上市才是有意义的，才是价值最大化的。

否则的话，所谓的菜鸟上市，仅仅只是具备象征性的意义，而不再有太多新的更大的内涵和意义。

透过菜鸟撤回IPO的申请，认识到「资本，正在告别资本」的内在逻辑，或许才是正确的观察之道。

结语

菜鸟撤回IPO的申请，并不意外。

从某种意义来讲，此举是以蔡崇信、吴泳铭为代表的阿里巴巴的新掌舵人们对于阿里巴巴进行操刀改造的延续。

当菜鸟不再「先飞」，它更多地代表的是，阿里巴巴开始回归阿里巴巴，互联网开始告别互联网，资本开始告别资本。

当我们认识到了菜鸟撤回IPO的这样一种内在逻辑，并且将其放置于阿里巴巴、互联网，乃至资本的大环境之下，我们才能真正把握菜鸟不再「先飞」的内在逻辑，我们才能窥探到菜鸟未来发展的内在规律。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

当苹果与百度握手

AI对于各行各业的影响，正在变得深入与全面。

无论是对于硬件玩家们来讲，还是对软件玩家们而言，几乎都是如此。

这是AI走向成熟的必然，同样是它成就一个时代的必然。

前段时间，作为SaaS服务商的代表，有赞全面拥抱AI引发了不少探讨，有赞创始人白鸦对于AI的理解，同样引发了不少共鸣。

近日，百度将会为苹果今年发布的iPhone 16、Mac系统和iOS 18提供AI功能的消息，又开始不胫而走。

可以预见的是，未来将会有越来越多的玩家投身到AI的怀抱里，以期通过AI来找到新的发展突破口。

据悉，苹果与百度的合作预计将会采用API接口的方式计费。

苹果将国行iPhone等设备采用国产大模型AI功能主要出于合规需求，该公司短期内还无法解决合规问题，但国外版iPhone等设备AI功能，依然还会用苹果自己的AI大模型。

值得注意的是，苹果在选择AI服务商的问题上，曾经还与阿里以及另外一家国产大模型公司进行过洽淡，但是，苹果最终还是选择了和百度进行合作。

虽然我们尚未得知苹果最终选择和百度合作的具体原因，但是，有一点可以确定的是，AI对于各行各业的赋能，正在深入开展，并且将会由内而外地开启一场全新的革命。

透过苹果与百度的合作，我们并不能够仅仅只是看到了两家公司的合作，而是需要看到的是，AI行业正在发生着的深刻变革。

只有这样，我们或许才能把握两者之间合作的更深层次的内涵和意义。

AI开始从理想照进现实

以往，提及AI，我们首先看到的是，AI的算法、模型等一些较为专业的词汇。

说到底，那个时候的AI，还仅仅只是一个局限在实验室里的存在。

玩家们对于AI的布局，要么是看到了AI的大趋势，要么是看到了资本市场对于AI的追捧。

可以肯定的是，如果AI仅仅只是一个模型，仅仅只是一个构想，而没有真正深入到现实行业当中，没有与用户产生联系，那么，这样的AI，其实是没有太多内涵和意义的。

当以ChatGPT、文心一言、通义千问为代表的，更多面向C端的AI应用开始衍生和出现，特别是它们开始在一定程度上影响和改变人们的生产方式和生活方式，所谓的AI，开始告别仅仅实验室，飞入到寻常百姓家。

时至今日，我们不仅看到了以Sora为代表的文生视频等新的AI应用的出现，而且我们还看到了AI对于各行各业的深度改变。

以荣耀、OPPO、小米、华为、苹果为代表的手机制造厂商们对于AI的拥抱，正是这样一种现象的直接体现。

这一次，苹果与百度的携手，更多地为我们传递出来的是，AI开始真正被用户所感知和应用，并且将会真正实现从理想到现实的完美转身。

这，其实和以往的移动互联网时代有着相似的发展路径。

我们都知道，以苹果、华为、小米、OPPO为代表的手机制造厂商们，之所以获得如此大的成功，其中一个很重要的原因在于，移动互联网的极大地普及。

可以说，正是移动互联网的普及，才带来了手机出货量的极大地攀升。

当AI时代来临，当这些玩家们再一次将关注的焦点聚焦在AI的身上，必然会带来一场和移动互联网一样的大普及。

有了这样一种大普及之后，AI才能真正从一个仅仅只是停留在实验室里的存在，成为一个可以被普通用户所感知，所触摸，所使用的存在。

以此为开端，AI才能够和移动互联网一样，成为一种标配，并由此衍生出一系列的「AI+」的商业模式。

AI开始告别野蛮生长走向合规

每一个新鲜事物的产生，必然会经历一个野蛮生长的过程。

这样的场景，我们不仅在传统互联网时代看到过，我们同样还在移动互联网时代看到过。

互联网金融的兴盛与幻灭，区块链的聒噪与沉寂，无一不是这样一种现象的直接体现。

当AI时代来临，同样不可避免地会走入到这样一种发展过程当中。

无论是巨头们对于AI的频繁布局，还是资本巨鳄们对于AI的大手笔投资，无一不是如此。

透过苹果与百度的握手，我们需要看到的是，苹果在国内版的iPhone使用百度的AI功能，而在国外的iPhone版本则会使用自己的大模型。

之所以会有这样一种选择，其中一个很重要的原因在于，AI合规性使然。

因此，透过苹果和百度的握手，我们需要更多地看到的是，AI开始从以往的野蛮生长，开始进入到合规合法的发展阶段。

当这样一个阶段开启，对于AI的玩家们来讲，或许并不仅仅只是停留在技术的层面上，而且还要更多地去思考法律、社会、人文等更多方面的因素。

事实上，早在苹果和百度携手合作之前，我们就已经看到过很多AI应用带来的风险和问题。

无论是借助AI变脸实施的网络犯罪，还是借助AI视频进行的舆论误导，无一不将AI推到了风口浪尖。

对于任何一个玩家们来讲，欲要真正把握AI时代带来的发展红利，除了利用AI为产业赋能之外，如何让AI从野蛮生长走向合理合规，同样是一个值得我们去深入思考的问题。

当苹果与百度携手，我们需要看到的是，AI开始走向合理合规的发展大趋势，我们需要看到的是，AI开始成为人们生活必须的大背景。

当我们认识到了AI的这样一种发展大趋势，当我们找到了与之相匹配的发展新模式，我们才能够在AI的新大陆上淘金，否则的话，我们非但无法用AI 助力，反而还会被AI反噬。

AI的发展路径开始变得清晰

以往，人们对于AI的布局，更多的是看到了它的趋势，更多的看到的是，资本市场对于它的追捧。

然而，对于很多的玩家们来讲，它们对于AI的发展路径究竟如何，却始终都缺少一个相对较为完整且清晰的认识。

正是因为如此，我们看到了在AI行业当中，有的玩家开始卷算法，有的玩家开始卷数据，有的玩家开始卷技术。

事实证明，无论是怎么样的算法，无论是怎么样的技术，都必然需要落地到现实的应用上，都必然和现实的行业，实现融合。

这其实是和李彦宏对于AI的理解与预判，其实是有着几分相似之处的。

早在去年的时候，李彦宏在参加某次活动的时候就曾经说过，AI 真正需要卷的是应用。

因此，当这一次苹果与百度携手，我们需要看到的是，AI的发展路径，开始变得逐渐清晰和明确。

那么，AI的发展路径究竟是怎样的呢？

在我看来，AI还是要与现实行业产生联系，不断地通过应用来对现实的行业产生一场由内而外的深度嬗变。

当AI实现了现实行业的嬗变，并由此衍生出来了新的产品和服务，并且这些新的产品和服务，可以满足用户的新需求，那么，它的发展，才能真正找到适合自己的发展新路径。

此次苹果与百度的握手，其实就是要用百度的AI功能来对苹果手机进行一次由内而外的深度嬗变，由此来给用户带来更好的体验，以此来解决苹果手机在技术上的突破逐渐陷入到瓶颈期的尴尬。

透过这一点，我们同样可以看出的是，所谓的AI，仅仅只是一种工具和手段。

它想要发挥自身最大的功能和作用，同样需要不断地与行业深度融合。

只有这样，它的功能和作用，才能得到最大限度的发挥。

以苹果为代表的手机行业如此，那么，对于其他的行业来讲，其实是同样延续这样一种发展路径的。

以百度为例，在深耕了AI多年之后，我们看到的是，百度自身借助AI对于原有业务进行的深度而全面的改造。

现在，我们不仅在传统的搜索业务上看到了AI身影，而且我们还在自动驾驶、交通、农业等诸多百度的业务场景当中看到了AI的身影。

可以说，AI已经让百度的传统业务有了一个本质且全面的改变，有了这样一种改变之后，百度等于是再造了一个百度。

透过苹果、百度的发展路径，不难看出，AI依然还是要与现实的行业进行深度、全面的融合，通过不断地去对传统业务进行深度改造，找到更多新的发展机会。

未来，对于其他的AI玩家们来讲，欲要找到AI的新红利，不能仅仅只是将AI看成是一个孤立的存在，而是需要找到「AI+」的正确的方式和方法。

只有这样，AI的功能和作用，才能发挥到最大。

结语

当苹果与百度携手，我们看到的是，一次头部手机玩家与头部AI玩家之间的合作。

透过这样一次合作，我们需要看到的，并不仅仅只是AI与各行各业的联系逐渐变得深度的现实，我们还需要看到AI正在飞入到寻常百姓家的现实，我们还需要看到AI的发展路径开始变得清晰的现实。

只有认识到了苹果与百度握手的内在逻辑，并且找到了当下AI行业的发展大趋势，才能真正在AI的深水区里，找到新的发展方向。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

小米造车，一场不能输的战役

用「一场不能输的战役」来形容小米造车，一点都不为过。

这，并不仅仅只是体现在造车之于小米的资本层面的意义上，同样还体现在造车对于小米全生态的打造与完善上。

正是因为如此，我们才看到了小米方面对于造车的如此重视，无论是从营销层面上，还是从运营层面上，无一不是如此。

可以肯定的是，随着小米SU7正式发布的脚步越来越近，一场喷薄欲出的气氛营造将会开启。

事实上，当雷军在小米技术发布会上展示了小米SU7的相关技术之后，外界对于小米汽车的讨论始终都没有停止过。

无论是从技术上，还是从外观设计上，无一不是如此。

然而，对于外界最为关心的价格，小米方面始终三缄其口。

从某种意义上来讲，小米SU7的价格已经和小米汽车的技术一样，成为了吊足了观众胃口的「鱼饵」。

不过，可以肯定的是，无论小米SU7究竟会以怎样一种价格呈现在世人面前，它对于小米来讲，都是「一场不能输的战役」。

认识到这一点，我们才能真正理解，缘何小米方面对于小米SU7的价格三缄其口，我们才能真正明白，小米汽车之于小米的决定性意义。

那么，小米汽车，缘何会成为了小米「一场不能输的战役」呢？

在我看来，主要包含如下几个方面。

造车，小米生态的关键一环

提及小米，我们就不得不提及苹果以及乔布斯之于小米和雷军的特殊意义。

可以说，雷军正是受到了苹果以及乔布斯的启发，才创立了小米，并且真正将小米带入到了今天这样一种发展状态之下。

然而，深入分析苹果成功的地方，我们就不得不提及，其对于生态的打造。

可以说，苹果的过人之处，并不仅仅只是停留在其一直引领行业的发展上，而是更多地体现在其对于自身生态的打造上。

可以说，完善且强大的生态系统，才让苹果可以具备如此多的想象力，才让苹果可以不断地向外界释放想象力。

当围绕着手机所建构起来的生态臻于完善，特别是当手机逐渐成为一种标配的时候，仅仅只是以手机来打造生态，开始暴露出越来越多的瓶颈。

于是，我们看到了苹果开始秘密进行造车项目。

虽然苹果方面一直对于造车并未正式回应，但是，它对于造车的投入，却是真金白银在做的。

据有关报道显示，截止到苹果退出造车项目，花费上百亿美元，几乎是完全有可能的。

苹果方面之所以会对造车如此重视，如此下大气力，其中一个很重要的原因在于，造车是其完善自身生态的关键一环。

对于「中国版苹果」，小米自然同样将造车定位成为完善自身生态的重要突破口。

可以说，造车的成功与否，直接关系到小米的生态，能否真正打造完成，直接关系到小米在未来的日子里，究竟可以走多远。

正是因为如此，我们才看到了雷军不惜赌上全部身家并亲自带队，投身到造车的赛道上。

正是由于造车之于小米打造自身生态的特殊意义，所以，我们才可以说，小米造车，其实是「一场不能输的战役」。

当小米造车真正成功，小米才能真正建构其人-车=家的生态体系，才能真正将它在互联网时代积累下来的经验得以发挥和应用。

正是因为如此，造车，才会是小米「一场不能输」的战役。

互联网，业已走到了红利尽头

互联网之于小米的意义，丝毫不亚于其之于任何一家互联网公司的意义。

可以说，小米是一家真正将互联网思维、互联网模式完美应用到手机制造上的玩家。

正是有了互联网，小米才得以在如此多的手机玩家们当中脱颖而出；

正是有了互联网，小米才得以跻身于头部手机制造厂商的行列。

然而，虽然互联网几乎给予了小米一切，但是，它却已经无可幸免地走入到了红利的尽头。

无论是对于互联网玩家们来讲，还是对于小米这样的类互联网玩家们来讲，无一不是如此。

对于小米来讲，欲要跳出现有的发展困境，欲要找到新的发展突破口，必然需要摆脱对于互联网的依赖，实现从互联网向AI的蝶变升级。

正是在这样一个大背景下，我们看到的是，以造车为代表的新的赛道的兴起。

从表面上来看，造车，其实是将互联网的一套打法，落地和应用到新汽车的制造上面的过程。

用以往某一位造车新势力的话讲，所谓的造车，其实就是用互联网的方式来打造一款新型的汽车。

其实，如果仅仅只是将造车和互联网联系在一起，而没有认清造车的内在逻辑，那么，造车本身，其实是无论如何都无法穿越周期的。

事实上，所谓的造车，更多地代表的是，一种互联网之外的新技术，更为确切地说，它更多地代表的是，业已到来的AI技术。

如果我们将手机看成是进入到互联网世界的窗口的话，那么，造车，则是进入到AI世界的窗口。

当苹果宣布放弃造车，并且将原有的人员纳入到AI的业务线上，其实正是这样一种现象的直接体现。

对于小米来讲，面对互联网的红利逐渐走到尽头，必然需要解决的是，如何把握好AI时代的新红利的课题。

如果一定要找到真正适合它的方式和方法的话，造车，无疑是再合适不过的了。

当小米与造车联系在一起的时候，它就搭上了进入到AI时代的最后一班列车。

正是因为如此，对于小米来讲，造车，同样是「一场不能输的战役」。

造车，试错的机会越来越少

如今的造车，早已无法和几年前相提并论。

可以说，现在的造车，早已过了最初的发展红利期，甚至可以说，现在的造车赛道已经相当拥挤。

随着越来越多的造车玩家们开始遭遇这样那样的发展困境，造车行业的新洗牌，将会开始上演。

尽管如此，我们依然无法否认，现在的造车赛道，依然还具备红利的现实。

对于小米来讲，如果能够在造车赛道是洗牌期，能够切入其中，并且找到适合自身的发展道理，依然是可以把握住发展的红利的。

然而，我们同样要看到的是，现在的造车，其实并不没有太多的机会来试错，更没有像当初那个时候那么多的资本红利。

正是因为如此，我们才看到了小米自掏腰包来进行造车。

虽然小米方面错过了资本的红利期，但是，如果它能够把握住造车行业洗牌的新红利，依然是可以为自身的发展打开新的天窗的。

那么，现在的造车市场，究竟有怎样的红利呢？

我认为，现在的造车市场，最大的红利，并不是资本的红利，而是人们对于新型汽车的认识业已成熟，并在这样一种成熟认识的基础上，衍生出来的新需求的红利。

对于小米来讲，如果能够把握住这样一种红利，并且用小米汽车来满足消费者的需求，其实同样是可以获得一定的发展机会的。

除了成熟的流量带来的需求红利之外，我认为，造车方面，同样具备一定的技术红利。

相对于早期的造车来讲，现在的造车技术，正在进入到一个全新的临界点上。

在这样一个临界点上，新的技术不断成熟和完善，它们给造车带来更多的稳定性因素之外，更多地具备了将造车带入到全新发展阶段基础。

有了这样一些红利作为支撑，小米造车，同样是可以获得新的发展机会的。

值得注意的是，虽然造车市场产生了新的红利，虽然造车市场有了新的突破，但是，它同样走到了一个十字路口。

在这样一个全新的十字路口，真正给玩家们试错的机会越来越少。

对于小米来讲，同样如此。

正是因为如此，造车对于小米来讲，同样是「一场不能输的战役」。

结语

从小米方面的种种表现来看，我们可以非常明显地感觉到，造车之于小米的特殊意义。

用「一场不能输掉的战役」来形容小米造车，一点都不为过。

然而，有了小米在互联网时代的积累和沉淀，我们完全有理由相信，小米可以在造车赛道走入到十字路口的当下，找到新的发展突破口。

当小米真正实现了从手机时代向造车时代的转变，它才能真正实现从互联网时代向AI时代的完美转身，才能真正将自身的发展带入到新的阶段。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

拼多多高质量发展：助力优质商品与消费者的双向奔赴

拼多多的增长远未达到天花板。

最新发布的2023年第四季度财报显示，拼多多集团实现营收 889 亿元，同比增长 123%，超过了市场预期的 799 亿元。这是拼多多自 2021 年第一季度以来，首次出现营收的三位数增长。

这是拼多多为“高质量发展开局之年”交出的亮眼成绩单。

前几年，拼多多逐渐完成从速度到质量、从快到稳的转型。2023年4月，拼多多集团执行董事、联席首席执行官接过重担后，拼多多首次提出进入全面拥抱高质量发展的新阶段，将提升质量作为首要目标。

“高质量发展”，听着很寻常。但这份财报背后，正是拼多多围绕该战略展开的助商惠民系列举措，进而不断获得用户及商家的正向反馈与广泛支持。在整体消费稳步回升的大背景下，平台四季度全域消费表现持续向好，消费升级需求推动国货潮品、优质农货供销两旺。

恰如赵佳臻此前所言，“向高质量发展转型的举措，正带给我们比预期更快更多的回报。”

还有持续不断的技术研发的赋能与助力。财报显示，拼多多集团去年四季度研发费用为29亿元，全年研发费用达到110亿元。拼多多集团董事长兼联席首席执行官陈磊表示：“今年，我们将保持投入力度，为高质量发展探索、培育新质生产力，提升前沿技术在农业及制造业中的支撑能力。”

复盘拼多多的高质量发展，一条清晰的打法和路线图逐渐浮现出来。

差异化，让拼多多找到「新金矿」

2023年，作为拼多多深入落实高质量发展的开局之年，拼多多找到了适合自己的差异化的战略，并形成了良性循环。赵佳臻表示，“这次的业绩也激励着我们更加积极、坚定地围绕高质量发展进行长期投入，从‘多实惠’和‘好服务’两方面继续加大投入，助力消费者实现高质量的消费升级。”

通过农云行动以及国货扶持系列举措，拼多多持续投入优势资源，大力扶持既懂农业/制造业、又懂电商的新农人、新匠人等，带动了农业及制造业产业带的就业以及从业者的增收致富，推动各地打造更具韧性的数字化产业带。

去年四季度以来，通过多场“国货团建”主题带货直播、国货节等大促活动，拼多多持续提供流量与补贴支持，帮助制造业品牌扩大影响力。例如，国货节期间，一款品牌洗衣皂产品的日均销量翻了十几倍，工厂产能从每日4吨提升至40吨，车间工人数量也增长了两倍。

国货从起步到崛起，甚至引领行业，背后需要品牌与平台的共同努力。 今年，平台将继续为新老国货拓宽新赛道，与中国品牌一起成长，共同为消费者提供更好的产品和高质量消费体验。

农业是拼多多的基本盘。

作为国内最大的农产品上行平台，去年四季度，拼多多积极支持科技小院大赛的举办，并对科技小院重点研发的科技农产品给予流量与补贴扶持，提升农业科技成果转化率，加快发展农业新质生产力。

去年，拼多多发起农云行动，深入陕西、四川、山西、云南、湖北、福建、山东、江苏等农产带，为当地商家提供电商运营专场培训及一对一定向运营指导，助力乡村产业振兴与就业增长。

农云行动也被国家发改委中国城市和小城镇改革发展中心评为“全国县域振兴典型案例”。今年，平台将加大对农云行动、农研赛事等农业重点项目的投入，继续推动各地打造更具韧性的数字化农产带，助力乡村振兴与农民增收。

可以说，正是有了这样的差异化的战略，才造就了更多丰富的农产品和消费升级的双向奔赴，才让更多的国货品牌重新焕发了生机与活力，成为了时下消费者青睐的消费品。

例如，去年11.11大促开启的前三天，拼多多百亿补贴用户规模突破6.2亿，一线城市用户订单量同比增长113%，四五线城市下单金额同比增长167%。

为用户多省钱的同时，平台还实现了助力商家多卖货。11.11期间，秒杀频道为超10万个中小商家提供增量引擎，农货、国货及全球好物等超40个细分类目实现翻倍增长。

入驻百亿补贴的农货、国货商家同比增长了2倍以上；全球购业务中，排名前100的品牌中有21个品牌实现同比300%以上的增长，单日销售额过百万的单品达到59个。

在拼多多上，伴随“国内用户规模最大的电商平台”磁力而来的商家云集，确保了商品的丰富度。农产品零佣金政策的支持，更是夯实了其“国内最大农产品上行平台”的地位。

当主打农业的差异化路线持续发挥效力，同样也成为了拼多多新的发展「金矿」。

正如，拼多多执行董事、联席首席执行官赵佳臻所说，“平台的营收增长是我们推行有效的促消费举措以及整体消费回升的结果，也是我们为消费者和商家创造更多价值的结果。”

极致质价比，让拼多多找到「新支点」

如果要找到高质量发展的底色的话，品质，必然是不可被忽视的那一个。高质量供给能带动更多次需求，产品或服务过剩是因为供给质量不行。也只有高质量供给，才能更好地满足高质量消费的需求。

回顾拼多多一年以来的发展，特别是其在高质量供给上的布局，可以看出，质价比是其实现高质量发展的「新支点」。

财报显示，拼多多第四季度研发费用为29亿元，全年研发费用达到110亿元，再次突破百亿大关。可以预见的是，未来，持续不断的研发投入将会成为拼多多高质量发展的主题词。

事实上，作为一个长期扎根三农的电商平台来讲，拼多多业已意识到了持续不断的研发投入所带来农业附加值的好处，也找到了从供给端找到新的发展突破口的打法。

2021年8月，拼多多设立“百亿农研”专项，该专项不以商业价值和盈利为目的，致力于推进农业科技进步，以农业科技工作者和劳动者进一步有动力和获得感为目标。

目前，拼多多先后与联合国粮食及农业组织、新加坡食品与生物技术创新研究院、浙江大学等国内外科研团队展开合作，在科学种植、农业机器人、智慧农业、未来食品等领域深入研究。

首届“多多农研科技大赛”获奖团队“智多莓”目前已形成智能灌溉、智能温室环控等硬件、软件、算法产品，截至2023年一季度已在辽宁、云南、安徽、内蒙古、上海、北京等地输出40套系统，用于辅助草莓、蓝莓生产。

去年四季度，拼多多积极支持科技小院大赛的举办，对云南褚橙、四川丹棱桔橙、宁夏滩羊、陕西眉县猕猴桃等科技小院重点支持的科技农产品加大曝光与补贴投入。

以褚橙为例，为助力褚橙拓宽销路，平台2019年与其达成战略合作，之后通过百亿补贴给予大力支持；去年11月，平台联合进行进博会直播，褚橙成为7个上架水果之一。

当研发投入不断地为拼多多培育出新质生产力，它的发展，同样也找到了新支点。

除此之外，拼多多还不断地强化平台治理，以良好的生态来诠释品质优先的发展战略。

高质量供给跟高质量消费并非天然“接驳”，只有依托于高质量的平台生态，二者间才能实现良性循环。

赵佳臻自上任之始，便把平台生态建设放在首位。

在内部推动的第一个项目就是“未成年人保护”专项行动，紧接着又针对图书类目展开治理和版权保护专项，并着手对平台封建迷信、色情低俗等商品和店铺进行系统性治理。

在“未成年人保护”专项行动中，拼多多平台全面禁售了对未成年人存在潜在危害的“亚硝酸盐”，这也是在国内第一个全面禁售“亚硝酸盐”的电商平台。此外，平台还对未成年人购买“非厨刀具”实行实名制，杜绝隐患器具流向未成年人。

在图书治理和版权保护领域，拼多多则采取治理和保护“双管齐下”的策略，通过7大举措继续优化平台生态，推动行业健康有序发展。

针对平台色情低俗、封建迷信的商品品类，包括成人用品、图书音像、法器、服化道以及衍生品等，逐步开展系统性治理。在加强对店铺合规培训的同时，开发技术模型，通过技术和算法提升对不同场景内低俗内容的识别与封禁效率。

有了持续不断的研发投入，有了不断加码的平台治理，拼多多的「品质优先」的发展战略，正在助力其发展成为一个全新的「百亿生态」。

在这样一个全新的「百亿生态」的支撑之下，我们有理由相信，拼多多在2024年的深化高质量发展的一年有新的作为。

结语

复盘拼多多的新财报，不难看出，在高质量发展的道路上，不断地走向深入。

在需求侧，坚持站位消费者，扎扎实实推进高质量的普惠与服务；

在供给侧，继续扎根实体经济，以技术创新带动产业数实融合；

在生态方面，刀刃向内，加强平台治理，同时设立“百亿生态”专项，帮扶中小商家、优质商户，促进生态健康共赢。

拼多多走进第九个年头，正助力优质商品与消费者实现更多的双向奔赴。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

腾讯发「新枝」，焕「新芽」

曾经，马化腾用「老树发新芽」来形容的发展潜能；

现在，在腾讯的产品和服务「长青化」的道路上，早已不再是那一枝独秀的「新芽」。

透过腾讯最新发布的2023年第四季度的财报，我们便可以看出一丝端倪。

财报显示，2023年第四季度腾讯毛利、经营利润（Non-IFRS）、净利润（Non-IFRS）增速分别为25%、35%、44%，均超过营收增速。

2023年全年，腾讯实现营收6090.15亿元，净利润（Non-IFRS）1576.88亿元。

其中，代表数实经济的金融科技与企业服务板块年收入2037.63亿元，连续两年营收贡献第一。

生态方面，及WeChat的合并月活跃账户数进一步增至13.43亿，用户参与度的提升带动了视频号、小程序、小游戏、搜索等产品线的蓬勃发展，为腾讯带来了新一轮高质量增长。

AI大模型方面，腾讯混元自去年9月推出后，功能持续拓展，包括文生图、文生视频等，能力位列国内第一梯队。

目前，腾讯混元已在内部400多个业务中进行内测。腾讯文档、腾讯会议等产品都已引入大模型为用户提供服务。

同时，腾讯混元在外部多个行业中得到应用，如零售、教育、金融和医疗等，为客户提供了创新的解决方案。

透过财报，不难看出，腾讯的「新芽」，早已不再仅仅只是局限在的机体之上，而是开始蔓延至腾讯诸多的业务和场景之中。

以新生态、数实经济、AI大模型为代表三大业务，业已成为驱动腾讯高质量发展的全新引擎。

可以预见的是，随着越来越多的「新芽」不断地萌发，将不断地汇聚成为高质量增长的大树，从而实现腾讯的长青发展。

新生态发力明显，12岁发「新芽」

根据腾讯最新发布的财报显示，截至2023年底，及WeChat的合并月活跃账户数达到13.43亿，同比增长2%。

2023年，视频号用户使用时长增长翻倍。小程序、小游戏和搜索等同样展现强劲势头，小游戏流水年增长超50%，搜索日活跃用户数破1亿。

新生态之所以会有如此明显的发力，其中一个很重要的原因在于，腾讯方面在视频号上的不断发力以及其对于生态下的新业务的探索。

2023年，视频号强化原创内容激励和生态发展支持，吸引越来越多创作者参与，进一步丰富了平台的原创生态。

2023年四季度在视频号产生收入的创作者数量同比增长两倍多，腾讯为视频号创作者提供了更多的变现支持，如促进直播带货，以及将创作者与品牌进行营销活动的匹配。

数据显示，2022年视频号直播带货销售额同比激增超过8倍，且在2023年仍维持强劲增长势头。

可以预见的是，随着视频号商业化的不断加速，它将会成为马化腾口中的真正意义上的「全场的希望」。

除了视频号之外，生态下的金融科技、小游戏生态以及搜索等衍生功能，同样开始了一场「焕新」。

以金融科技版块为例，通过「外卡内绑」、「外包内用」服务显著提升跨境支付体验，自支付外卡服务全面升级以来，交易量保持高水平增长，相比仅开放部分试点商户时，2024年2月单日最高交易笔数增长近5倍。

香港钱包WeChat Pay HK也进一步扩大境内受理范围，覆盖范围从粤港澳大湾区扩大到全国，其他境外本地钱包也在加速引入中。

以小游戏为例，小游戏团队通过简化开发流程并推出超过100项新功能，大幅降低了开发者的参与门槛，开发者队伍增长至30万。

随着小游戏生态的兴盛，该领域为腾讯的社交网络和在线广告业务注入了稳定的新增收益。

同样地，搜索也不断地为生态的增长和活力助力。

据披露，搜索日活跃用户量同比增长超20%，搜索量同比增长超 30%。同时，搜索广告也实现了同比数倍收入增长。

在视频号、金融科技、小游戏以及搜索等一系列的「新芽」业务的助力之下，12岁的，正在打开新的增长突破口，不断地展现出来新的生态活力。

可以预见的是，随着「焕新」的进一步加速，它必然会成为腾讯产品和服务长青化发展的新标杆。

数实融合日臻成熟，腾讯迎来收获期

根据腾讯2023年Q4财报显示，腾讯数实经济实现收入2038亿元，连续三年占比超过30%。

显而易见的是，数实经济，业已成为了腾讯业务稳定增长的核心支柱。在经历了多年的研发投入之后，腾讯在数实融合上终于迎来了收获期。

事实上，自从「全真互联网」的概念提出的那一刻开始，腾讯便已经开始了其在数实融合上的探索。

这一点，我们可以从腾讯连续六年的研发投入超2696.54亿元上，看出一丝端倪。

可以说，正是有了腾讯在数实融合上的长期持续的研发投入，才有了超过400个业务场景的接入，才有了如今腾讯在混元大模型上的加速。

无论是服务器性能的不断提升，还是大数据、云计算的持续进化，腾讯都为数实经济积累了强大的能量。

从服务器上来看，星星海服务器SA5整机性能提升120%，性价比提升超30%；轻量应用服务器Lighthouse可实现“3秒全自动化部署”个人专属游戏服务器。

从大数据、云计算上来看，数据库TDSQL打破TPC-C世界纪录，每分钟交易量达8.14亿笔，平稳运行8小时，波动率小于0.2%，仅用行业1/3单位成本；大数据TBDS 为1000多家中大型客户构建国产化大数据分析平台，涵盖金融、能源、工业、医疗、传媒等多个行业；专有云TCE实现了强合规下，从中心到边缘分支全面上云。

可以看到，腾讯长期且持续地在数实经济上研发投入，并且不断地实现突破和创新，正在让这些前瞻性的布局，形成助力新质生产力的重要力量。

财报显示，腾讯在本季度的研发开支达到了164.33亿元，自2018年至今六年累计研发投入超过2696.54亿元。截至2023年12月，腾讯在全球的专利申请总数超过7.5万件，授权专利数量超过3.7万件，体现了其在科技创新方面的深厚积累。

当数实经济逐渐成为主流，特别是当腾讯在追求高质量发展的道路上不断地前进，它在数实融合上的前瞻性布局，将会表现出来越来越多的增长后劲。

由此，腾讯不仅将会找到新质生产力的重要抓手，同样将会进一步在数实经济上展现出更大的发展潜能。

AI提速明显，腾讯传统业务开始「焕新」

正是有了腾讯在数字科技上的探索和实践，才为混元大模型的发力，积蓄了力量。可以说，AI及大模型的推出，标志着腾讯科技投入的成效开始显现。

作为首批通过“国家大模型标准测试”的实用级大模型，已有超过400项腾讯业务和应用场景，接入腾讯混元大模型内测。

腾讯混元自去年9月推出后，功能持续拓展，包括文生图、文生视频等，能力位列国内第一梯队。同时，腾讯混元在外部多个行业中得到应用，如零售、教育、金融和医疗等，为客户提供了创新的解决方案。

值得一提的是，在AI的助力之下，腾讯广告显著提升了精准投放的效果，从而增加了广告收入。

时至今日，广告业务业已成为腾讯混元大模型最佳的练兵场。

2024年1月，腾讯广告“妙思”一站式AI广告创意平台发布，该平台拥有文生图，图生图两类能力，可进一步优化广告系统效率。

在升级了AI广告技术平台后，广告业务的精准推荐能力大幅提升，带动本季收入同比增长21%至297.94亿元，创季度收入新高。自2022年四季度以来，腾讯广告逐步复苏并连续多个季度正增长。

除了广告业务之外，腾讯还将AI大模型的能力介入到了视频号、腾讯会议、企业以及腾讯乐享等诸多的业务场景之中，真正让大模型的能力开箱即用，不断地为传统业务找到新的跳板。

其中，上文提到的，视频号的用户使用时长的增长翻倍，同样得益于AI推荐算法的助力。

值得一提的是，腾讯除了不断地用大模型为自身内部的业务找到突破口之外，还将大模型的基础设施产品化，不断地对外输出。

比如，大模型训练所需要的海量算力，由HCC高性能提供；

比如，面向大模型训练的数据预处理场景，则有云原生数据湖仓提供；

比如，针对模型精调和部署，腾讯面向20个行业，提供了超过50个行业的大模型解决方案。

当AI不断地明显提速，将会有越来越多的腾讯传统业务，找到新的「催化剂」，有了AI的加持和助力，腾讯的传统业务，同样将会开启一场「焕新」之旅。

有了这样一场「焕新」，腾讯的发展，将不再是以往那样的发展路径，而是真正进入到了高质量发展的新周期里。

结语

一场「焕新芽」的新进化，正在腾讯身上上演着。

这，直接造就了腾讯2023年连续四个季度实现毛利和净利润显著增长，描绘出了一条清晰的V型复苏轨迹。

如果一定要找到这样一场蜕变的颜值担当的话，以新生态、数实经济、AI为代表三大业务，无疑是最值得我们去关注的。

当腾讯的这样一场「焕新芽」的蜕变，不断地发生和上演，我们将会看到一个全新的腾讯将会描画出来。

它，底蕴深厚，且活力满满。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

前有OPPO，后有荣耀，AI缘何成了香饽饽？

当AI时代来临，越来越多的行业，开始与其产生联系。对于手机行业来讲，同样如此。

继苹果放弃了秘密进行了十余年的造车项目，全身心地将所有的精力了聚焦在AI上之后，国内的手机制造厂商们，同样开始在AI的身上，寻找新的发展契机。

前段时间，OPPO就宣布投身到了AI的赛道上，而后荣耀同样开始将关注的焦点，更多地聚焦在了AI赛道上。

可以预见的是，随着越来越多的手机玩家们，投身到AI的赛道上，未来，我们将会看到一场AI与手机行业的完美邂逅。

以此为开端，手机，将不再是一个人们进入到互联网世界的钥匙，而是将会成为一个人们进入到AI新世界的钥匙。

对于业已进入到出货量的瓶颈期的手机玩家们来讲，如何找到自身与AI之间的结合点，或许才是它们摆脱当下发展困境的关键所在。

于是，人们不禁会问：

AI这样一个看似与手机行业关联不大的存在，缘何会在一夜之间成为了香饽饽？

当AI与手机行业发生化学反应，它又将会给手机行业的发展带来怎样的变革呢？

AI，将为手机行业释放新增量

互联网行业的极大普及，在很大程度上带来了手机出货量的不断增加。

从某种意义上来讲，两者之间是正相关的关系。

互联网越是普及，人们对于手机的需求量就越大。

同样地，当互联网成为标配之后，手机同样成为了标配。

然而，当互联网逐渐成为一种基础设施，它开始从增量时代进入到存量时代。

对于任何一个手机玩家们来讲，想要在互联网的视野之下找到新的发展增量，必然是一件难上加难的事情。

这是我们看到那么多的手机玩家们，之所以会陷入到增长的瓶颈，之所以会面临越来越多的困难的根本原因所在。

纵然是那些处于头部的手机玩家们也不例外，苹果、三星，无一不是如此。

当承担进入到互联网世界角色的手机，开始遭遇到增量的危机，玩家们欲要找到新的发展机会，必然需要跳出互联网的怪圈，站在新的视角来寻找新的发展机会。

正是在这样一个大背景下，我们才看到了，越来越多的玩家们开始将关注的焦点聚焦在了AI的赛道上。

可以肯定的是，同以往的互联网一样，AI将会给手机行业的发展释放新的增量。

以英伟达、台积电为代表的芯片制造厂商们借助AI的力量不断地提升自身的算力，自然是不必说的。

透过这一点，我们看到的是，AI的加入，给手机硬件的进一步进化，所带来的新的增量。

如果我们将AI的加入给硬件带来的增量看成是传统的增长的话，那么，AI时代的来临，为手机行业带来的用户增量，则是AI释放新的增量的另外一个表现。

如果我们将手机看成是一个人类进入到互联网世界的入口的话，那么，当AI时代来临，人们同样需要一个和手机一样的设备来将他们带入到AI世界。

从这样一个角度来看，AI时代的来临为手机行业的发展，释放出来了巨大的流量增量。

这样一种全新的流量增量，不仅将会让手机行业的发展再度找到新的流量红利，同样将会把手机行业的发展带入到全新的蓝海之中。

AI，将为手机行业找到新角色

当造车的风潮开始风靡的那一刻开始，人们便已经开始了对于手机即将会被取代的畅想。

从主流的观点来看，手机将会被新的设备所取代，而不再像现在这样重要。

如果我们深入分析手机之所以会被取代的内在原因的话，手机的传统功能和属性的逐渐式微，直到不再具有任何的作用，才是导致这一猜测之所以会出现的根本原因所在。

对于手机玩家们来讲，为手机找到新的角色，而不再仅仅只是将手机看成是一个互联网入口式的存在，才是导致它可以真正进入到全新发展阶段的关键所在。

当AI时代来临，特别是当由此所衍生出来的新的生活方式的逐渐成熟和完善，我们开始为手机行业找到新的角色。

如果我们将互联网时代的手机，看成是一个人类从现实世界进入到虚拟世界的入口的话，那么，当AI时代来临，手机更多地将会扮演一种实现虚拟世界和现实世界完美联通的全新的存在。

对于每一个手机玩家们来讲，如何让手机承担起联通虚拟世界和现实世界的桥梁和纽带的角色，如何让手机不再是单向的存在，而是变成一个双向的存在，才是保证它可以在AI时代继续有存在的价值和意义的关键所在。

AI时代的来临，让手机有了这样一个新的角色。

对于手机玩家们来讲，如何满足用户的虚实融合的需求，成为了它们找到新的发展突破口的关键所在。

早前，苹果发布的vision Pro以及Meta发布的Quest头显，无疑让我们看到了未来手机的替代者以及它将要承担的新功能和新角色。

试想一下，当手机不再是进入到虚拟世界的入口，而是成为了一个连接虚拟世界和现实世界的桥梁和纽带的时候，它所释放出来的发展潜能，丝毫不亚于以往的互联网时代所释放出来的发展潜能。

对于任何一个手机玩家们来讲，把握住这样一次发展机会，无异于获得了一次重生，它所释放出来的发展红利，甚至比互联网时代还要强大。

AI，将为手机行业打开新天窗

AI时代的脉络，正在变得清晰。

当人们对于AI的认识开始全面和完整，他们开始越来越多地发现，所谓的AI，并不仅仅只是像互联网那样，仅仅只是改变产业末端的对接、沟通和交流的方式，这么简单，而是深入到了产业的方方面面，能够对产业的细枝末节产生深度而又彻底的变革。

如果我们将互联网时代的产业变革，看成是一次蜻蜓点水的话，那么，AI时代的产业变革，则是一场伤筋动骨式的深度革命。

从这样一个角度来看，AI之所以会受到如此多的手机玩家们的关注，其中一个更加重要的原因在于，它为手机行业的发展打开了新天窗。

上文我们提到的AI为手机的硬件以及手机的受众带来的增长，自然是不必说的。

我认为，AI为手机行业的发展打开新天窗的另外一个表现在于，AI可以对手机的每一个元素，每一个流程，每一个模块都实现一场深度而全面的变革。

经过这样一场变革之后，手机本身才能发生一场深度而又彻底的改变。

不仅手机内部所承载着的元素将会发生一场彻底而深度变革，就连那些与手机之间有联系的存在都将产生一场深度变革。

这个时候，我们所认识到的手机，将不再是我们现在所看到的手机，而是变成了一个全新的存在。

对于手机来讲，这是一次由内而外，由底层向顶层的深度变革。

对于每一个手机玩家们来讲，把握住这样一次变革，无疑将会让手机实现一场智能化的跃迁。

这是一次全新的嬗变。

经历了这样一场跃迁之后，手机将不再仅仅只是停留在传统机制之下的升级，而是发生了一场超越了时代的彻底蜕变。

只有实现了这样一场蜕变之后，手机才能真正在AI时代找到自身的新定位，才能在AI时代继续发挥自身的功能和作用。

同样地，经历了这样一场蜕变之后，手机行业的发展，才能真正进入到一个全新的发展阶段。

对于手机玩家们来讲，如果找到了对于手机这样一场彻底而又全面的变革的方式和方法，并且把握住了这样一次全新的发展机会，它必然将会释放出新的红利，必然将会让手机不再是一个过去式，抑或是一个被替代的存在，而是在AI时代，同样可以找到自己的用武之地。

结语

当以苹果、三星、OPPO、荣耀为代表的手机玩家们，开始将关注的焦点聚焦在AI 身上时，原本业已老气横秋的手机行业，重新焕发出来了新的生机与活力。

对于手机行业来讲，这不亚于是一次重生。

同造车仅仅只是表层的变革不同，这样一场以AI为肇始点的新变革，带来的是一场远比以往我们所看到的任何一次变革，都要深度和全面的全新蜕变。

对于每一个手机玩家们来讲，把握好这样一场变革背后的发展逻辑，并且找到这样一场变革背后所释放出来的发展新红利，才能真正将手机行业的发展带离以往的发展怪圈，才能驶入新的大洋。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

当蚂蚁金服沉迷于流量，京东科技驶向产业的深海

有关支付宝杀入社交赛道的消息此起彼伏，无论是其开始做短视频、直播，还是开始做圈子，无一不是这样一种现象的直接体现。

然而，当互联网时代逐渐远去，特别是当消费互联网开始被产业互联网所取代，仅仅只是以流量为终极追求，多少是有些失焦的。

特别是当越来越多的金融科技玩家们，开始将关注的焦点，聚焦在产业的身上时，作为金融科技的代表，支付宝的做法，多少有些让人看不懂的。

事实上，当那场有关互联网金融的洗牌开始，便已经注定了所谓的金融科技，并不仅仅只是一个收割流量的存在，而应当是一个回归到产业，真正可以给产业的发展，带来深度赋能的存在。

在经历了金融科技的频繁洗牌之后，如果以支付宝为代表的金融科技的玩家们，依然对于流量抱有很深的执念，而没有将更多关注的焦点聚焦在产业端，那么，它非但无法与时下金融科技的发展同频，甚至还将会失去产业互联网的新红利。

同支付宝对于流量的孜孜不倦的追求不同，以京东科技为代表的玩家们，则开始将关注的焦点聚焦在了产业端，通过自身与产业端的深度融合，找到金融科技的发展新模式。

显而易见的是，京东科技的这样一种模式更加长久，更加符合当下产业互联网的发展大趋势。

透过支付宝和京东科技的不同路径，我们可以更加清晰地看出，金融科技的未来发展方向，我们可以更加全面地对金融科技的发展模式，有一个清晰的认识。

金融科技，不是互联网的延续

按照我们对于互联网的认识，流量始终在其中扮演着相当重要的功能和作用。

可以说，流量，是互联网模式的生命线。

但凡是一个互联网玩家，必然会将流量看成是重中之重。

于是，很多人想当然地认为，金融科技这样一种脱胎于互联网的存在，必然是以流量为生命线的。

于是，金融科技是互联网的延续，便成为了一种顺理成章。

事情难道真的如此吗？

很显然，不是。

从某种意义上来讲，金融科技，不是互联网的延续，而是一种脱胎于互联网的全新的存在。

如果对金融科技的这样一种特性进行总结和定义的话，其对于流量的不同态度，便是一个主要方面。

首先，在互联网时代，几乎所有的互联网模式，都将C端流量看成是生命线。

以往，我们看到的互联网金融，依然是一个以C端流量为主导的存在。

然而，如果仅仅只是以此来定义金融科技的话，未免有些是指偏颇了。

事实上，金融科技，并不是一个以C端流量为主导的存在，而是一个以B端流量为主导的存在。

对于任何一个金融科技的玩家们来讲，欲要实现金融科技对于实体经济的深度赋能，必然需要以B端为流量主体，通过自身与B端流量的深度融合来找到新的发展机会。

从这样一个角度来看，金融科技，并不是互联网的延续。

其次，在互联网时代，我们经常会看到以平台和中心为主导的发展模式，我们经常看到不同类型的互联网玩家们总是会充当撮合和中介的角色，它们游离于产业之外，却收割着产业最后的红利。

对于金融科技来讲，互联网的这样一种平台和中心式的发展模式，并不能够将自身的功能和作用得到最大的发挥。

对于每一个金融科技的玩家们来讲，欲要让自身的功能和作用得到最大限度地发挥，必然需要通过去平台化，去中心化的模式，通过自身与产业的深度融合，找到更多新的发展可能性。

因此，金融科技，同样不是互联网的延续。

无论是从金融科技的改造对象上来看，还是从金融科技的商业模式上来看，它都是与互联网有着本质区别的。

所谓的金融科技，并不是互联网的延续，而是一个全新的存在。

认识到这一点，我们便可以知道，支付宝沉迷于流量，依然还是在延续互联网的做法，它是无法把握金融科技发展的内在规律的。

而京东科技的这样一种深入到产业之中，并且寻找与产业深度融合的做法，才是真正适合金融科技的正确的发展之道。

金融科技，不是以互联网为底色的

如果仅仅只是像支付宝那样对流量迷之依赖，如果仅仅只是像支付宝那样始终都将金融看成是获取流量的手段，那么，这样的金融科技，依然是以互联网为底色的。

仅仅只是以互联网为底色，才是导致那么多的玩家走入到流量的死胡同的根本原因所在。

事实上，这不是真正意义上的金融科技。

真正意义上的金融科技，并不是一个以互联网为底色的存在。

如果对金融科技的底色进行一个总结和定义的话，我更加愿意将其看成是一种全新的基础设施。

这样一种全新的底层基础设施，兼具金融和科技的特色，而不单单仅仅只是一个非此即彼的存在。

说到底，对于任何一个金融科技的玩家们来讲，只有找到金融和科技的结合点，用金融和科技融合之后形成的这样一种新型基础设施，找到与实体产业之间的融合点，才能真正将自身的发展带离互联网的泥潭，真正进入到一个全新的发展阶段。

那么，金融科技的底色究竟是什么呢？

我认为，金融科技的底色，应当是一个以数字化为主导的存在。

在数字化的机制之下，金融科技兼具了金融和科技的属性，并且真正找到了与实体经济融合的正确的方式和方法。

当金融科技不再是一个游离于产业之外的存在，不再是一个仅仅只是将产业看成是收割对象抑或是对立对象的存在的时候，它的发展，才能真正进入到一个全新的发展阶段。

对于每一个金融科技的玩家们来讲，找到金融科技的数字化的表现形态，并且以此来寻找与实体经济结合的正确的方式和方法，才能真正将自身的发展带入到一个全新的阶段，金融科技才能真正跳出互联网的势力范围。

金融科技，不是以产业末端为切入点的

回顾以往的互联网金融时代，抑或是后来的金融科技玩家们，我们可以发现，但凡是那些折戟沉沙的玩家，无一不是以产业末端为切入点，无一不是将目光仅仅只是局限在产业末端的。

不得不说，以产业末端为切入点，的确可以减少成本，不断地提升效率。

然而，仅仅只是以产业末端为切入点，而没有深入到产业前端，等到产业本身所输送的红利被消耗殆尽，一切或许将会从头开始。

事实上，真正意义上的金融科技玩家，无一不是将关注的焦点聚焦在产业前端，无一不是讲关注的焦点聚焦在产业本身。

像支付宝这种对于流量相当痴迷的做法，依然是将金融科技的关注点聚焦在产业的末端，并且抱有一种收割红利的思维。

很显然，这样一种做法，是与金融科技的底层发展逻辑，是背道而驰的。

对于一个真正意义上的金融科技玩家们来讲，它们真正关注的是，如何实现与产业前端的深度融合，如何找到与产业前端结合的方式和方法。

通过这样一种方式，才能实现自身功能的最大发挥，才能将自身的发展带离互联网式的发展怪圈。

通过与产业前端的融合，金融科技的玩家们可以助力产业的发展，可以改造产业的运行逻辑，可以实现产业端供给侧的改革。

当产业前端的供给侧发生了变革之后，原本的供给模式，将会发生一场深刻而又彻底的变革，由此，新的供求平衡才能达成，新的红利才能得到释放。

从这样一个角度来看，支付宝仅仅只是将流量看成是终极追求的做法，依然是以产业末端为终极追求的。

而京东科技的这样一种将关注的焦点，聚焦在产业端和供给端的做法，则是以产业前端为终极追求的。

只有像京东科技这样实现了与产业前端的深度融合，并且凭借自身的赋能和助力实现了产业端的升级，原本那些在互联网时代无法完成的存在，才能得以实现。

以此为开端，从消费互联网时代进入到产业互联网时代，才不会是一句空话，而是找到了关键「抓手」。

结语

当支付宝依然沉迷于流量，我们看到的是，以京东科技为代表的玩家们开始将关注的焦点聚焦在了流量之外。

从某种意义上来讲，这才是金融科技的精髓和原始奥义所在。

所谓的金融科技，并非是互联网的延续，并不是以互联网为底色的存在，更不是一个停留在产业末端收割红利的存在。

只有真正将金融科技的发展带离这些泥潭，并且真正找到适合金融科技的正确的发展模式，它才能真正担纲起新型基础设施的重任。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

抖音、美团，必有一战

当抖音入股饿了么的消息甚嚣尘上，一场事先张扬的大合并，正在上演。

虽然双方对于这样一场「组合」三缄其口，但是，外界对于它们合并的兴趣似乎始终都没有减弱过多少。

无论是抖音收购饿了么，还是抖音入股饿了么，有一点可以确定的是，外卖赛道上的竞争远未结束，而这样一个赛道上的重心，本地生活的战火，必将被点燃。

无论抖音以怎样一种形式和饿了么合作，可以肯定的是，未来的与美团这样一场新战役的主导，必然是抖音，而非饿了么。

因此，我们说抖音、美团，必有一战，并非危言耸听。

当这样一场大战开启，表面上看，似乎已经尘埃落定的外卖市场，再次掀起了波澜。

虽然从现在的境况来看，美团在这一领域的地位依然无法撼动。

然而，随着抖音所拥有的流量优势，与饿了么所拥有的在外卖领域的「基础设施」的深度融合，美团的优势地位或许遭遇到一次又一次的挑战。

以此为开端，外卖市场的深度洗牌，或许将会重新开启。

从某种意义上来讲，这不仅会改变外卖市场的格局，甚至还将会改变业已陷入到稳定期的互联网行业的格局。

一

当阿里巴巴开始进入到战略收缩期，特别是当它开始不断地剥离以往的「不良资产」，从而将更多战略的重心转移到电商身上，一场有关「不良资产」打包出售开始上演。

作为阿里巴巴在战略扩张期最重要的一笔投资，饿了么的走向，自然引起了外界的诸多关注。

早早已经传出来了抖音收购饿了么的消息，自然是不必说的。

曾经一度被成为「阿里太子」的俞永福的下课，更是让我们看到了以蔡崇信、吴泳铭为代表的阿里新掌舵人们对于阿里巴巴进行深度改造的角色。

从表面上来看，对于俞永福的这样一次调整，是蔡崇信、吴泳铭实现阿里巴巴干部年轻化的一个动作。

它的发生，如同淘天集团的戴珊下课一样，有着相当标志性的意义。

然而，如果我们深入分析，便会发现，除了实现阿里干部的年轻化之外，对于阿里巴巴在互联网时代业已形成的业务模块进行重塑和整合，或许才是导致俞永福下课的另外一个重要原因。

众所周知，阿里巴巴在互联网时代的资本扩张期以资本运作的方式收购了饿了么，并且将饿了么纳入到了本地生活的体系之中。

实际上，阿里巴巴试图通过饿了么的加入，来激活业已陷入到死局的口碑网。

然而，事情的发展告诉我们，饿了么的加入，非但没有让口碑网「复活」，甚至还将它们的发展带入到了更加被动的局面之下。

一直对于口碑网寄予厚望的阿里巴巴并未死心，除了饿了么之外，将高德地图同样也纳入到了本地生活的业务线上。

说到底，阿里巴巴就是想要通过饿了么的「基础设施」以及高德的流量入口为口碑网打造第二条增长曲线。

然而，事情的发展，并不尽如人意。

至少从现在的情况来看，阿里巴巴的如意算盘并未实现，口碑网非但没有起死回生，本地生活的发展同样开始陷入到新的死局之中。

需要明确的是，阿里巴巴方面对于口碑网的这样一系列的改造，几乎都是在俞永福的主导之下完成和实现的。

当蔡崇信、吴泳铭开始试图对阿里巴巴的本地生活业务动刀改造，必然会重新打破俞永福业已搭建完成的业务体系。于是，俞永福的下课，便成为了一种必然。

二

当俞永福开始下课，它向我们传递出来的是，以往阿里巴巴通过业务整合和对外投资的方式来重启口碑网的战略的失败。

欲要让阿里巴巴的资本运作收益最大化，并且让它真正可以对阿里巴巴的业务线有一定的支撑与辅助作用，必然需要一家能够为阿里巴巴的本地生活业务提供源源不断地的流量的玩家加入其中。

正是在这样一个大背景下，我们看到了抖音和饿了么之间合并的谣言开始出现。

不得不说，随着短视频、直播的崛起，互联网时代业已形成的流量格局业已发生了深刻而彻底的改变。

以往，我们所认为的以阿里、腾讯、百度为代表的流量格局开始被打破，取而代之的是，以抖音、快手、为代表的新流量格局。

在这样一个全新的流量格局之下，抖音的表现是最为活跃的，商业化的路径和打法是最有效的。

无论是其在直播带货上的不断尝试，还是其在本地生活业务上的积极探索，我们都可以非常明显地看到这一点。

然而，虽然抖音方面有着巨大的流量优势，但是，它依然没有掩盖自身仅仅只是一个流量平台的现实。

欲要做好本地生活业务，特别是欲要让自身可以与美团硬碰硬地进行竞争，仅仅只有流量显然是不够的。

除了流量之外，附之以饿了么这样的「基础设施」，或许才是可以让它与美团可以叫板的关键原因所在。

正是在这样一种情况下，我们看到了外界对于抖音和饿了么之间的携手一直都充满了期待。

可能有人会说，阿里巴巴本身也有流量，难道就不能给饿了么导流吗？

其实，阿里巴巴一直都在为饿了么导流，但是，我们需要知道的是，阿里巴巴本身的流量体系是基于电商的逻辑建构起来的。

虽然这些流量对于电商来讲，是可以起到立竿见影的效果的，但是，电商和本地生活之间的流量，还是有着很大的差别的。

相比阿里方面以电商为主导的流量体系，抖音的流量更加具有这即时性、高转化性。

可以说，抖音方面的流量与饿了么真正所需要的流量，是有着高度相似的地方的。

正是因为如此，抖音与饿了么的携手可以彻底解决饿了么流量枯竭的问题，真正让它业已搭建起来的「基础设施」真正发挥出应有的功能和作用。

三

如果说，阿里的战略收缩与抖音的流量特质决定了抖音与饿了么携手的必然成真的话，那么，美团在自身业务上所遭遇到的困局，同样让抖音和饿了么看到了合作带来的巨大机会。

这样一种机会，非但将会改变外卖市场的格局，甚至还有可能将美团从第一把交椅上拉下马。

我们都知道，随着互联网模式的失灵，特别是随着平台模式开始遭遇到越来越多的发展困境，美团进行了很多次的战略调整。

无论是将战略从「平台+food」升级为「零售+科技」，还是美团对于社区团购、即时零售等方面的尝试，我们都可以看出，美团对于自身战略的升级和调整。

虽然美团方面进行了很多次的调整，但是，却始终都没有改变它以流量和规模为主导的发展模式，始终都没有改变它的平台属性。

在这样一种情况之下，流量依然是美团的生命线，规模依然是美团的护城河。

如果抖音和饿了么携手，并且抖音的流量与饿了么的规模实现了结合的话，那么，美团在流量和规模上的巨大优势，必然会荡然无存的。

正是在这样一个大背景下，美团为了保证自身的优势，为了必然自身的市场地位被取代，必然会穷尽一切力量与抖音、饿了么之间开启新的战役。

当这样一场全新的战役开启，美团在外卖市场一家独大的局面，或许将会被进一步蚕食，从而将外卖市场的格局再度引入到乱战的发展状态之下。

值得注意的是，早在抖音和饿了么握手的消息传出之前，美团其实就是已经开始了在直播、短视频上的尝试，并且试图通过这样一种方式来留存且转化现有的流量。

然而，在互联网时代业已形成的用户习惯，让美团仅仅只是变成了一个工具化应用的存在，而没有成为一个生活化应用的存在。

用户用完即走的习惯与流量沉淀、再转化的模式显然形成了极大的隔阂，最终所导致的一个结果便是，美团在直播、短视频上的尝试，仅仅只能是一个尝试，而无法取得真正的效果。

当美团在弥补自身短板的尝试上开始挫败，当抖音与饿了么的结合实现了各取所需，一场以抖音为主导的大战，必然将会开启。

由此，美团在外卖领域的垄断地位，或许将会因为有了抖音这样一条鲶鱼的加入有了新的挑战。

结语

当抖音与饿了么携手的消息开始成为现实，以抖音为主导的，与美团之间的大战正处于一触即发的状态之下。

说到底，它们之间这样一场大战，还是一场流量争夺战。

在这样一场流量争夺战之下，抖音如同一条鲶鱼，激活了业已陷入到死局的外卖市场。

当这样一条鲶鱼开始进入，新的战役将会开启。

须知，这样一场全新的战役，真正比拼的，或许并不仅仅只是流量本身，而是更多地在比拼综合战斗力。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

AI，产业互联网的「催化剂」

当AI的浪潮来袭，一场席卷新旧产业的变革，正在上演。

无论是对于互联网玩家们来讲，还是对于传统行业而言，这都是一次巨大的机会。

把握好这样一次机会，并且找到本身与它的结合点，我们才能摆脱对于传统互联网模式的依赖，真正进入到一个全新的阶段。

这才是那么多的玩家们争先恐后地投身到这样一场全新战役里的关键原因所在。

分析这样一场肇始于AI的新浪潮，不难看出，它更多地衍生于各式各样的产业玩家们的内部，通过改造自身来寻找更多新的发展机会，而非仅仅只是将眼光聚焦在产业外部。

很显然，这是一种与以往的消费互联网时代完全不一样的发展模式。

如果对这样一种发展模式进行总结和定义的话，用「产业互联网」或许是再合适不过了。

透过玩家们的探索和实践，并且找到真正适合产业互联网的底层运行逻辑，不仅让我们对产业互联网有一个更加清晰而全面的认识，而且还能让我们挖掘出产业互联网的新金矿。

对于新旧产业的玩家们来讲，这是一次全新的启程，它所释放出来的发展潜能，或许要比以往我们所经历的消费互联网时代要大得多。

AI让产业互联网的逻辑更加清晰

以往，当人们提及产业互联网，更多地是站在消费互联网的角度来思考和看待。

无论是对于B端用户的赋能和改造，还是对于产业的转型和升级，无一不是一个将产业互联网玩家们本身当成是置身事外的存在。

虽然这样一种做法，的确可以让人们短暂性地获得一定的红利，但是，这样一种以收割流量为终极追求的做法，与其说是产业互联网，还不如说是消费互联网的延续。

当AI时代来临，一切开始变得清晰。

所谓的产业互联网，不再是一个将自身置于第三方的存在，而是变成了一个主动参与其中，并且通过自身的变革来寻找更多新的发展可能性的存在。

我们看到的百度的蝶变，我们看到的有赞对于AI的拥抱，无一不是这样一种现象的直接体现。

透过AI，我们可以看出，所谓的产业互联网的底层逻辑，更多地是通过改造自身，通过自身的蜕变来吸引和满足用户来实现的。

因此，如果我们对产业互联网的底层逻辑进行总结和定义的话，以产业玩家们自身的变革来满足用户的需求，而非仅仅只是将产业互联网看成是一个噱头来收割流量，或许才是根本所在。

说到底，产业互联网考验的是，玩家们是否具备改造自身的能力，而非是否具备吸引和获取流量的能力。

对于任何一个想要在产业互联网时代有所作为的玩家们来讲，找到改造自身的正确的方式和方法，并且能够给自身带来真正意义上的变革，以此来满足用户的新需求，或许才是真正把握产业互联网的运行逻辑的关键所在。

透过这一点，我们同样可以看出，所谓的产业互联网，其实是一个与消费互联网的运行逻辑完全不一样的存在。

以往的消费互联网，是一个自上而下的，由外而内的过程，它讲究的是规模和效率，而现在的产业互联网，则是一个自下而上，由内而外的过程，它讲究的是深度和专注度。

AI让产业互联网的方向更加明确

回顾产业互联网的衍生和发展，我们可以非常明显地看出，它始终都没有摆脱与互联网之间的联系，甚至在很多时候，人们在看待产业互联网的时候，总是会以互联网的眼光和思维来定义它。

因此，以往产业互联网的发展方向，是模糊的。

正是因为如此，产业互联网才走了那么多的弯路，丧失了那么好的发展机会。

当AI时代来临，特别是当AI的应用，开始在越来越多的行业和场景之中出现，人们对于产业互联网的方向有了一个更加明确的认识。

时至今日，越来越多的玩家们开始意识到，所谓的产业互联网，并不是一个互联网的代名词，所谓的互联网，也不再是产业互联网的精髓和原始奥义。

如果对现在的产业互联网进行总结和定义的话，它更像是一个与互联网关系不大的存在。

对于玩家们来讲，若想要在产业互联网的赛道上有所作为，并不能够仅仅只是盯住互联网不放，更不能一味地迷信互联网，而是需要将更多的目光，放置到互联网之外的新技术、新模式的范畴里。

从这样一个角度来看，产业互联网的真正的方向，在于是否能够给产业带来了改变，而非是否延续互联网式的发展模式。

对于每一个想要在产业互联网时代有所作为的玩家们来讲，放弃对于互联网的幻想，跳出互联网的条条框框，真正站在新的角度来寻找产业互联网的发展新方向，或许才是保证自身的发展可以进入到新阶段的关键所在。

如果对产业互联网的方向进行总结和定义的话，我更加愿意将其看成是一个虚实融合，数实融合的过程。

需要明确的是，所谓的虚实融合、数实融合，并不是以旧的产业为呈现形态的，而是以新的产业为呈现形态的。

只有产业互联网衍生出来了新的产业，并且这些新的产业能够满足用户的新需求，产业互联网的使命才算是真正完成。

否则的话，所谓的产业互联网，依然是和消费互联网一样，仅仅只是一个概念，而没有给产业本身带来任何的改变。

AI 让产业互联网的红利快速释放

仅仅只是以消费互联网的眼光来看待产业互联网，是无法真正理解和领会产业互联网的红利的。

曾经有人打过一个比喻，如果我们将消费互联网看成是一只蚂蚁的话，那么，产业互联网，则是一头大象。

如果仅仅只是以消费互联网的眼光来看待产业互联网的话，或许是无论如何都无法理解这么一个比喻的。

原因在于，无论我们怎么用消费互联网的眼光来看待，产业互联网都不会释放出如此巨大的发展红利的。

然而，当AI时代来临，特别是它开始对互联网，乃至传统产业开启一场全面地改造，我们是完全有理由相信产业互联网的红利可以达到这样一个体量的。

以百度为例，以往，我们仅仅只是以为百度AI仅仅只是会改变百度本身的搜素业务。

然而，等到百度在AI上的探索和实践变得深入和全面，时至今日，百度在AI上的应用，并不仅仅只是局限在了百度本身的搜索业务上，而且还落地到了工业、农业、交通、医疗等诸多的场景和行业之中。

如果说，体量上的增长，让我们在规模上看到了AI本身所释放出来的巨大的潜能的话，那么，百度AI对于这些产业本身的深度改造，才让百度可以在每一个行业和场景当中，找到一个又一个的金矿。

用一句话来形容的话，百度可以借助自身在AI上的沉淀和积累，可以把以往我们所有的行业全部重新做一遍。

当然，这里我们所提到的行业，同样也包含那样一个孕育与孵化了AI的互联网行业本身。

无独有偶。

除了百度之外，衍生出ChatGPT的OpenAI同样为我们展现出来了AI对于产业互联网的巨大红利。

前段时间，以文生视频为代表的Sora的风靡，以及OpenAI最新发布的机器人figure01，正是AI开始在不同的场景，不同的行业开始落地和应用，并且开始逐渐释放出来新的红利的具体体现。

可以预见的是，当OpenAI将AI应用到不同的行业，不同的场景之中，它将会释放出更大的红利。

如果对这样一个红利进行总结和定义的话，我们同样可以将它们划归到产业互联网的范畴里。

百度和OpenAI的例子，仅仅只是一个代表。

透过它们，我们可以看到的是，AI开始让产业互联网的红利逐渐地释放。

未来，随着以AI为代表的新技术对于互联网产业和传统产业的改造的深入，我们还将会看到更多的百度和OpenAI的出现。

当这些新的玩家们开始不断地释放出新的红利，我们或许会发现，以往我们所看到的消费互联网时代所释放出来的红利，仅仅只是一只蚂蚁，而产业互联网时代所释放出来的发展红利，或许才是一头真正的大象。

结语

当AI的浪潮开始不断地涌动，产业互联网的路径，正在变得清晰。

对于产业互联网来讲，AI是一剂催化剂。

有了AI ，人们可以对产业互联网有一个更加清晰而全面的认识。

对于产业互联网来讲，这是一次全新的出发。

自此，产业互联网，不再是消费互联网的代名词，而是成为了一个远比消费互联网要有想象力的全新的存在。

这个时候，人们才能放弃对于消费互联网的迷思与幻想，真正让产业互联网成为新的理想之地。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

有赞率先发力，SaaS驶入AI的大洋

自从去年的有赞11周年到现在，也才过去了不过几个月的时间，然而，有赞在AI上的布局已经渐入佳境。

从有赞创始人白鸦最近在得到里的分享上，可以看出，白鸦以及他所带领下的有赞对于AI的深刻理解。

可以肯定的是，未来，AI将会成为激活有赞的新因子，它将会像激活百度一样激活有赞。

然而，透过有赞的新变化，我更加想到的是，AI将会给SaaS行业带来怎样的改变。

从某种意义上来讲，认识到了这样一种改变，非但不仅可以为未来十年SaaS行业的发展，找到方向，甚至还能够看到AI给电商以及零售行业带来的深刻变革。

因此，白鸦带领有赞在AI上的探索和实践，并不仅仅只是在为有赞未来的发展探路，同样是在为业已陷入到死胡同的SaaS行业摸索。

当AI与SaaS找到了正确的结合姿势，并且真正能够给SaaS这样一个以B端为主导的行业带来新的变革，或许才能释放出新的红利，才能真正让商家和消费者享受到AI时代的来临带来的红利。

那么，AI究竟会如何改变SaaS行业呢？

在我看来，主要包括如下几个方面：

AI将重塑SaaS行业的角色

提及SaaS行业，人们首先想到的是，以服务商和品牌商家为代表的主角角色。

在很多时候，服务商更多地承担的是向品牌商家提供产品和服务的角色，而品牌商家则是通过服务商提供的产品和服务来为消费者提供产品和服务。

从本质上来看，SaaS行业业已形成的这样一种上下游的角色，更多地是一种互联网式的发展模式的延续，只不过这样一种模式深入到了B端行业而已。

以流量为主导的SaaS行业的结构，最终所导致的一个直接结果，便是服务商们为了争夺流量而打得头破血流。

以有赞、微盟为代表的SaaS双雄的征伐乱战，正是这样一种现象的直接体现。

说到底，在互联网的机制之下，SaaS行业依然是一个以流量为生命线的存在。

当流量见顶，这样一种机制，必然会开始走入到发展的死胡同里。

当AI时代来临，特别是当有赞开始在AI上开始探索，我们看到的是，一场有关SaaS行业的角色的重塑的开启。

在AI的机制和视野之下，品牌商家不再是被动的接受的角色，而是开始更多地承担起主动的角色。

同样地，以有赞为代表的服务商们，同样也不再是主动地提供产品和服务的角色，而是开始更多地去接受下游服务商反馈过来的信息。

当服务商和品牌商家在AI的机制之下，实现了一种全新的互动，SaaS行业的一种全新的运行机制，开始形成。

在这样一种全新的机制之下，以往SaaS行业的臃肿、效率低下等痛点和难题开始被消解，取而代之的是一种更加高效的运行机制。

一方面，服务商开始不断地借助AI对互联网时代数量繁杂的功能进行优化和整理，另外一方面，品牌商家们则开始用新的产品和服务来更加高效地实现建构起来新的运行机制。

这样一种运行机制，不仅给SaaS行业的发展，带来了新的契机，同样开始将它所服务的产业，带入到一个全新的发展阶段。

AI将改变SaaS行业的使命

回顾以往SaaS行业的发展，不难看出，它的一个最大的功能和目的，其实就是为了让品牌商家，更好地转化流量，更好地实现商家与消费者的对接，更好地实现商家效率的提升。

因此，如果对SaaS行业的终极使命进行总结和定义的话，它更多的是为了实现交易的达成。说到底，SaaS行业的终极目的依然是撮合和中介。

SaaS行业之所以会有这样一种使命，其实和互联网时代的来临以及它所衍生出来的电商行业的使命本身有着密切联系的。

正是由于电商的衍生和出现以及其所带来的流量的攀升，才让品牌商家们遭遇到了这样那样的痛点和难题。

当品牌商家们难以找到这些痛点和难题的解药的时候，SaaS服务商们便开始承担起来了这样的角色。

不可否认，在信息不对称的年代里，SaaS服务商们的确可以通过这样一种撮合和中介的方式，实现品牌商家和消费者之间的交易的达成。

然而，等到信息极大地丰富化，特别是当品牌商家的需求与SaaS服务商提供的服务之间产生越来越多的不对等的时候，仅仅只是以这样一种方式来实现彼此之间的对接开始面临越来越多的困境和难题。

透过有赞在AI上的探索，可以看出，SaaS行业的使命正在发生一次深刻的改变。

比如，有赞在AI的探索上，并不仅仅只是局限在司空见惯的广告语、营销方案的生成上，而是更多地站在更为底层的功能上。

简单地来讲，有赞不再仅仅只是提供一个创意，而是更多地提供一种结果。

显而易见的是，有赞探索出来的这样一种全新的方式，赋予了SaaS以新的使命，即，它的存在的价值和意义，并不仅仅只是为了撮合和中介，而是更多地为了改变行业的内在和本身。

有了这样一种改变，品牌商家们可以更加高效地运营，成本更低，效率更高。

有赞的探索，仅仅只是一个开始。

未来，随着AI在SaaS行业的落地和应用，开始展开。我们还将会看到有关SaaS的新的使命的衍生和出现。

说到底，AI给SaaS行业带来的深刻变革，更多地是数字化、智能化深度改变行业的开始。

当数字化、智能化时代来临，SaaS玩家们要承担的不再是获取和转化流量的使命，而是改变和重塑产业的使命。

对于SaaS行业来讲，这无疑是一次全新的出发。

当这样一个大幕开启，一场自下而上，从消费端返溯至产业端的新变革，将会开始。

在互联网时代尚未实现的产业端的改变，或许在AI时代有了改变的可能性。

AI将找到SaaS行业的新金矿

仅仅只是以流量为主导，仅仅只是以流量为终极追求的发展模式，业已走到了尽头。

特别是当互联网化、数字化逐渐成为一种标配的时候，仅仅只是以增量来寻找发展的可能性，开始遭遇到越来越多的困境和挑战。

我们看到的以阿里为代表的电商玩家们遭遇到的发展困境，我们看到的是以垄断为代表的恶性竞争的出现，无一不是这样一种现象的直接体现。

欲要改变这一点，必然需要跳出增量的陷阱，真正在存量时代找到新的金矿。

作为电商的衍生品，SaaS行业必然需要直面AI时代来临的新变革。

当有赞开始借助AI在SaaS行实现新的探索，我们看到的是，SaaS行业的新金矿的衍生和出现。

因此，如果我们要寻找AI时代的来临给SaaS行业带来的新改变的话，找到新的金矿，让SaaS行业的发展跳出以往以增量为主导的发展怪圈，或许才是值得我们去注意的另外一个方面。

拿有赞为例，它现在更多地关注的是建构于AI的机制之下的三种能力：第一种能力是copilot能力，第二种能力是agent能力，第三种能力是insight能力。

分析这三种能力，我们可以看出，有赞更多地将关注的焦点，开始聚焦在存量的商家本身，真正在这些商家本身的改变上来找到更多发展的可能性，而不再是像互联网时代那样通过寻找增量来获取新的发展机会。

透过有赞的实践，我们可以看出，AI真正给SaaS行业带来的另一改变，便是在存量时代找到新的增量。

而这些新的增量的产生，正是在AI深入与服务商、商家深度结合的基础上达成和实现的。

简单来讲，AI不仅会改变服务商，同样还会改变品牌商家。

可以肯定的是，有赞的探索，仅仅只是一个开始。

当SaaS服务商们通过激活存量的商家来找到了新的增量的时候，存量商家必然会把这样一种增量落地到下游的C端消费者以及上游的产业端。

当SaaS行业从这样一个切入点，找到了激活上下游存量的方式和方法的时候，它所带来的改变，以及它所释放出来的发展潜能，丝毫不比我们互联网时代的潜能少多少。

这是一座巨大的新金矿。

可以肯定的是，这样一座金矿，远比互联网时代富得多。

结语

当白鸦带领有赞在AI的探索上渐入佳境，更多地让我想到的是，AI将会给SaaS行业带来怎样的变革。

不得不说，有赞在AI上的探索打开了新的天窗。

然而，这样一个天窗，并不仅仅只是有赞本身，同样还在SaaS行业的身上有所呈现。

当AI+SaaS开始不断地发生化学反应，它所释放出来的发展潜能，或许远比以往我们所经历的互联网时代强大。

因为正是在这样一种化学反应之下，SaaS行业本身才有了新的改观，而不再只是一个局限在互联网天空下的存在。

至此，SaaS将驶入AI的新大洋。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

苹果，不再是苹果

这是一场深度而全面的变革，纵然是那些处于头部的科技企业，亦不例外。

当Facebook转身拥抱元宇宙，并且最终成为了Meta；

当小米投身到造车的行列里，成为了造车大家族的一员；

当阿里全面加持AI，并且用AI电商重新定义自己……

苹果，同样正在发生一场深刻的变革。

这一点，从苹果MR发布的那一刻，我们便可以看出一丝端倪。

当围绕着MR的生态搭建逐渐完善，特别是它开始形成一个类似手机的生态圈，我们完全有理由相信，未来的苹果，将不再是我们现在所看到的建立在手机之上的生态，而是成为了一个建构在全新「介质」之上的存在。

这个全新的「介质」，便是苹果MR。

当国内的手机制造厂商们，开始前仆后继地去投身到造车的行列里，特别是用造车来填补手机出货量下降带来的增长空白时。

苹果用自己的实际形容告诉我们，或许，造车并不是所有手机制造厂商的宿命。

除了造车，苹果，或许可以找到一条更加贴合自身实际的新路径。

之所以会有如此的判断，最为重要的原因，并不仅仅只是苹果新款MR本身，而是围绕着这款新产品，逐渐达成的内容生态。

据有关消息显示，美东时间1月16日，苹果公司宣布，在其首款混合现实（MR）头戴显示设备Vision Pro于2月2日发售之前，正式推出Vision Pro应用商店。

Vision OS应用商店，不仅可以提供专为利用Vision Pro功能而设计的应用，以及也提供iOS应用，这些iOS应用能够在Vision Pro设备上以2D模式运行。

据苹果公司此前公布的消息，Vision Pro应用商城中将包含超过100万款应用程序。

显而易见的是，苹果找到了替代手机的新物种，而这样一个新物种，或许，就是它一直都在布局的苹果MR。

可以预见的是，当苹果围绕着MR所建构起来的生态不断丰富和完善，它将会衍生出一个全新的苹果。

而这样一个苹果，所带来的想象力，或许要比现在的苹果还要富有想象力。

或许，这正是苹果对于造车不屑一顾的根本原因。

一

当手机的出货量开始下降，特别是由手机所提供的虚拟产品和服务，业已无法满足用户需求的时候，仅仅只是用手机来讲述故事，已经无法满足外界对于苹果的想象力。

于是，很多人开始想象着，苹果将会投身到造车的行列里，并且用造车来填补手机出货量下降带来的尴尬。

然而，当苹果围绕着MR开始不断地建构生态，不断地优化产品，我们完全有理由相信，一个全新的苹果，正在向我们走来。

我们都知道，手机是一个为人们提供虚拟的网络服务的存在。

移动互联网的兴起和成熟，和手机的普及，有着很大的关联。

正是因为如此，我们才看到了以苹果、三星、华为、小米为代表的手机制造厂商的崛起。

同样地，我们也看到了以阿里、腾讯、京东、拼多多为代表的「互联网+」商业范式的出现。

从本质上来看，手机所代表的硬件与互联网所代表的软件之间的同频共振，成就了彼此。

然而，当移动互联网开始普及，特别是当由此所衍生出来的商品和服务，越来越多地无法满足用户的需求，我们看到的是，一种全新的产业形态开始出现。

如果对这样一个全新的产业形态进行总结和定义的话，元宇宙，无疑是再恰当不过的了。

同移动互联网时代，仅仅只是将关注的焦点聚焦在虚拟世界不同，元宇宙真正建构的是，一个虚实结合的全新的世界。

在这样一个世界之中，以往，人们在互联网时代所遭遇到的痛点和难题，都会得到解决；以往，人们在互联网是到所衍生出来的商业，都将会得到改变。

我们看到的Facebook，之所以会如此坚决地投身到元宇宙的行业里，纵然是在亏损500亿美元的情况下，依然会坚定地投资，其中一个很重要的原因就在于此。

对于苹果来讲，其实，同样需要拥抱元宇宙这样一个全新的风口。

不过，同外界所期待的苹果投身到元宇宙的行列里不同，它，更多地是通过一种全新的方式投身到元宇宙的浪潮里。

而苹果MR，正是这样一个元宇宙时代的新产品。

二

如果手机业务真正将苹果推上了移动互联网时代科技企业的头部的话，那么，苹果MR，则有望将苹果再一次推上元宇宙时代科技企业的头部。

之所以会这样的判断，其中一个很重要的原因就在于，真正决定玩家们在元宇宙时代是否能够取胜的关键，并不仅仅只是我们所看到的元宇宙相关的智能硬件，而是在于围绕着这样一个智能硬件，真正打造的一个全新的内容生态圈，

当苹果开始推出Vision Pro应用商店，我们看到的是，一个围绕着MR的内容生态开始成熟和完善。

换句话说，纵然是在不借助苹果手机的情况下，用户们依然可以获得所需要的产品和服务，并且这样一种产品和服务，远比手机所提供的产品和服务还要优质。

当这样一种生态不断地完善，所谓的苹果MR，或许将会取代手机，成为人们在元宇宙时代的新设备。

无疑，苹果用自己的实际行动，为广大的手机制造厂商们提供了一种思考和看待未来的全新方式和方法。

所谓的造车，并不是手机玩家们真正可以解决手机出货量下降的唯一通路。

通过V/AR设备，为用户提供一种通向元宇宙场景的新设备，以此来填补手机出货量下降带来的空白，同样是一个不错的选择。

当越来越多的玩家们开始将手机的替代品转移到新型汽车的身上，当越来越多的玩家们开始无法找到落地和实践元宇宙的正确的方式和方法的时候。

苹果通过自身所建构起来的基于以硬件「MR」和软件「Vision Pro」全新的通路，则让我们看到了，另外一种不同于一般的手机制造厂商们的新路子。

三

对于元宇宙行业来讲，苹果的加入，同样是为它的未来发展，指明了方向。

提及元宇宙，我们首先想到的是，以往以资本为主导的发展模式。

无论是从国内市场上来看，还是从国外市场上来看，无一不是如此。

虽然元宇宙是未来的方向，甚至可以被称作下一个互联网，但是，如果仅仅只是停留在概念上，如果仅仅只是停留在资本投资的层面上，而没有真正让元宇宙与用户、商业建立起来联系。

那么，所谓的元宇宙，依然仅仅只是一个虚无缥缈的海市蜃楼。

苹果，则是让我们找到了元宇宙发展的正确的方向。

透过苹果，我们可以看出的是，它并不像一般意义上的元宇宙玩家，仅仅只是做硬件，而是更多地在寻找商业应用与硬件之间的联系，通过软件和硬件的融合和联通来达成一种全新的商业状态。

在苹果的体系之下，所谓的元宇宙，并不是一个简单意义上的概念，而是一个可以和用户、商业建立起联系的看得见、摸得着的存在。

对于那些一直苦苦寻觅突破元宇宙的发展瓶颈的玩家们来讲，苹果的路径，无疑为他们提供了一个全新的思考范式。

找到一种软件和硬件深度结合的发展新路子，而非仅仅只是将元宇宙局限在某个框架之中，才是真正可以将元宇宙落地的关键所在。

然而，我们同样要看到的是，元宇宙，其实是一个相当烧钱的行业。

如果没有苹果强大的财力作为支撑，那么，它是无法将元宇宙进行落地和实现的。

这一点，我们可以从Meta在布局元宇宙的时候，亏损500亿美元，依然还在坚守元宇宙，看出一丝端倪。

对于元宇宙的玩家们来讲，找到平衡元宇宙的「烧钱」与元宇宙的「生钱」之间的方式和方法，或许，才是决定它可以在元宇宙的道路上走多远的关键所在。

苹果之所以会如此笃定地在元宇宙上坚守，其中一个很重要的原因在于，它看到了实现两者之间的平衡的正确方式和方法。

这，不仅对于元宇宙的玩家们有一定的借鉴意义，纵然是对于那些和苹果一样的手机制造厂商们来讲，同样是有一定的借鉴意义的。

当苹果开始在元宇宙上持续发力，特别是它找到了解决硬件和软件之间联通的痛点和难题的方式和方法，那么，苹果将彻底摆脱对于手机的依赖，真正进入到一个全新的发展阶段。

从这个角度来看，苹果MR的问世，具有不亚于乔布斯打造出苹果手机一样的现实意义。

结语

当越来越多的玩家们开始投身到造车的行列里，并以此来填补手机出货量下降带来的增长空白。

我们看到的是，苹果固执地背过身去。

它，开始通过那个并不被外界看好的苹果MR，来寻找苹果手机的接棒者。

当苹果MR不断的完善，特别是当围绕着它的内容生态开始变得丰富而多元，苹果并不被外界看好的布局，正在展现出越来越多的新想象力。

可以预见的是，当苹果MR开始取代手机成为它的新引擎，苹果将不再是苹果。

它，不仅让广大的手机制造厂商们，看到了造车之外的新红利，同样为业已进入到洗牌期的元宇宙行业，指明了方向。

当苹果打造了一个基于MR的全新生态，当苹果找到了打开下一代互联网大门的钥匙，苹果将不再是苹果。

它，成为了元宇宙时代的「普罗米修斯」，它，盗取了元宇宙的「火种」，并点燃了一个远比移动互联网时代还要热烈的新世代。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

从白鸦的分享里，洞见AI、个人与Saas的命运交响曲

从 ChatGPT到文生图的 Stable Diffusion，再到文生视频的 Sora ，每次大语言模型的迭代，以及由此衍生的新产品，都让各行各业的企业主、从业者们，感到无所适从。

• 普通人可以借助AI的力量“逆天改命”吗？

• 10多年的从业经验，是否会变得一文不值？

• 如果想乘上AI的风口，又该如何构建企业的核心竞争力;

• AI到底是赋能企业的工具，还是击穿已有盈利模式的不可抗拒的外力;

• 哪些行业有潜在的机会... ....

所有的这一切，很难找到清晰的答案，理由也很简单，我身边的从业者，要么懂技术的不懂经营，懂经营的又分为对AI抗拒或用AI提升人效的简单粗暴阶段，这种为了AI而强行AI的做法，或许也在我的潜意识里，构成了人与AI对抗的宿命论。

在一个忙碌的周四，我看到好友分享的有赞CEO白鸦与得到快刀青衣，围绕“AI将如何改变产品体验”的直播课，带着焦虑的心态，果断预约了直播。

在接近两小时的分享里，我发现很多困扰着我的问题，都有被提及。同时，AI所能做的，远比我狭隘的想象要多得多。

对，它的确能够取代掉企业中从事机械性工作的从业者，但同时它也给出了更多的可能性，让人们可以有更多的精力去聚焦于业务或企业发展中，应该真正值得投精力去“刻意练习”的部分。

就像白鸦在分享中谈及有赞做Saas产品时讲到的克制，如果为了“讨好”一个客户上一个对其他客户，不具有普适性的功能，那就意味着为了服务好5%的人，骚扰到95%的客户。

但你说5%的客户的需求，真的不值得被看到吗？

倒也不是，只是说，在AI来临的前夜，面对客户的小众需求，企业往往会陷入，人们面对那道经典的伦理题，“铁轨上一侧绑着1个人，一侧绑着10个人，火车来了，如果只能二选一的话，你该怎么选？”时的困惑，从而选择拯救更多人。

而在这次白鸦的分享中，我似乎看到，AI与有赞已有的自动化能力加持后，在面对这道选多还是选少的问题时，白鸦极有可能是选择通过AI的介入，让客户“自助式”从困境中解绑。

而事实上，有赞现有的自动化功能，是可以实现帮助用户解决经营中所遇到的大多数问题的，就像白鸦说的，产品自动化这事有赞早就在做了，而AI的出现，以及结合客户语义进行意图的深度解读，放大了产品自动化的效果。

举个不恰当的例子，就好像小学生没完成作业，老师惩罚他擦黑板，擦黑板是指令和动作，但不是整件事情的目的，而商家也一样，提升业绩是目的，但很多时候，往往在追求业绩时，放大了无效的经营动作，而忽视了增长最核心要抓的部分，而AI与Saas的结合可以更好的对经营进行纠偏。

白鸦在后面的直播里，又说了一些很专业的术语。

作为一个Saas门外汉，粗浅的理解就是，如果有赞Saas现有的微商城、导购助手等等加起来上万个功是赋能商家的“全家桶”（产品界面分为左右两部分，左边为传统GUI式导航菜单，右边为CUI智能助手），那大多数用户（95%）的需求，在产品界面左边的GUI里就能解决，而接下来那5%的用户，以后可以通过右侧CUI智能助手，与更智能的AI对话，自动化解决问题，比如给自己加个功能的“自助式”服务。

以前不是不能实现自动化运行功能这件事，最大痛点是能理解用户说出来指令，但不能洞察用户说出来的需求是否是用户真正需要做的，以及这样做了，是否能达到用户经营预期。

最理想的样子是什么？

就像白鸦举例的，可能以后用户会看到经营周报、月报，如果觉得复购率低了，AI会给出A、B、C、D几个选项，直接把“如何提升复购率到XX%”的答案抛给客户，客户直接挑方案就行了。

我不知道有赞的商家看到这种场景是怎样的一种感受，反正作为旁观者，这种“言出即行”的科幻感让我觉得分外震撼。

在白鸦后续的直播里，我也看到一些他对AI与Saas与企业主与个人命运之间的思考，有非常多的内容可以为从业者、企业主乃至个人答疑解惑。

所以，我在这做了一条笔记。

01 AI 打破普通人和SaaS企业、客户的成长魔咒

直播中白鸦分享了自己个人的一个经历：

他在美国念书没有经过系统性商业训练的孩子，萌生了“宠物智能项圈”的想法后，借助AI一步步从想法，到不断的调整给AI提问的语料，再到精准的锁定市场调研答案，形成初步的商业策划书，根据白鸦的建议，对商业策划书进行场景价值、产品设计等一系列细节进行完善的故事。

我的感触是，AI可以帮助不同从业背景的人，抓住脑海中每一个一闪而过的灵感，并在灵感的落地过程中，提供更多的工具、数据等等的资源。

人们常说的“别用你的爱好去挑战别人的职业”，那在AI下，是否普通人的爱好，也可以在变成自己事业的路上，更加畅通无阻了呢？

与个人事业切换赛道，要承担过往十几年从业经历“沉没成本”的宿命类似，SaaS在不断叠加功能，让系统更加强大时，也将付出易用性更差的代价，用户体验性下降。

因为相比to C产品只要提供一个核心功能或者解决一个核心需求， SaaS 则需要给用户交付一个作业流程，要帮助用户在这个场景任务下产生结果，所以它需要形成小闭环。

完成小闭环之后，再在外围增加其他功能，形成中闭环。

时间越久，SaaS的产品功能就会越来越多，其中 90%的功能都不是核心闭环的功能，但如果不做，5%的用户就没法完成工作，因为公司内部是一整套作业流程，如果没有这些功能，作业流程就会卡住，工作就无法完成。

必须要为 5%的用户不断地加功能，每加一个都在骚扰 95%的用户。

而功能越多，导航页面就会不够用，页面维护成本太高、用户操作很繁琐。

而借助AI，SaaS公司将打破“更多功能”与“体验下降”的宿命。

以有赞为例，在产品设计思路上，采取了GUI+CUI的方式，将产品界面分为两部分：左边是传统 GUI 式导航菜单，帮助用户快速找到常用功能；右边是 CUI 智能助手，通过对话和自动化执行解决用户问题。

白鸦举了有赞微商城的例子，从上线到现在，这个产品已经有6000 个基础功能，加上第三方应用提供的功能，加起来有15000 个功能，就像一个武器库，几乎可以解决用户的所有问题。

15000个功能如何划分？

有赞是这么解决的：

左边的 GUI 解决常见问题，例如80%的用户常用的1000个功能，特定用户常用的1000个功能……放在左边的导航地图上。

右边的 CUI 则是包含了所有功能加上自动化执行：剩下的功能，用户可以直接向 AI 智能助手提问，告诉它自己想要做什么，智能助手会告诉用户可以怎么做，并帮助用户直接执行。

这样的设计，就不用再担心产品过于庞大。

现在无论用户提出什么功能需求，都可以放心大胆的去为用户实现。

因为当用户需要某个功能时，他们只需说出来，这个功能就会被唤起，甚至会自动执行，而不会对其他用户造成干扰。

更加关键的是，在与AI的协作下，SaaS企业过往服务客户的实践积累，将以最优解的形式，批量复用在更多客户身上，而以往能够享受到复用的，更多是案例和实践经验，而不是冷冰冰的产品。

02 AI让市场参与者的能力变强了，而不是让市场变大了

在谈及AI对哪些领域机会比较大时，白鸦在正式回答前，先对AI的浪潮和上一波移动互联网的风口的区别做出了总结。

他认为，两者改变行业的性质非常不一样。

他说，当年PC互联网的时候，人们都是在一个固定的环境下，对着一个固定的屏幕在做操作，固定的环境和固定的屏幕限制了活跃的网民数量，但在伴随着智能手机普及而来的移动互联网浪潮下，人们可以拿着手机到处跑，随时随地完成任务，手机逐渐变成了人的一个“器官”。

所以，移动互联网是才是真正意义上的迎来了整个科技行业或者叫互联网行业的大爆发。

以中国为例，从PC时代的2亿多网民，发展到现在的14亿网民，同时，全球的网民数量好像也是翻了7倍多，在用户时长上也在增长，PC时代哪有人讨论用户时长问题啊，现在中国网民一天的用户时长快7个小时了，什么意思，除了上班睡觉，就是在刷手机，所以是用户时长和用户数量的爆发。

用户时长X用户数量，是互联网里真正创造机会和资源的由来，但这轮AI的机会并不是来自于用户时长和用户数量。

因为二者在移动互联网时代就已经见顶了，AI所能提供的是，更多的创意供给、更自动化更高效的作业方式，让技术含量不高的重复性的劳动可以由机器更准确的完成，让创意的供给变得越来越多，AI并不是让用户时长和市场变大，是让能力变强，与移动互联网是两个不一样的概念。

关于AI会在哪些领域和行业带去更大机会，白鸦认为，短期能带来直接变化的是To B类型的企业。

比如挖煤，以前探矿需要依靠工人下矿，现在直接用机器，装上20个摄像头，就可以完成了，图像分析极准，甚至连整个挖煤的过程，都直接AI化了，而在To C上，游戏可能是会最快发生变化的行业。

白鸦说，未来每个人有一个或N个数字化助理。

因为某种程度上，今天Google、百度就扮演着这样的个人助理形象，比如人们有搞不清的问题回去“百度一下”，AI的数字化助理，只不过是从某种程度上的升级。

白鸦也谈到了AI对同样是To C行业的手机产品以及背后厂商的影响。

苹果、谷歌都身处AI变革的第一梯队，虽然很多人对苹果存疑，但苹果在软硬件，如卫星服务、VR眼镜、手机上都占据着优势，而手机的未来肯定不是拼摄像头像素了，大家都在做的时候，证明这一类已经没有什么可打的了，因此，下一个时代手机还是在拼智能化。

可能再往下一代，拿起手机跟智能助手说“帮我买一张明天从杭州去北京的票”，不需要其他操作，手机就直接搞定了，所以我觉得苹果和手机的智能化肯定会存在的。

在聊到关注的手机品牌上，白鸦说，好多人低估或者说忽略了一个品牌就是荣耀，荣耀在智能化这件事情已经走了很远。

目前荣耀依然保持着很大的产品研发团队，并且在过去很长一段时间，尤其是2023年很大的精力就放在让荣耀手机智能化上，现在的荣耀手机，是双频率最好的，在智能化上，智能助手的能力已经非常好了。

03 在AI的世界里，少数派才能成为多数派

从直播中，白鸦倒是解开了我的一个疑惑，那就是在做企服SaaS竞争这么激烈的赛道里，有赞怎么能做到头部，又怎么能保持不掉队的。

很多时候，机会是众生平等的，甚至可能大家服务的客户都是类似的，但企业和管理者如何取舍、如何分出轻重缓急，往往决定了事情的走向。

甚至很多时候，企业要笃定自身的传统，做行业中不盲从的少数派，从而成为众多企业客户心目中，服务可信赖中的多数派。

最触动我的是白鸦提到，当其他企业都一股脑扎进AIGC给客户生产海报、营销文案的当下，AIGC在有赞自身业务的AI进程里，却排在最次位。

这样的排序，不是客户不需要，但更重要的是，能做这件事的，都烂大街了，有赞完全可以等投身于AIGC中的众多厂商，几经竞争后，直接选择把最优解的厂家的服务嵌入到有赞的服务中即可，无论是阿里云、腾讯云还是百度，只要对方提供的能力可插拔即用就行了（当时觉得怎么还有点田忌赛马，有赞择优录取的意思呢）。

在将AIGC生成创意的能力排在有赞优先级末位的同时，优先级靠前的三种能力：

第一是Copilot，助手能力。它能够帮助客户更高效地使用产品，更好地使用的产品。

第二是Agent，自动化的能力。自动化的发报告，自动化的预警，自动化的去完成很多事情。

第三是Insight，洞察建议能力。它能够总结周报，告诉你做得好不好，给你建议，你可以怎么改善。

有赞的这种做少数派的特立独行，在白鸦讲述有赞AI设计的6个原则中，也可以看到一些影子。

比如在做AI设计时，有赞控制模型的使用量，不在所有地方都使用模型。要给用户交付确定性的、好用的、有用的结果，而不是创意。大模型只应用于输入和输出环节。

其次，则是在人机交互时，回到纯文本逻辑。开发 AI 产品，要忘掉GUI的图形用户界面，在思考的底层逻辑上，要先确保底层逻辑能通过纯文本上说清楚。

另外，能让用户选择的，就不要让用户录入。

录入是一个复杂的过程，当能够询问用户是或否时，就给出是或否的选项，而不是让用户打字；

如果能让用户点头或摇头，就尽量让他们点头或摇头；

如果不能让用户点头或摇头，就让他们选择默认选项，并且默认选项不能超过四个；

如果既不能让用户点头摇头，也不能让他们选择 ABCD，那就让他们填空。

实在不能填空了，再让用户输入。

同时，要尽早给用户答案，然后再说其他的。

尤其是在服务B端客户是，如果像GPT面对C端一样，每次回答用户，还要重复一下问题，然后给出一套逻辑，最后才给出答案，一定会非常考验用户耐心。

所以有赞AI的第四个原则就是尽早给出答案，再说其他的。

有赞AI在最终给交付给用户的将是结果，而不是创意。

AIGC 主要提供创意供给，用户需要在大量创意中进行选择和修改，最终才能获得可用的结果。

但SaaS 产品需要给用户提供确定性的结果，而不仅仅是创意。

在内容行业等领域，创意的供给是有价值的，但在 SaaS 或企业级应用中，用户更需要正确的结果。

最后，让人类来按下“回车”键。决策不只是“客观”就够了，潜意识、情绪、偏见里面固然有不客观，但是也有梦想、喜欢、爱，有了这些才是完美的决策。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

美团被逼到了角落

当那仅剩不多的流量红利被消耗殆尽，曾经诸多以流量为主导的玩家们，开始陷入到新的困境和迷茫之中。

它们在当下市场之中的存在感越来越低，

它们原有的市场份额不断地被挤兑和瓜分，

它们在探索新业务的道路上同样也不平坦。

如果一定要找到它们之中的突出代表的话，美团，无疑是最值得我们去关注的那一个。

我们都知道，美团崛起于那个流量和资本红利都相当丰沛的移动互联网时代。

在那个时代，美团曾经和滴滴、字节跳动一起被称作「TMD」，成为了新生代互联网玩家们的代表。

无论是在融资的道路上，还是在流量的获取上，抑或是在自身新业务的拓展上，美团都取得了傲人的成绩。

可以说，美团已经不再是一家简单意义上的外卖平台，而是成为了一个涵盖了人们生活方方面面的商业生态系统。

然而，当资本和流量的红利不再，特别是当以规模和效率为主导的商业模式陷入到发展的困境之中，美团开始面临新的困境和难题。

无论是新业务拓展上的不见起色，还是新技术探索上失焦，抑或是传统优势业务的被蚕食和瓜分，美团都开始面临着以往它未曾遭遇过的困境和难题。

曾经在战场上一往无前，所向披靡的美团，开始变得绵软无力，逐渐被逼退了角落里。

如果美团无法找到破解这些困境和难题的正确方式和方法，而仅仅只是延续以往的发展方式，非但无法保持它在移动互联网时代创造的成果，甚至还将会错失新一轮商业变革的机会，成为一个被后互联网时代的新商业所抛弃的对象。

流量增长进入瓶颈，美团陷入流量困境

回顾美团的发展，可以非常明显地看出，它和流量之间有着天然且密切的联系。

可以说，美团的发展史，就是一部流量的增长史。

无论是C端消费者的流量聚集，抑或是B端商户的流量增长，乃至是其平台上上的骑手的流量攀升，几乎都是美团对于流量极端依赖的具体体现。

正是这些流量，才让美团成为了一个大型的流量平台和中心。

当流量增量尚且存在的年代里，美团的确可以通过流量的增长来获得发展，以此来为资本市场讲述一个美丽的故事。

然而，等到流量的增长陷入瓶颈，美团的发展，便开始陷入到新一轮的困境之中。

原因在于，美团的增长是建立在流量的不断增长和规模的不断拓展基础之上的。

美团欲要发展，欲要实现新的盈利，必然需要用新的流量增量来填补，只有这样，美团才能讲述出新的故事。

无论是美团的烧钱补贴，还是美团不断地拓展自身的业务边界——做社区团购、做打车、做即时零售，无一不是建构在这样一种发展模式之上的。

然而，真实情况，却并不乐观。

无论是从C端的流量上看，还是从B端商家的流量上看，抑或是从骑手的流量上来看，美团获得新增量的成本越来越大。

以流量的增长为主导的发展模式，开始陷入到越来越多的困境之中。

虽然美团通过尝试新的玩法来获取新的流量，但是，想要让美团像以往那样轻而易举地获得大规模的流量，开始面临越来越多的困难。

于是，美团开始陷入到了流量困境之中。

我们看到的美团尝试直播的失利，我们所看到的美团在社区团购上的失利，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以肯定的是，如果美团依然执著于流量主导的发展模式，而没有找到跳出流量的陷阱正确的方式和方法，那么，等到流量的红利，被彻底消耗殆尽，美团的神奇，或许将会彻底消失不再。

新技术面临失焦，美团陷入互联网魔咒

当互联网技术开始成为一种基础设施，特别是当数字科技开始风靡，越来越多的互联网玩家，开始将关注的焦点聚焦于此，并且用它来找到破解互联网行业困境和难题的方式和方法。

时至今日，越来越多的数字技术，开始与产业结合，实现产业的转型和升级。

说到底，数字科技，还是要与产业结合，赋能产业的发展，才能走得长远。

美团虽然也看到了数字科技给互联网行业带来的新增长动能，并且开始早早地投身到了数字科技的浪潮里。

但是，美团对于数字科技的关注，更多地聚焦在了如何提升骑手的配送效率，如何快速地达成撮合和对接上，而没有将关注的焦点聚焦在如何去改造行业，以此来实现更多新的发展上。

于是，我们才看到了「外卖骑手困在数字化的系统」里这样的事件的发生。

从本质上来看，美团在看待数字科技为代表的新技术的问题上是失焦的。

它仅仅只是将新技术，特别是数字化的技术，看成是一种延续以往互联网模式的方式和方法；

它仅仅只是将新技术，特别是数字化的技术，看成是一种为传统模式续命的方式和方法；

它不是将新技术，特别是数字化的技术，看成是寻求自我与产业、行业深度融合的方式和方

最终，虽然美团看到了数字科技的大方向，却没有找到数字科技落地和应用的「正确姿势」，同样也失去了用数字科技来弥补互联网缺憾和短板的机会。

当美团开始用新技术来为传统的互联网模式续命，而没有真正去用新技术来实现一场自我革命，以此来填补它在互联网时代发展的空白和短板，那么，美团无疑将会陷入到互联网的魔咒之中。

尽管从表面上来看，美团实现了自身向「零售+科技」的转型和升级，但是，从本质上来看，美团依然在延续以往的「 Food + Platform」的模式。

在平台和中心模式依然陷入到死胡同的今天，美团只能用数字科技来证明「 Food + Platform」模式的落幕，而无法用数字科技来实现自身向「零售+科技」模式的转型。

显而易见的是，美团在探索新技术的道路上已经失焦，陷入到了用数字科技为互联网模式续命的魔咒之中。

新老对手夹击，美团面临腹背受敌

观察当下的互联网行业，我们可以非常明显地看出，看似业已被分割完成的市场，实际上正在面临一次新的洗牌。

这一点，我们不仅可以从以拼多多、字节跳动为代表的新生代玩家们的崛起上看出一丝端倪，而且还可以从以阿里、京东为代表的传统玩家们的没落上窥探到些许影子。

对于美团来讲，同样如此。

从表面上看，美团在外卖领域是一家独大的。

观察现在的市场，我们尚且无法找到一个可以与之相抗衡的对手。

但是，如果仅仅只是因为如此，我们就断定美团在外卖市场的地位，业已无法撼动，未免有些太过乐观了。

事实上，同美团的地位无法撼动不同，它，正在面临着一场全新的腹背受敌式的新危机。

以饿了么为代表的传统对手，对于美团不断发起的挑战，自然是不必说的。

以淘宝、拼多多为代表的玩家们，对于美团发起的以社区团购为代表的挑战，同样让美团在拓展新业务的问题上面临着新的变数。

另外，当抖音这样一个新的流量巨头开始投身到外卖领域里，特别是它以一种全新的方式加入到外卖领域里，它对于美团的挑战，或许才是致命的。

同美团用烧钱和补贴的方式来培养用户的购买习惯不同，抖音先是培养用户的习惯，然后再去做外卖。

很显然，这种方式，要比美团获取流量的方式，成本更低，效果更好。

可以肯定的是，如果美团无法保证与传统老对手竞争的胜利，再加入了抖音这样一个强劲竞争对手的大背景下，美团势必会面临新的腹背受敌的局面。

对于美团来讲，如何破解新老对手的夹击，如何保证它的传统优势不被瓜分和切割，或许才是它最应该去思考的重要问题。

如果美团无法像阿里一样找到从最本质、最底层处解决自身发展痛点和难题的正确的方式和方法，而仅仅只是延续以往的发展模式，那么，它势必会失去外卖领域头把交椅的优势地位。

对于美团来讲，它不仅会失去原来在外卖市场上业已建立起来的优势，而且还会在探索新业务的问题上面临新的挑战。

这个时候，对于美团来讲，它失去的，或许并不仅仅只有原来的自己，甚至还有一个全新的时代。

结语

当互联网行业开启一场新的洗牌，以往看似确定的市场格局，开始一点一点地被打破。

这一点，同样体现在美团的身上。

从以往的一往无前，到现在的沉寂没落，美团开始被逼退到了角落里。

对于美团来讲，对于流量的过度依赖，对于互联网的过度依赖，对于平台模式的过过度依赖，才是导致它走到今天的根本原因所在。

当美团被逼退到了角落，或许，它需要的，并不仅仅只是局限于表层的「药膏涂抹」，而是需要一场深度到底层的「伤筋动骨」式改革。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

俞永福离开了，抖音收购饿了么还远吗？

当曾经被看成是「阿里太子」的俞永福下课，外界对于抖音收购饿了么的猜测变得更加笃定。

尽管这样一种说法并未得到阿里方面的肯定，但是，随着俞永福的离开，以饿了么为代表的阿里本地生活的变动和调整，必然将会开始上演。

无论是阿里本地生活体系下的分支业务继续整合，还是阿里生态下的业务与本地生活的不断赋能。

一场变局，终将上演。

不过，有一点可以确定的是，无论是基于阿里本地生活本身的整合，还是基于阿里大生态下的整合，似乎都无法从根本上解决当下以饿了么为代表的阿里本地生活业务方面的困局。

跳出阿里现有的视角，以更大的维度来寻找阿里本地生活的破局之法，似乎成为了一种政治正确。

正是在这样一种情况下，我们才看到了有关抖音收购饿了么的传言不胫而走，并且还有一股即将成真的味道。

虽然阿里方面经历了很多次的否认，但是，这并不影响外界对于抖音收购饿了么的猜想。

越是辟谣，外界对于抖音收购饿了么的揣测就越多。

找到这样一种猜想背后的原因和逻辑，或许才能让我们知道外界缘何会对抖音收购饿了么如此地笃定，我们也能明白本地生活市场的一场大战缘何会必然开启。

一

事实上，阿里对于本地生活的布局从PC互联网时代就已经开始了。

那个时候，阿里本地生活还被叫做是口碑网。

此后，虽然阿里方面经历了多次调整，但是，却丝毫没有影响到阿里本地生活在阿里整个大的生态体系下的地位。

无论是将饿了么、高德等诸多的新元素加入到阿里本地生活，还是俞永福担当其阿里本地生活的掌门人的角色，我们都可以看出，阿里方面对于本地生活的无比重视。

然而，一味地重视，而并未找到本地生活的正确发展逻辑，纵然是再好的一副牌，同样会有打烂的危险。

当美团将饿了么逼退到了角落里，特别是当抖音开始投身到本地生活的赛道上，阿里在这一领域的存在感，越来越低。

当阿里开始将资产变现，特别是当那些无法给业务增长带来正向作用的业务重新调整，对于本地生活的改变，自然成为了一种必然。

与此同时，抖音在本地生活的布局上开始变得咄咄逼人，特别是它开始借助自身在短视频、直播上的流量不断地为本地生活业务注入新的流量，并且开始牵着美团的鼻子走之后。

抖音在本地生活赛道上的野心，变得昭然若揭。

可以说，现在的抖音，业已站在了美团的对立面，一场与美团在本地生活的大战，即将拉开战幕。

对于阿里来讲，如果能够在此时将本地生活的业务打折出售给抖音，不仅可以卖上一个好价钱，而且还可以一血饿了么与美团战役上的耻辱。

正是在这样一种大背景下，我们才看到了外界对于抖音收购饿了么的猜想，开始上演。

二

如果说，阿里在本地生活上的节节败退以及抖音在本地生活上的咄咄逼人，才让外界对于其收购饿了么浮想联翩的话，那么，阿里本身的流量与饿了么本身无法实现完美的融合，才是导致外界对于它将会出售饿了么产生无限猜想的根本原因所在。

没错，阿里方面的确有着庞大的流量。但是，阿里绝大部分的流量是建立在其电商业务的基础之上的。

这一流量群体，其实是和本地生活的流量群体之间存在着巨大的差异的。

首先，阿里的这一流量体更多地是建立在无地域差别的大一统的电商平台基础之上的。

即，这些用户流量分布在不同的城市，不同的地区，他们仅仅只是在阿里巴巴的电商业务上产生过交易，并且他们的这样一种交易并不是像本地生活这样高频。

如果阿里将这些流量供应到本地生活的体系之下的话，势必无法实现其与本地生活所提供的服务之间的完美对接。

于是，阿里本地生活的流量困境，依然没有得到根本性地解决。

其次，阿里本地生活体系之下的流量没有实现完全的协同，才最终导致了它无法达到1+1＞2的效果。

没错，我们的确是看到了阿里为了发展本地生活将诸多的流量体系，全部都纳入到了阿里本地生活的旗下。

无论是饿了么也好，还是高德也罢，无一不是如此。

然而，虽然从规模上来看，阿里本地生活业务体系，的确有着很大的体量，但是，仅仅只是有规模上的优势，而没有实现它们之间的协同和配合。

那么，纵然是再大的流量规模，对于阿里本地生活来讲，只不过是一个数字而已。

再次，流量中心的转移，同样让阿里巴巴的流量，难以为本地生活来持续不断地供血。

我们都知道，一场流量中心的转移，正在上演着。

如果对这样一种流量迁移进行总结和定义的话，以图文为主导的媒介向以短视频、直播为代表的媒介的转移，无疑是一个主要方面。

我们看到的以抖音、快手为代表的短视频平台的崛起，

我们看到的美团对于直播、短视频的布局，

我们看到的腾讯方面对于视频号的持续发力，无一不是这样一种现象的直接体现。

事实证明，本地生活业务与短视频、直播可以短时间内产生化学反应，并且可以将持续不断地为本地生活业务输送源源不断的的流量。

抖音在本地生活业务上的强劲表现，正是这样一种现象的直接证明。

对于阿里来讲，如何把握好短视频时代到来所释放出来的流量红利，或许才是保证它可以在本地生活业务上，实现快速突破的关键所在。

在短视频行业的市场格局业已确定的情况下，阿里亲自下场去做短视频平台，开始变得越来越不现实。

通过与抖音的合作，无疑可以快速解决这样一个痛点和难题。

可以说，通过抖音收购饿了么，阿里可以短时间内解决自身生态下的流量与本地生活的流量不匹配的痛点和难题，从而弥补自身在短视频时代缺位的尴尬。

正是因为如此，外界才会对抖音收购饿了么会如此笃定。

最后，不得不说，俞永福最近几年在阿里本地生活上的表现的确是可圈可点的。

可以说，他以一己之力撑起了饿了么节节败退的不利局面。

尽管如此，俞永福依然没有从根本上解决阿里本地生活本身的痛点和难题。

从本质上来看，这依然是流量在作祟。

对于阿里来讲，通过与抖音的合作，弥补阿里本地生活在流量上的短板，无疑是一个绝佳选择。

于是，我们不禁会问，俞永福离开了，抖音收购饿了么还远吗？

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。

当蔡崇信、吴泳铭拿俞永福「开刀」

如果说，抖音的加入让美团在本地生活领域，又多了一个对手的话，那么，阿里对于本地生活的执念，则注定了在这样一个领域里，必然会一场恶战亟待上演。

这一次，曾经被无数次称为「阿里太子」的俞永福的退场，无疑正是这样一种现象的直接证明。

可以肯定的是，未来，本地生活，依然是阿里必然会重注的棋子。

事实上，阿里对于本地生活的关注，从PC互联网时代就已经开始了，那个时候的本地生活还叫「口碑网」。

当移动互联网时代来临，特别是当以美团、饿了么为代表的新玩家们的崛起，阿里在本地生活的存在感愈发降低，直到被挤兑到了行业的边缘。

然而，这并未浇灭阿里对于本地生活的幻想，通过资本运作的方式，阿里通过高德、饿了么继续展示着其在本地生活赛道上的存在。

当张勇下课，以蔡崇信、吴泳铭为代表的阿里元老们开始重新执掌阿里，本地生活再一次被重视了起来。

因此，当二人对阿里巴巴开启一场全新的改变，本地生活，依然是一个不可被忽略的重要领域。

可以肯定是，经历了PC互联网和移动互联网时代之后，阿里对于本地生活依然会死守不放。

当抖音、美团开始在本地生活的赛道上的战火一触即发的时刻，阿里对于本地生活的加码，无疑将会再度点燃起新的战火。

未来的一个时期，阿里、字节、美团将会在本地生活领域开启一场新战役。

一

事实上，本地生活之于互联网的意义，更加简单和纯粹。

原因在于，从互联网诞生的第一天开始，它就是为了满足某个区域里的人的需求。

阿里旗下的口碑网，正是在这样一个大背景下诞生的。

不过，说到底，阿里之所以会持续不断地重注本地生活，其中一个很重要的原因在于，本地生活背后有着庞大的流量群体。

这一流量群体，非但消费力庞大，并且它的粘性也是非常高的。

正是因为如此，我们才看到了阿里、字节和美团在本地生活上的殊途同归。

当流量的红利不再，特别是当互联网开始沦为基础设施，本地生活作为一种标配，自然成为了互联网玩家们拉近与流量的距离，让流量更好地变现的重要突破口。

抖音之所以会切入到本地生活的赛道，其中一个很重要的原因在于，它业已在本地同城生活上，累积了庞大的流量。

从某种意义上来讲，本地生活，业已成为了抖音一个重要的流量变现渠道。

至于美团，同样如此。

同阿里、字节本身有跨越了空间的综合流量群体不同，美团本身就是一个基于地理位置而衍生出来的应用。

可以说，本地生活，是美团核心业务之中的「核心」。

只不过，美团切入到本地生活的赛道上，是通过传统意义上的基于地理labs的推荐罢了。

当短视频时代来临，特别是当流量的重心开始从传统的媒介迁移到以短视频、直播为代表的新媒介上，美团这样一种基于地理位置的推荐模式开始遭遇到了越来越多的挑战。

对于阿里来讲，它对于本地生活的执著，更多地是将本地生活看成是打造自我完整生态闭环的一部分。

通过本地生活，阿里可以将它的生态体系之下的流量实现最大程度地变现，让它的流量可以得到最大限度地留存。

从这样一个角度来看，阿里对于本地生活的执念，更多地是想要借助它来维持现有的流量体系，让它本身的流量可以得到最大限度地留存，从而抵挡以字节、美团为代表的竞争对手的冲击。

二

如果说，阿里对于本地生活的执念源自于流量本身的话，那么，本地生活开始在互联网返璞归真方面发挥着愈发重要的功能和作用，才是它持续不断重注本地生活的另外一个原因所在。

我们都知道，当互联网的发展进入到深水区，特别是当互联网的竞争开始进入到纵向深度上的竞争周期里，真正考验互联网玩家们的，不再是规模和效率上的绝对优势，而是开始考验它们在产业纵深上的特长和优势。

以即时零售为代表的一系列的新物种的诞生和出现，无一不是这样一种现象的直接体现。

可以说，本地生活，是完善互联网玩家们的综合素质和能力的重要一环。

把握好了本地生活，原本那些在以规模和效率为主导的机制之下，无法填补的短板和空白，可以在互联网的深水区里得到补充和完善。

对于阿里来讲，它虽然对本地生活进行了前瞻性的布局，但是，从现在的情况来看，它依然没有真正将本地生活与自身的核心业务电商完美结合在一起，本地生活的功能和作用尚未得到最大限度地发挥。

如何借助本地生活来弥补阿里在电商行业的纵深上的缺口和短板，如何让阿里巴巴找到电商破局的新突破口，自然成为了一个不得不面对的重要课题。

正是在这样一种情况下，我们才看到了本地生活再一次被蔡崇信、吴泳铭寄予厚望。

可以预见的是，阿里未来的本地生活将不再是一个独立的存在，而是一个更多地寻求与其电商业务深度融合的存在。

当本地生活与阿里的核心电商业务实现了深度融合，并且成为了阿里在电商行业深耕的主要突破口，它才能够真正告别以规模和效率为主导的发展模式，真正通过在电商赛道上不断地做深做实来找到更多新的发展可能性。

三

无论是本地生活在留存流量上所发挥的作用，还是本地生活在完善电商短板上的功能，欲要达成这一点，必然是建立在阿里的本地生活业务实现了完美整合的基础之上的。

当蔡崇信、吴泳铭重新执掌阿里，必然需要对本地生活进行一次全面的升级和改造。

在我看来，说到底，还是要实现阿里的本地生活下各个业务模块的整合。

因此，如果说阿里对于本地生活放心不下的另外一个方面的原因的话，本地生活的各个业务模块之间无法实现彼此协同，最终导致的本地生活的功能和作用的难以发挥，或许才是另外一个值得我们去关注的方面。

拿本地生活的两个主要的业务模块——高德和饿了么为例。

虽然在俞永福的带领下，高德和饿了么在近些年的表现可圈可点，但是，距离它们彼此之间的协同，尚且存在一定的距离。

对于阿里来讲，如何实现高德和饿了么之间的协同，才是其不断地强化本地生活，不断地打开其在本地生活想象空间的关键所在。

从这样一个角度来看，阿里之所以会对本地生活放心不下，另外一个最重要的原因在于，本地生活内部各个业务版块并未实现真正意义上的协同，特别是以高德、饿了么为代表的核心业务并未实现深度打通，才是关键所在。

当阿里巴巴的发展开始进入到新周期，通过对本地生活的核心业务进行整合，最终让其成为一个整体，以更好地补充其核心业务的变革，才是以蔡崇信、吴泳铭为代表的阿里的新掌舵人们必然需要去思考的重要课题。

正是在这样一种情况下，我们才看到了俞永福的去职。

值得一提的是，本地生活之所以迎来新掌门，另外一个很重要的原因可能是阿里巴巴想要实现年轻化。

其实，早在俞永福之前，以戴珊为代表的老一代阿里人就已经开始卸任。

从这样一个角度来看，蔡崇信和吴泳铭对于本地生活的改造，同样是阿里开始年轻化的另外一个表现。

结语

自始至终，阿里对于本地生活一直都是放心不下的。

在PC互联网时代如此，在移动互联网时代同样如此。

深入分析背后的原因，不难看出，本地生活本身与流量的天然且紧密的联系，以及本地生活在完善自身核心业务上的功能和作用，无疑是主要方面。

除此之外，阿里本身各个业务模块之间并未实现真正意义上的整合以及阿里正在开启年轻化的改革，同样是值得我们去关注的重要方面。

当我们将这些因素与俞永福的去职联系在一起，或许才能真正了解阿里巴巴对本地生活放心不下的真正原因，或许才能对未来的本地生活的战局有一个新的认识。

—完—

作者：孟永辉，资深撰稿人，专栏作家，行业研究专家，知名KOL，数字经济学者。